1、襄陽高新區科技園建設（一期）襄陽高新區科技園建設（一期）PPPPPP 項目項目財政承受能力論證報告財政承受能力論證報告實施機構：襄陽高新技術產業開發區管理委員會咨詢機構：深圳市海德倫工程咨詢有限公司二零一六年十二月襄陽高新區科技園建設（一期）襄陽高新區科技園建設（一期）PPPPPP 項目財政承受能力論證報告項目財政承受能力論證報告32目目錄錄一、項目描述.2（一）項目基本情況.2（二）項目建設地址.6（二）項目運作方式.9二、論證編制目的和依據.14（一）目的.14（二）依據.15三、財政承受能力說明.16四、項目支出責任識別.17（一）股權投資.17（二）政府可行性缺口補助.17（三）風險承

2、擔.17（四）配套投入.20五、項目政府支出責任測算.20（一）股權投資支出測算.20（三）風險承擔支出測算.25（四）配套投入支出測算.26（五）政府年度支出總額.26六、財政承受能力評估與論證結果.27（一）項目運營收入能力評估.27（二）財政支出能力評估.1（三）領域均衡性評估.32（四）項目財政承受能力論證結果.32襄陽高新區科技園建設（一期）襄陽高新區科技園建設（一期）PPPPPP 項目財政承受能力論證報告項目財政承受能力論證報告32一、項目描述一、項目描述（一）項目基本情況（一）項目基本情況襄陽高新區是 1992 年 11 月經國務院批準設立的國家級高新區。2005 年，經省委、省

3、政府批準，將原高新區與原汽車產業開發區合并組建新的高新區。2012 年，市委、市政府將深圳工業園移交高新區托管，形成了現在的規模。目前，高新區下設“一區三園”，即襄陽科技商務區和高新技術產業園、汽車工業園、深圳工業園，轄團山、米莊兩個鎮和劉集、紫貞、七里河、東風四個街道辦事處。通過機構改革，三個園區和各自所處的團山鎮、米莊鎮、劉集辦事處進行合并，實現了園區、鎮（街道）一體化。經過二十余年的建設發展，全區面積由建區之初的 7.5 平方公里擴大到 200 平方公里，常住人口由 3.2 萬人增加到 20 萬人，各類注冊企業由 17 家發展到 10134 家，營業總收入由 3.7 億元增長到 2753

4、億元，GDP 由 1.35 億元增長到 875 億元。共有來自美、日、法、英、韓、新加坡、香港、臺灣等 20 多個國家和地區的企業進區投資，工業企業 1958 家，規模以上企業 333 家，高新技術企業 181 家，上市公司 6 家，“新三板”掛牌公司 7 家，有法國標致雪鐵龍、美國德納、美國康明斯、日本日產、新加坡佳通等世界五百強投資企業 24 家，總產值過百億元的企業 4 家，過 50 億元的 6 家，過 10 億元的 35 家。擁有國家新型工業化產業示范基地、國家創新型特色園區、國家新能源汽車關鍵部件創新型產業集群試點、國家產業促進科技服務體系試襄陽高新區科技園建設（一期）襄陽高新區科技

5、園建設（一期）PPPPPP 項目財政承受能力論證報告項目財政承受能力論證報告32點等 22 張國牌。聚集了全市 100%的百億企業和 67%的過 50 億元企業、80%的上市公司、84%的博士碩士、68%的高新技術企業，為全市經濟社會發展作出了重要貢獻，已成為襄陽市高新技術產業的聚集區、新興產業的引領區、科技創新的示范區、高端人才的集中區、體制機制改革的先行區，在全國 147 家國家級高新區中的地位和影響力不斷提升。本項目主要建設內容包括襄陽高新創意產業園和襄陽科技城起步區二期兩個項目。項目占地約 3780 畝（其中云湖生態功能區占地3000 畝），總建筑面積 94.2 萬平方米。表表 1.1

6、1.1 襄陽高新區科技園項目基本情況表襄陽高新區科技園項目基本情況表序號序號項目名稱項目名稱占地面積占地面積（畝）（畝）建筑面積建筑面積（平方米）（平方米）1襄陽高新創意產業園3765300002襄陽科技城起步區二期3404412000合計3780942000各項目具體情況如下：1 1、襄陽高新創意產業園、襄陽高新創意產業園本項目主要建設內容為襄陽高新創意產業園，項目占地約 376畝，總建筑面積 53 萬平方米，總投資約 17.2 億元。根據園區功能，園區的建設內容分為 5 個專業功能區，1 個綜合服務區。5 個專業功能區具體為：工業設計及咨詢服務創意區、文化藝術創意區、智能制造創意區、云谷智

7、慧創意區、定制服務創意區。襄陽高新區科技園建設（一期）襄陽高新區科技園建設（一期）PPPPPP 項目財政承受能力論證報告項目財政承受能力論證報告32表表 1.21.2 襄陽高新創意產業園項目基本情況表襄陽高新創意產業園項目基本情況表序號序號項目名稱項目名稱建筑面積建筑面積（平方米）（平方米）1工業設計及咨詢服務創意區450002文化藝術創意區550003智能制造創意區1800004云谷智能創意區1200005定制服務創意區600006綜合服務區70000合計5300002 2、襄陽科技城起步區（二期）、襄陽科技城起步區（二期）襄陽科技城總體規劃面積 10 平方公里，襄陽科技城起步區規劃占地 1

8、000 畝，分三期建成。其中，一期中試產業園已于 2016 年 4 月28 日正式開園投入運營。襄陽科技城起步區二期建設內容包括綜合產業園（北區）、軟件產業園、生物醫藥產業園、綜合產業園（南區）、電子信息產業園、行政服務與總部運營區和云湖生態功能區建設等。襄陽科技城起步區二期項目總投資約 18.5 億元，總占地面積為3404 畝（其中云湖生態功能區占地 3000 畝），總建筑面積 41.2 萬。其中綜合產業園（北區）、軟件產業園、生物醫藥產業園、電子信息產業園、綜合產業園（南區）五個專業化運行園區占地面積為 305 畝，總建筑面積為 30.86 萬；公共服務與總部運營區占地面積 99 畝，總建

9、筑總面積 10.34 萬；云湖生態功能區占地面積 3000 畝，主要進行環湖綠道和景觀建設，計劃投資 0.7 億元。各項目具體情況如下：襄陽高新區科技園建設（一期）襄陽高新區科技園建設（一期）PPPPPP 項目財政承受能力論證報告項目財政承受能力論證報告32表表 1.31.3 襄陽科技城二期項目情況匯總表襄陽科技城二期項目情況匯總表序號序號項目名稱項目名稱占地面積占地面積（畝）（畝）建筑面積建筑面積（平方米）（平方米）1綜合產業園（北區）49460002軟件產業園68686003生物醫藥產業園67740004綜合產業園（南區）51560005電子信息產業園70640006公共服務與總部運營區9

10、91034007云湖生態功能區3000/合計3404412000其中：（1）綜合產業園（北區）。）綜合產業園（北區）。綜合產業園（北區）占地面積 49畝，建筑總面積 4.6 萬平方米，框架結構，用途為專業化園區。（2）軟件產業園軟件產業園。軟件產業園占地面積 68 畝，建筑總面積 6.86萬平方米，框架結構，用途為專業化園區。（3）生物醫藥產業園生物醫藥產業園。生物醫藥產業園占地面積 67 畝，建筑總面積 7.4 萬平方米，共 11 棟樓，均為框架結構，用途為專業化園區。該地塊西接西經五路，南接規劃支路，東邊邊界距離西經五路 300 米，北邊邊界距離規劃支路 220 米。（4）綜合產業園（南區

11、）。）綜合產業園（南區）。綜合產業園（南區）占地面積 51畝，建筑總面積 5.6 萬平方米，共 6 棟樓，均為框架結構，用途為專業化園區。該地塊西接西經五路，北接規劃支路，東邊邊界距離西經五路 210 米，南邊邊界距離規劃支路 200 米。（5）電子信息產業園電子信息產業園。電子信息產業園占地面積 70 畝，建筑總面積 6.4 萬平方米，共 8 棟樓，均為框架結構，用途為專業化園區。該地塊西接西經五路，北接綜合類產業園，東邊邊界距離西經五路襄陽高新區科技園建設（一期）襄陽高新區科技園建設（一期）PPPPPP 項目財政承受能力論證報告項目財政承受能力論證報告32310 米，南邊邊界距離規劃支路

12、370 米。（6）公共服務與總部運營區。）公共服務與總部運營區。行政服務與總部運營區占地面積99 畝，建筑總面積 10.34 萬平方米，共 7 棟樓。該地塊東接西經四路，北接規劃支路，西邊邊界距離西經四路 210 米，南邊邊界距離規劃支路 300 米。（7）云湖生態功能區云湖生態功能區。云湖生態功能區占地面積 3000 畝，一期主要進行環湖綠道和景觀建設，計劃工程投資約 0.7 億元。該地塊西接西經四路，北接規劃支路，東接襄陽大道，南接無錫路。（二）項目建設地址（二）項目建設地址（1 1）襄陽高新創意產業園）襄陽高新創意產業園襄陽高新創意產業園位于位于城市外展的第一圈層，西側距二廣高速 2.5

13、 公里，東側為城市內環臥龍大道，南側為鄧城大道。具體位于內環路以西，臺子灣路以北，樊八號路以南，規劃支路以東。項目地理位置優越，交通路網發達。襄陽高新創意產業園襄陽高新區科技園建設（一期）襄陽高新區科技園建設（一期）PPPPPP 項目財政承受能力論證報告項目財政承受能力論證報告32圖圖 1.11.1 襄陽高新創意產業園建設地點區位圖襄陽高新創意產業園建設地點區位圖（2 2）襄陽科技城起步區二期）襄陽科技城起步區二期襄陽科技城起步區位于云湖片區中南部，劃分為南北兩個地塊。北部地塊東臨西經四路，南臨新明路，西為規劃城市支路，北至機場路以南。南側地塊位于新明路南側，為科技城起步區一期，建設中試產業園

14、區。科技城起步區二期位于機場路以南，無錫路以北，襄陽大道以西，西經五路以東。科技城起步區襄陽高新區科技園建設（一期）襄陽高新區科技園建設（一期）PPPPPP 項目財政承受能力論證報告項目財政承受能力論證報告32圖圖 1.21.2 襄陽科技城二期建設地點區位圖襄陽科技城二期建設地點區位圖本項目計劃建設工期為兩年，根據襄陽高新創意產業園建設項目可行性研究報告和襄陽科技城起步區二期建設項目可行性研究報告，項目估算總投資 357469.66 萬元，其中工程費用 283742.82萬元，工程建設其他費 34655.02 萬元，預備費 25471.82 萬元，建設期利息 13600 萬元。本項目具體建設內

15、容以行政許可確認的規劃設計方案為準，具體投資額以項目公司實際投入并經政府指派的審計機構確認為準。表表 1.41.4 項目總投資估算表項目總投資估算表序號序號項項 目目投資額（萬元）投資額（萬元）總投資比例總投資比例1建設投資343869.6696.20%1.1工程費用283742.8279.38%1.2工程建設其他費用（含土地費用）34655.029.69%1.3預備費25471.827.13%2建設期貸款利息13600.003.80%3總投資357469.66100.00%襄陽高新區科技園建設（一期）襄陽高新區科技園建設（一期）PPPPPP 項目財政承受能力論證報告項目財政承受能力論證報告3

16、2本項目前期準備工作由襄陽高新投資開發有限公司和襄陽高新科技有限公司項目負責，目前項目建議書、項目可研報告已編制完成，目前已取得立項批復，項目規劃設計正在同步進行中，預計近期取得工可批復。目前咨詢公司已基本完成項目 PPP 實施方案的編制工作，等待評審。（二）項目運作方式（二）項目運作方式1、項目 PPP 運作方式在新型城鎮化建設背景下，根據當前我國各地的產業園區設計和建設情況，結合聯合國環境規劃署的定義，對產業園區可做出這樣的定義：是指一個國家或地區的政府通過行政或者市場化等多種手段，劃出一塊區域，制定長期和短期發展規劃和政策，建設和完善適于相關產業的企業進駐和發展的各種環境，使之成為產業集

17、約化高、產業特色鮮明、集群優勢明顯、功能布局完善的現代化產業的有效載體。產業園區是區域經濟發展、產業調整升級的重要空間聚集形式，擔負著聚集創新資源、培育新興產業、推動城市化建設等一系列重要使命。因此，產業園區具有很強的社會公益性，具有明顯的公共產品與服務屬性。首先，產業園區的設立具有較強的政府主導意識。產業園區建設資金需求量大、建設周期較長、產業招商難度大，而且投資回收期相對較長，因此社會資本較難主動進行真正的產業園區建設運營，通常都是由政府以行政主導的方式進行規劃、建設等。其次，產業園區的經濟社會效應具有公共產品的非排他性。相較于園區開發運襄陽高新區科技園建設（一期）襄陽高新區科技園建設（一

18、期）PPPPPP 項目財政承受能力論證報告項目財政承受能力論證報告32營所帶來的物業出售、租金等直接收益，產業園區更大的意義在于對城市的產業聚集、生產及服務產值貢獻、地方財稅收入貢獻、社會就業吸納等社會經濟效益。而且這樣巨大的經濟社會效應，是對整個城市區域的貢獻，由此帶來的周邊環境改善，土地和物業的增值，換言之產業園區的開發效益讓周邊其他的個人、單位在不用支付對價的情況下共享，即具備公共產品和服務的屬性。本項目建設內容包括產業園區內的廠房、辦公及相關配套服務設施、以及園區配套的道路、綠化等，項目物業類型較多，運營期通過物業銷售或租賃能夠產生一定的運營收入，但由于項目本身具有很強的公共產品和服務

19、的屬性，受高新區招商引資和產業發展等政策因素影響較大。為引進優質企業落戶或吸引高新技術人才，項目設施將可能以較低價格或者無償提供給入園企業使用，將會給項目公司的運營帶來一定的不確定性和不利影響。根據本項目基本情況，結合國家有關于 PPP 的政策及運作實務，本項目宜采取政府可行性缺口補助的方式運作方式，項目建成后由高新區管委會和項目公司負責本項目招商工作。社會資本方積極配合并爭取外資進入襄陽高新區科技園。在社會資本方的選擇過程中，要重點考察社會資本方引進外資的能力。項目公司進行園區企業導入，并負責園區的運營、管理和維護工作，高新區管委會按照約定方式向項目公司提供可行性缺口補助。具體運作模式為：由

20、襄陽高新區管委會作為本項目實施機構，負責（或授權相關單位）通過公開競爭方式確定本項目社會資本方，襄陽高新區科技園建設（一期）襄陽高新區科技園建設（一期）PPPPPP 項目財政承受能力論證報告項目財政承受能力論證報告32并授權襄陽高投和高科公司作為政府出資代表與社會資本方共同出資設立 PPP 項目公司，襄陽高新區管委會與項目公司簽立 PPP 項目合同，約定在 PPP 合作期內由項目公司負責本項目的融資、投資、建設及運營維護等。項目公司通過項目運營收入和高新區管委會支付的可行性缺口補助收回投資并獲取合理回報。本項目合作期設定為 15 年，其中建設期 2 年，運營期 13 年。本項目 PPP 合作期

21、結束后項目公司將項目所有資產無償移交給高新區管委會或其指定的相關部門。具體的項目結構見下圖所示：圖圖 1.31.3項目項目 PPPPPP 模式流程圖模式流程圖本項目政府和社會資本合作范圍為項目初步設計概算批復的全部投資，具體投資額以項目公司實際投入并經政府指派的審計機構審計確認為準。2、項目實施機構襄陽高新技術開發區管委會（以下簡稱“襄陽高新區管委會”）襄陽高新區科技園建設（一期）襄陽高新區科技園建設（一期）PPPPPP 項目財政承受能力論證報告項目財政承受能力論證報告32為本項目實施機構，統籌協調負責項目準備、采購、監管及移交工作。具體負責（或授權相關主體負責）本項目社會資本方的選擇、制定社

22、會資本準入條件和標準，負責與項目公司簽訂 PPP 合同；在項目實施周期內對項目公司的投資、融資、建設、運營、維護、移交等進行監督管理；可選擇專業咨詢公司為項目實施進行技術、法律、招標、合同等方面提供咨詢意見等。3、政府出資方代表襄陽高新區管委會授權襄陽高新投資開發有限公司（以下簡稱“襄陽高投”）和襄陽高新科技有限公司“高科公司”）為項目的政府出資代表，與中選社會資本方合資成立 SPV 公司（以下簡稱“PPP項目公司”）。政府出資代表通過高新區管委會授權，在 PPP 項目執行階段依法參股 PPP 項目公司，并監督社會資本的出資和履約情況，在項目實施周期內按照項目公司章程開展工作。4、項目付費機制

23、根據本項目基本情況，結合國家有關于 PPP 的政策及運作實務進行運作，即高新區管委會授權項目公司負責本項目融資、投資、建設、運營維護等工作，在合作期限結束時將項目整體資產移交給高新區管委會或其指定的相關部門。由于本項目的社會公益性，以及公共產品和服務的屬性，本項目付費機制為政府可行性缺口補助，項目公司通過項目運營收入和高新區管委會支付的可行性缺口補助收回投資和獲取合理回報。其中，項襄陽高新區科技園建設（一期）襄陽高新區科技園建設（一期）PPPPPP 項目財政承受能力論證報告項目財政承受能力論證報告32目公司在運營期需收回的建設運營服務費包括可用性服務費和運營維護績效服務費兩個部分：（1）可用性

24、服務費項目可用性服務費，是指政府依據項目公司所提供的項目設施或服務是否符合合同約定的標準和要求來付費，只要項目公司所提供設施或服務符合合同約定的性能標準即可獲得付費。本項目可用性付費，主要是項目公司按照設計標準和政府要求完成襄陽高新創意產業園和襄陽科技城起步區二期項目投資建設，并確保項目在運營期內滿足高新區管委會對項目的可用性要求。可用性服務費以項目建設期總投資為依據，并按照一定的投資回報率計算得出。（2）運營維護績效服務費運營維護績效服務費，是指項目公司為維持本項目可用性之目的按照績效標準所提供的運營維護服務而獲得付費，具體運營維護內容包括兩個部分：一是配合高新區管委會進行園區招商和企業導入

25、，并獲取相應的運營收入；二是負責本項目范圍內建筑物、構筑物、設備設施及其他公共空間的物業管理、維護和維修，包括但不限于清掃保潔、日常保養、安保、消防，定期巡查檢查，小修保養，信息服務，水電氣通訊等公用工程的管理維護、項目園區內運行管理以及應急搶險。運營維護績效服務費主要包括本項目劃定范圍內的運營維護和養護成本、稅費及必要的合理回報。（3）政府可行性缺口補助在項目運營期內，當項目公司任何運營年度經營收入不能滿足項襄陽高新區科技園建設（一期）襄陽高新區科技園建設（一期）PPPPPP 項目財政承受能力論證報告項目財政承受能力論證報告32目公司當年度可用性服務費和運營維護績效服務費時，高新區管委會對項

26、目公司提供可行性缺口補助。5、付費來源高新區管委會付費來源為項目運營收入和高新區財政可行性缺口補助。項目運營收入包括項目銷售收入、租賃收入以及與項目相關的其他經營收入，運營收入全部進入項目公司。在項目運營期內，當項目公司任何運營年度經營收入不能滿足項目公司當年度可用性服務費和運營維護績效服務費時，高新區管委會對項目公司提供可行性缺口補助。6、項目采購方式公開招標采購適用于采購需求中核心邊界條件和技術經濟參數明確、完整、符合國家法律法規及政府采購政策的項目。經政府相關部門批準，本項目采用公開招標的方式選擇社會資本。7、項目合作期結合本項目實際情況，適當考慮分攤投資成本、為投資者提供適當盈利空間等

27、因素，擬定：本項目合作期限為 15 年，其中建設期暫定 2 年，具體以施工合同工期為準；運營期自項目完工之日起 13 年。二、論證編制目的和依據二、論證編制目的和依據（一）（一）編制編制目的目的本報告通過對襄陽高新區科技園建設（一期）PPP 項目中政府方襄陽高新區科技園建設（一期）襄陽高新區科技園建設（一期）PPPPPP 項目財政承受能力論證報告項目財政承受能力論證報告32的責任識別以及政府財政能力分析、識別、測算政府和社會資本合作項目的財政支出責任，科學評估本項目實施對襄陽高新區當前及今后年度財政支出的影響，防范和控制財政風險，為 PPP 項目財政管理提供依據，為高新區管委會相關領導就本項目

28、的實施決策提供參考。（二）（二）編制編制依據依據 關于印發政府和社會資本合作模式操作指南（試行）的通知（財金2014113 號）；關于開展政府和社會資本合作的指導意見（發改投資20142724 號）；關于印發政府和社會資本合作項目財政承受能力論證指引的通知（財金201521 號）；關于在公共服務領域推廣政府和社會資本合作模式指導意見的通知（國發辦201542 號）；市政公用設施建設項目經濟評價方法與參數；建設項目經濟評價方法與參數（第三版）；基礎設施和公用事業特許經營管理辦法；襄陽高新創意產業園建設項目可行性研究報告和襄陽科技城起步區二期建設項目可行性研究報告；襄陽高新區科技園建設項目（一期）

29、PPP 項目實施方案（送審稿）；襄陽高新區科技園建設項目（一期）PPP 項目物有所值評價襄陽高新區科技園建設（一期）襄陽高新區科技園建設（一期）PPPPPP 項目財政承受能力論證報告項目財政承受能力論證報告32報告（送審稿）；襄陽高新區財政收支資料；其他與項目相關的文件資料、專題報告。三、財政承受能力說明三、財政承受能力說明按照財政部下發的PPP 財政承受能力論證指引，財政承受能力論證通過識別、測算政府和社會資本合作項目的各項財政支出責任，科學評估項目實施對當前及今后年度財政支出的影響，為 PPP項目財政管理提供依據。開展 PPP 項目財政承受能力論證，是政府履行合同義務的重要保障，有利于規范

30、 PPP 項目財政支出管理，有序推進項目實施，有效防范和控制財政風險，實現 PPP 項目可持續發展。財政部門應堅持合理預測、公開透明、從嚴把關，統籌處理好當期與長遠關系，嚴格控制 PPP 項目財政支出規模。財政承受能力評估包括財政支出能力評估以及行業和領域平衡性評估。財政支出能力評估，是根據 PPP 項目預算支出責任，評估PPP 項目實施對當前及今后年度財政支出的影響；行業和領域均衡性評估，是根據 PPP 模式適用的行業和領域范圍，以及經濟社會發展需要和公眾對公共服務的需求，平衡不同行業和領域 PPP 項目，防止某一行業和領域 PPP 項目過于集中。財政承受能力論證的結論分為“通過論證”和“未

31、通過論證”。“通過論證”的項目，各級財政部門應當在編制年度預算和中期財政規劃時，將項目財政支出責任納入預算統籌安排。“未通過論證”的襄陽高新區科技園建設（一期）襄陽高新區科技園建設（一期）PPPPPP 項目財政承受能力論證報告項目財政承受能力論證報告32項目，則不宜采用 PPP 模式。四、項目支出責任識別四、項目支出責任識別（一）股權投資（一）股權投資股權投資支出責任是指在政府與社會資本共同組建項目公司的情況下，政府承擔的股權投資支出責任。如果社會資本單獨組建項目公司，政府不承擔股權投資支出責任。本項目 PPP 模式實施方式采用“政府直接投資參股”的授權經營方式，通過政府與社會資本進行股權合作

32、，以更好地實現 PPP“風險共擔、利益共享”機制。（二）政府可行性缺口補助（二）政府可行性缺口補助由于本項目的社會公益性，以及公共產品和服務的屬性，本項目付費機制為政府可行性缺口補助，項目公司通過項目運營收入和高新區管委會支付的可行性缺口補助收回投資和獲取合理回報。其中，項目公司在運營期需收回的建設運營服務費包括可用性服務費和運營維護績效服務費兩個部分。（三）風險承擔（三）風險承擔風險承擔支出責任是指項目實施方案中政府承擔風險帶來的財政支出責任。通常由政府承擔的政治風險、法律風險、建設風險、融資風險、自然風險、經濟風險等突發情況，會產生財政支出責任。襄陽高新區科技園建設（一期）襄陽高新區科技園

33、建設（一期）PPPPPP 項目財政承受能力論證報告項目財政承受能力論證報告32結合項目實際情況，分析各個階段存在的主要風險（其他的風險具體在所涉及的合同中補充），如下表所示：表表 4.14.1本項目風險分配建議表本項目風險分配建議表風險因素風險因素風險分擔風險分擔應對措施應對措施政府信用風險政府承擔在 PPP 合同中明確政府付費支出的責任，將政府付費納入政府年度財政預算和中長期財政規劃，完善相關程序，增強支付保障。政府干預風險政府承擔PPP 項目合同明確雙方的權責，對政府的監管方式予以清晰化。建設運營 權收回/國有化風險政府承擔在 PPP 合同中明確退出機制和項目終止時的補償辦法。征地/場地可

34、及性風險政府承擔協議中明確約定由政府方負責土地征用、房屋拆遷補償工作，并取得項目建設用地使用權。融資風險社會資本承擔社會資本應拓寬融資渠道，保持與金融機構良好關系，協議中明確融資完成的期限。工程建設造價風險項目公司承擔項目工程建設費用、以及除 PPP 合同、工程總承包合同明確約定應由政府方相關主體承擔的費用外，均由項目公司承擔。項目公司須做好項目工程造價成本控制。社會資本承擔主要責任。工程可用性質量風險項目公司承擔項目公司對工程建設質量管理負責，政府委派第三方監理單位對施工過程進行監督管理，但第三方出具的驗收報告并不減輕項目公司對工程質量的責任。社會資本承擔主要責任。工程進度及完工風險項目公司

35、承擔本項目工程進度完工風險主要由項目公司承擔，如未能按進度完成質量合格工程，則承擔因此造成的違約責任。如因政府方原因造成進度延誤的責任，則豁免項目公司違約責任。襄陽高新區科技園建設（一期）襄陽高新區科技園建設（一期）PPPPPP 項目財政承受能力論證報告項目財政承受能力論證報告32項目運營風險項目公司承擔合作期限內由項目公司負責建筑物及相關設施的運營維護，高新區管委會按照約定向項目公司提供可行性缺口補助；同時協議約定績效考核的關鍵指標，政府根據績效考核情況支付運營維護績效服務費。土地使用風險項目公司承擔政府出資代表以土地使用權作價入股 PPP 項目公司，在項目合作期內，項目公司擁有本項目建設用

36、地使用權。項目公司可使用本項目用地為本項目建設進行融資。項目公司不得改變土地用途。防洪、水土保持、環境保護風險項目公司承擔項目公司施工過程中應嚴格按照各相關部門的文件意見、指示和規范要求，負責項目施工過程中、施工后運維階段的防洪、水土保持、環境保護等工作。通貨膨脹風險政府和社會資本共擔協議中規定合理的調價公式，將價格與一定的CPI 漲幅掛鉤。文物保護風險政府和社會資本共擔項目 PPP 合作啟動之前的文物勘探和保護工作由政府負責；項目合作期間在項目現場發現的疑似文物，項目公司應采取合理的預防措施，防止其職員、勞工或其他人員移動或損壞任何此類物品，并及時通知襄陽高新區管委會及其他相關單位，由此發生

37、的費用由政府方按規定進行補償。利率風險政府和社會資本共擔政府保留對于融資利率的監管權，保障本項目使用利率水平最優惠的融資貸款方式；政府承擔項目融資過程中的利率變動風險，當利率變動持續時間超過約定的，將啟動政府付費調價機制。項目審批風險政府和社會資本共擔項目前期建設前的審批由政府方負責；建設施工期、運維期相關審批工作由項目公司負責。政策和法律變更風險政府和社會資本共擔本級政府可控的政策和規章管理條例變動風險由政府承擔，中央和上級政府政策變更項目公司需襄陽高新區科技園建設（一期）襄陽高新區科技園建設（一期）PPPPPP 項目財政承受能力論證報告項目財政承受能力論證報告32遵照執行，項目公司應加強政

38、策預判，制定預案。不可抗力風險政府和社會資本共擔在協議中設置合理合法的不可抗力條款，對發生的后果承擔進行明確。項目公司應為項目設施購買相關保險，用以災害后項目設施的修復。（四）配套投入（四）配套投入配套投入支出責任是指政府提供的項目配套工程等其他投入責任，通常包括土地征收和整理、建設部分項目配套措施、完成項目與現有相關基礎設施和公用事業的對接、投資補助、貸款貼息等。考慮到本項目政府出資代表已取得本項目部分建設用地使用權，剩余項目建設用地使用權由政府出資代表或項目公司通過公開方式取得，并以土地使用權作價出資，將項目建設用地使用權轉讓至 PPP項目公司名下，政府出資代表應保證本項目建設用地上不存在

39、抵押等第三方可以主張的任何其他權利。同時，高新區管委會應完成與本項目配套的道路、水、電、氣等接駁，使本項目具備可用性要求。本項目總投資估算中包括該部分投資，由項目公司承擔，因此本報告不考慮相關配套投入測算。五、項目政府支出責任測算五、項目政府支出責任測算根據財政支出內容的劃分，并結合項目財務測算結果，本項目中的各項財政支出測算結果如下：（一）股權投資支出測算（一）股權投資支出測算襄陽高新區科技園建設（一期）襄陽高新區科技園建設（一期）PPPPPP 項目財政承受能力論證報告項目財政承受能力論證報告32由高新區管委會指定襄陽高新投資開發有限公司和襄陽高新科技有限公司作為政府方出資代表與社會資本共同

40、出資組建 PPP 項目公司，依據項目實際情況估算，項目總投資 357469.66 萬元，其中工程費用 283742.82 萬元，工程建設其他費 34655.02 萬元，預備費25471.82 萬元，建設期利息 13600 萬元。項目公司自有資金暫定為總投資的 20%，擬定雙方股權比例為30%:70%，由社會資本控股。本項目政府股權投資支出=項目資本金*政府占項目公司股權比例=71493.93 萬元*30%=21448.18 萬元。襄陽高投公司和襄陽高科公司以項目建設用地使用權和現金方式出資，其中：本項目建設用地使用權作價金額不超過 18720 萬元，不足部分以現金方式出資（2728.18 萬元

41、）。項目建設用地使用權在項目公司成立后 1 個月內辦理完成土地使用權轉移手續。項目資本金計劃在建設期內分期到位，襄陽高投公司、襄陽高科公司和社會資本的現金出資根據項目建設進度和融資需要在項目建設過程中分期到位。（二）政府可行性缺口補助支出測算（二）政府可行性缺口補助支出測算項目建成后高新區管委會（或其指定部門）牽頭和項目公司負責本項目招商工作，社會資本方積極配合并爭取引進外資進入本項目。項目公司進行園區企業導入，并負責園區的運營、管理和維護工作。項目公司在運營期內通過獲取經營收入和高新區管委會支付的可行性缺口補助收回投資并獲取合理回報。項目公司在運營期內須收回的建設運營服務費包括可用性服務費和

42、運營維護績效服務費兩部分內襄陽高新區科技園建設（一期）襄陽高新區科技園建設（一期）PPPPPP 項目財政承受能力論證報告項目財政承受能力論證報告32容。具體方式如下：1、可用性服務費可用性服務費可用性服務費包括兩個部分：一是項目建設期總投資，即項目公司建設期的總投資支出；二是按照約定的投資回報率計算的項目投資回報。（1）項目建設期總投資項目建設投資包括工程費用、工程建設其他費用等項目公司投入的全部費用以及相應的資金成本。其中：工程費用包括項目初步設計概算批復的全部建筑安裝工程費，按照國家和湖北省、襄陽市相關定額和計價規范及取費文件為依據計取。最終以項目公司實際投入并經高新區管委會指派的審計機構

43、審計確認為準。工程費用在項目完工后的 13 年內每年年中等額收回，每年須收回金額=工程費用/13。工程建設其他費以項目公司實際投入金額為準，并以項目工可批復的金額作為項目公司出資上限，超出部分由高新區管委會承擔。工程建設其他費在項目完工后 5 年內每年年中等額收回，每年收回金額=工程建設其他費/5。建設期資金成本，項目公司在建設期的全部投入（包括工程費用和工程建設其他費）按照年資金成本率不超過同期中國人民銀行 5年期以上貸款基準利率的 120%（即 5.88%），以資金實際占用時間襄陽高新區科技園建設（一期）襄陽高新區科技園建設（一期）PPPPPP 項目財政承受能力論證報告項目財政承受能力論證

44、報告32計算資金成本，建設期只計息不支付。建設期資金成本在項目完工后一個月內一次性收回。（2）運營期投資回報項目完工后即進入運營期，運營期投資回報以未支付的工程費用和工程建設其他費為基數，按照年投資回報率不超過 7%計算當期投資回報，投資回報在每年度末收回。（3）可用性服務費測算根據襄陽高新創意產業園建設項目可行性研究報告和襄陽科技城起步區二期建設項目可行性研究報告，本項目總投資 35.75億元，不含建設期利息的建設投資 34.38 億元，其中工程費用 28.37億元，工程建設其他費 3.46 億元，預備費 2.55 億元。項目建設期資金成本率暫按上限 5.88%，運營期投資回報率暫按上限 7

45、%進行初步測算，項目公司在項目運營期須收回的可用性服務費總額為 50.87 億元，項目公司各年度須收回的可用性服務費如下：表表 4.24.2：項目公司可用性服務費回收計劃：項目公司可用性服務費回收計劃單位：萬元單位：萬元年份年份工程費用工程費用工程建設其他費工程建設其他費建設期資金成本建設期資金成本及投資回報及投資回報合計合計2019 年年23197.938459.3143182.4174839.652020 年年23197.938459.3120746.8752404.112021 年年23197.938459.3118530.8650188.102022 年年23197.938459.31

46、16314.8547972.092023 年年23197.938459.3114098.8445756.092024 年年23197.9312178.9135376.842025 年年23197.9310555.0633752.992026 年年23197.938931.2032129.132027 年年23197.937307.3530505.282028 年年23197.935683.4928881.42襄陽高新區科技園建設（一期）襄陽高新區科技園建設（一期）PPPPPP 項目財政承受能力論證報告項目財政承受能力論證報告322029 年年23197.934059.6427257.57203

47、0 年年23197.932435.7825633.712031 年年23197.93811.9324009.86合計合計301573.1042296.56164837.19508706.85（備注：上述費用中將預備費分別計入工程費用和工程建設其他費）（備注：上述費用中將預備費分別計入工程費用和工程建設其他費）各年度具體金額應按社會資本投標報價和經審計確認的項目總投資計算得出。建設期資金成本以資金實際占用時間計算。2、運營維護績效服務費、運營維護績效服務費運營維護績效服務費根據項目公司當年度實際運營成本，并考慮相關稅費和合理回報確定。其中，合理回報暫按 7%考慮，當年運營維護績效服務費=年度運營

48、成本（1+7%）。根據襄陽高新創意產業園建設項目可行性研究報告和襄陽科技城起步區二期建設項目可行性研究報告測算數據，本項目運營期第 1-4 年每年經營成本為4,287 萬元，第 5-9 年每年經營成本為 4,846 萬元，第 10-13 年每年經營成本為 5,410 萬元。經初步測算，項目運營期 13 年運營維護績效服務費總額為 63,021 萬元。具體金額應以當年度經審計確認的實際運營成本為準。3、政府可行性缺口補助、政府可行性缺口補助當項目公司在運營期內任何年度經營收入不能滿足項目公司可用性服務費和運營維護績效服務費回收時，高新區管委會就不足部分向項目公司提供可行性缺口補助。高新區管委會當

49、年度需提供的可行性缺口補助金額計算方式如下：第n年可行性缺口補助=第n年可用性服務費+第n年運營維護績襄陽高新區科技園建設（一期）襄陽高新區科技園建設（一期）PPPPPP 項目財政承受能力論證報告項目財政承受能力論證報告32效服務費-第 n 年經營收入。其中：（1）第 n 年可用性服務費即為項目公司第 n 年須收回的工程費用、工程建設其他費、建設期資金成本和運營期投資回報，具體按照前述方式計算；（2）第 n 年運營維護績效服務費為第 n 年經審計確認的項目公司實際運營成本及相關稅費和合理回報，具體按照前述方式計算；（3）第 n 年運營收入為經審計確認的第 n 年項目公司實際全部經營收入，包括物

50、業租賃收入、銷售收入、物業管理收入以及與本項目相關的其他全部經營收入。高新區管委會每年具體需提供的可行性缺口補助金額需根據社會資本投標報價、經審計確認的項目總投資以及項目運營期實際運營收入測算得出。（三）風險承擔支出測算（三）風險承擔支出測算風險承擔支出應充分考慮各類風險出現的概率和帶來的支出責任，可采用比例法、情景分析法及概率法進行測算。本項目實施 PPP模式后，風險經合理分配后，政府方需承擔的主要風險主要有法律變更風險、土地獲取風險、審批延誤風險以及通貨膨脹風險等。如果PPP 合同約定保險賠款的第一受益人為政府，則風險承擔支出責任應為扣除該風險賠款金額的凈額。在各類風險支出數額和概率難以進

51、行準確測算的情況下，可以按照項目的全部建設成本和一定時期內的購買服務成本的一定比例確定風險承擔支出。襄陽高新區科技園建設（一期）襄陽高新區科技園建設（一期）PPPPPP 項目財政承受能力論證報告項目財政承受能力論證報告32本項目各類風險支出數額和概率難以進行準確測算，政府方風險承擔成本在建設期暫按各年度股權投資支出的10%、項目運營期暫按各年度可用性服務支出的7%確定。（四）配套投入支出測算（四）配套投入支出測算征地拆遷配套等投入已納入項目總投資估算，通過可用性服務費的形式將部分配套投入直接轉移給社會資本，因此報告不考相關配套投入支出測算。（五）政府年度支出總額（五）政府年度支出總額綜合政府股

52、權投資、政府可用性服務費支出、運營維護績效服務費支持、風險支出以及配套支出，政府支出在建設期維持在較低水平，運營期政府支出逐年減少。項目PPP合作期間政府累計支出總額約為635341.87萬元。項目運營收入包括項目銷售收入、租賃收入以及與項目相關的其他經營收入，當項目運營收入不足以支付可用性服務費及運營維護績效服務費支出、風險承擔支出時，由高新區財政提供可行性缺口補助。政府授權經營期內，每年支出總金額如下表所示:表表 5.25.2本項目本項目 2017-20312017-2031 年度財政支出測算年度財政支出測算年份年份股權投股權投資支出資支出（萬元（萬元）可用性服務費可用性服務費及運營維護績

53、及運營維護績效服務費支出效服務費支出（萬元）（萬元）配套投配套投入支出入支出（萬元（萬元）風險承擔風險承擔支出支出（萬元）（萬元）合計（萬元）合計（萬元）20172017 年年10724.0901072.4111796.5020182018 年年10724.0901072.4111796.5020192019 年年79126.7005538.8784665.57襄陽高新區科技園建設（一期）襄陽高新區科技園建設（一期）PPPPPP 項目財政承受能力論證報告項目財政承受能力論證報告3220202020 年年56691.1603968.3860659.5420212021 年年54475.15038

54、13.2658288.4120222022 年年52259.1503658.1455917.2920232023 年年50602.5803542.1854144.7620242024 年年40223.3302815.6343038.9720252025 年年38599.4802701.9641301.4420262026 年年36975.6202588.2939563.9220272027 年年35351.7702474.6237826.3920282028 年年34291.5302400.4136691.9320292029 年年32667.6702286.7434954.412030203

55、0 年年31043.8202173.0733216.8820312031 年年29419.9602059.4031479.36合計合計21448.18571727.92042165.77635341.87六、財政承受能力評估與論證結果六、財政承受能力評估與論證結果（一）項目運營收入能力評估（一）項目運營收入能力評估本項目包括襄陽高新創意產業園項目和襄陽科技城起步區二期兩個項目，既涵蓋了優勢產業的深化發展與配套完善，也包括了新產業群體的引導引進。本項目的建設是襄陽高新區完善城市功能、彌補城市短板、發展高科技和戰略新興產業，促進城市發展的重要項目，預計未來運營收益情況良好。1 1、運營收入測算、運

56、營收入測算根據襄陽高新創意產業園建設項目可行性研究報告和襄陽科技城起步區二期建設項目可行性研究報告，項目建成后，襄陽高新創意產業園計劃出售面積15萬平方米，科技城二期計劃出售面積12萬平方米，其余均用于租賃。襄陽高新區科技園建設（一期）襄陽高新區科技園建設（一期）PPPPPP 項目財政承受能力論證報告項目財政承受能力論證報告32參照周邊工業廠房市場價格，本項目銷售價格按3,500元/m2計算，銷售從第2年開始，第2年銷售面積9萬平方米，第3年銷售面積18萬平方米。則第2年銷售收入為31,500萬元，第3年銷售收入為63,000萬元。襄陽高新創意產業園、科技城二期租賃價格為25元/（月），每5年

57、遞增10%-20%，物業管理收入按照5元/計，則第1-4年每年經營收入24,060萬元，第5-9每年經營收入28,092萬元，第10-13每年經營收入32,124萬元。由于本項目合作期中運營期為13年，因此本次測算僅對項目合作期內的運營收入進行測算。2 2、運營成本測算、運營成本測算根據襄陽高新創意產業園建設項目可行性研究報告和襄陽科技城起步區二期建設項目可行性研究報告,依據投資項目可行性研究指南及投資項目經濟咨詢評估指南，按照生產要素法估算總成本費用。各項的詳細估算方法如下：（1）外購原材料、燃料動力費項目為地產租賃經營，無生產，不考慮原材料購置，主要考慮運營期電、水、燃氣等資源消耗支出，用

58、房內的資源消耗由租戶自付，建設方主要考慮公共區域水電氣費。預計項目達產年水電氣等能源消耗費用支出約 180 萬元。（2）職工薪酬襄陽高新區科技園建設（一期）襄陽高新區科技園建設（一期）PPPPPP 項目財政承受能力論證報告項目財政承受能力論證報告32本項目建成后，擬安排管理人員 50 人，配備保安、保潔、維修工等員工約 50 人。管理人員人均薪酬按 4,000 元/人月估算，保安、保潔等其他人員人均薪酬按 2,500 元/人月估算，并按每 4-5 年增長 10%進行測算。（3）維護修理費年維護修理費按固定資產折舊費 15%估算。（4）其他費用1）其他制造費用：項目無生產設施，不考慮制造費用。2

59、）其他管理費用：包括房產稅和其他管理費。房產稅以租金收入為基數，按 12%征收。其他管理費，預計正常年支出約 120 萬元。3）其他營業費用：主要包括招商、宣傳推廣等相關費用，運營后前兩年按 150 萬元預估。經測算，本項目運營期第 1-4 年經營成本 4,287 萬元，第 5-9 年經營成本為 4,846 萬元，第 10-13 年經營成本為 5,410 萬元。襄陽高新區科技園建設（一期）襄陽高新區科技園建設（一期）PPPPPP 項目財政承受能力論證報告項目財政承受能力論證報告32序號項目可租售面積合計2018 年2019 年2020 年2021 年2022 年2023 年2024 年2025

60、 年2026 年2027 年2028 年2029 年2030 年2031 年一銷售收入2700009450031500630001.1創意產業園150000單價35003500銷售面積15000050000100000剩余比例銷售金額5250017500350001.2科技城二期120000單價35003500銷售面積1200004000080000剩余比例銷售金額420001400028000二出租收入672000291720184081840818408184082244022440224402244022440264722647226472264722.1創意產業園380000單價25.

61、0025.0025.0025.0030.0030.0030.0030.0030.0035.0035.0035.0035.00出租比例100%100%100%100%100%100%100%100%100%100%100%100%100%出租金額177840114001140011400114001368013680136801368013680159601596015960159602.5科技城二期292000單價325.0020.0020.0020.0020.0025.0025.0025.0025.0025.0030.0030.0030.0030.00襄陽高新區科技園建設（一期）襄陽高新區科

62、技園建設（一期）PPPPPP 項目財政承受能力論證報告項目財政承受能力論證報告32表表 5.3：經營收入估算表：經營收入估算表單位：萬元單位：萬元表表 5.4：成本費用估算表：成本費用估算表單位：萬元單位：萬元序號項目名稱合計第 3 年第 4 年第 5 年第 6 年第 7 年第 8 年第 9 年第 10 年第 11 年第 12 年第 13 年第 14 年第 15 年一外購原材料、燃料動力費23401801801801801801801801801801801801801801水電氣費2340180180180180180180180180180180180180180二職工薪酬5592.639

63、0390390390429429429429429471.9471.9471.9471.91管理人員3441.6240240240240264264264264264290.4290.4290.4290.42保安、保潔等員工2151150150150150165165165165165181.5181.5181.5181.5出租比例13.00100%100%100%100%100%100%100%100%100%100%100%100%100%出租金額1138807008700870087008760876087608760876010512105121051210512三物業管理收入7347

64、656525652565256525652565256525652565256525652565256523.1物業管理面積9420009420009420009420009420009420009420009420009420009420009420009420009420003.2物業管理費標準65.005.005.005.005.005.005.005.005.005.005.005.005.005.00四合計459696.0031500.0087060.0024060.0024060.0024060.0028092.0028092.0028092.0028092.0028092.003

65、2124.0032124.0032124.0032124.00襄陽高新區科技園建設（一期）襄陽高新區科技園建設（一期）PPPPPP 項目財政承受能力論證報告項目財政承受能力論證報告32三固定資產折舊費82994.736384.216384.216384.216384.216384.216384.216384.216384.216384.216384.216384.216384.216384.21四攤銷費1無形資產攤銷2其他資產攤銷五維護修理費用12449.19957.63957.63957.63957.63957.63957.63957.63957.63957.63957.63957.6395

66、7.63957.63六利息支出七其他費用38516.42478.962478.962478.962478.962962.82962.82962.82962.82962.83446.643446.643446.643446.641其他制造費用2其他管理費用36566.42328.962328.962328.962328.962812.82812.82812.82812.82812.83296.643296.643296.643296.642.1房產稅35006.42208.962208.962208.962208.962692.82692.82692.82692.82692.83176.6431

67、76.643176.643176.642.2其他管理費15601201201201201201201201201201201201201203其他營業費用1950150150150150150150150150150150150150150八總成本費用141892.9210390.810390.810390.810390.810913.6410913.6410913.6410913.6410913.6411440.3811440.3811440.3811440.38九經營成本58898.194006.594006.594006.594006.594529.434529.434529.43452

68、9.434529.435056.175056.175056.175056.17十經營成本加績效63021.064287.054287.054287.054287.054846.494846.494846.494846.494846.495410.105410.105410.105410.10襄陽高新區科技園建設（一期）襄陽高新區科技園建設（一期）PPPPPP 項目財政承受能力論證報告項目財政承受能力論證報告32襄陽高新區科技園建設（一期）襄陽高新區科技園建設（一期）PPPPPP 項目財政承受能力論證報告項目財政承受能力論證報告32（二）財政支出能力評估（二）財政支出能力評估根據襄陽市高新區財政

69、局提供2011-2015年高新區本級一般財政基本情況，襄陽市高新技術產業開發區財政一般公共收入及一般公共支出總體呈現上升趨勢。襄陽高新區財政收入及支出基本情況如下表所示：表表 6.16.1近年高新區財政收入情況近年高新區財政收入情況年份年份一般預算收入（萬元）一般預算收入（萬元）一般預算支出（萬元）一般預算支出（萬元）2011201175,95153,90520122012121,845100,07220132013176,379132,26420142014237,539179,48220152015425,872203,905近年來，襄陽高新區在全國 115 家國家級高新區中的地位和影響力

70、不斷提升。2015 年高新區 GDP 已達到 875.2 億元。全區聚集了全市 100%的百億企業和 67%的過 50 億元企業、80%的上市公司，已成為襄陽市高新技術產業的聚集區、新興產業的引領區、科技創新的示范區、高端人才的集中區、體制機制改革的先行區。2015 年高新區財政一般預算收入達 425,872 萬元，一般預算支出達 203,905 萬元，財政基本面情況良好。襄陽高新區科技園建設（一期）襄陽高新區科技園建設（一期）PPPPPP 項目財政承受能力論證報告項目財政承受能力論證報告32圖圖 6.16.1高新區財政一般預算收入趨勢圖高新區財政一般預算收入趨勢圖通過收入趨勢圖可以發現，高新

71、區本級財政一般預算收入呈現快速增長的趨勢。近年同比增長率均高于 30%，尤其在 2015 年，同比增長率高達 79.29%。圖圖6.26.2 高新區財政一般預算支出趨勢圖高新區財政一般預算支出趨勢圖通過襄陽高新區財政一般預算支出趨勢圖可以發現，高新區本級財政一般預算支出呈逐年增長的趨勢，但每各度增長率波動較大，最高達85.65%，最低為13.61%。基于襄陽高新區經濟發展目標要求、財政收入的增長狀況，保守襄陽高新區科技園建設（一期）襄陽高新區科技園建設（一期）PPPPPP 項目財政承受能力論證報告項目財政承受能力論證報告32估計預計未來高新區區本級一般財政預算支出的增長水平保持在10%15%，

72、維持一個較為穩定的投入水平。襄陽高新區財政支出預測具體情況如下表所示表表6.26.2 未來未來1515年高新區本級財政一般預算支出預測表年高新區本級財政一般預算支出預測表年份年份同比增長率同比增長率區本級財政一般預算支出區本級財政一般預算支出201715%269664.36201815%310114.02201915%356631.12202015%410125.79202115%471644.66202210%518809.12202310%570690.03202410%627759.04202510%690534.94202610%759588.43202710%835547.28202

73、810%919102.01202910%1011012.21203010%1112113.43203110%1223324.77襄陽高新區科技園建設（一期）襄陽高新區科技園建設（一期）PPPPPP 項目財政承受能力論證報告項目財政承受能力論證報告32表表6.36.3本項目本項目2017-20282017-2028年年度支出占高新區財政支出的比例年年度支出占高新區財政支出的比例（單位：萬元）（單位：萬元）年份年份本項目財政支出責任本項目財政支出責任項目運營項目運營收入收入考慮了風考慮了風險的可行險的可行性缺口補性缺口補助助預估一般公共預估一般公共預算支出預算支出項目支出占一般項目支出占一般公共預

74、算支出比公共預算支出比例例股權投資股權投資支出支出可用性服務費及運營可用性服務費及運營維護績效服務費支出維護績效服務費支出配套配套投入投入支出支出風險承擔風險承擔支出支出合計合計20172017 年年10724.091072.4111796.50269664.3620182018 年年10724.091072.4111796.5031500.00310114.0220192019 年年79126.7005538.8784665.5787060.00356631.12020202020 年年56691.1603968.3860659.5424060.002705.11410125.790.66%

75、20212021 年年54475.1503813.2658288.4124060.0034228.41471644.667.26%20222022 年年52259.1503658.1455917.2924060.0031857.29518809.126.14%20232023 年年50602.5803542.1854144.7628092.0026052.76570690.034.57%20242024 年年40223.3302815.6343038.9728092.0014946.97627759.042.38%20252025 年年38599.4802701.9641301.4428092

76、.0013209.44690534.941.91%20262026 年年36975.6202588.2939563.9228092.0011471.92759588.431.51%20272027 年年35351.7702474.6237826.3928092.009734.39835547.281.17%20282028 年年34291.5302400.4136691.9332124.004567.93919102.010.50%20292029 年年32667.6702286.7434954.4132124.002830.411011012.210.28%20302030 年年31043.

77、8202173.0733216.8832124.001092.881112113.430.10%20312031 年年29419.9602059.4031479.3632124.00-644.641223324.77-0.05%合計合計21448.18571727.920 042165.77635341.8459696.0152052.8710086661.19襄陽高新區科技園建設（一期）襄陽高新區科技園建設（一期）PPPPPP 項目財政承受能力論證報告項目財政承受能力論證報告3270襄陽高新區科技園建設（一期）襄陽高新區科技園建設（一期）PPPPPP 項目財政承受能力論證報告項目財政承受能力

78、論證報告32基于對以上一般預算支出趨勢分析和對本項目物業銷售及運營收入的估算，從項目開工第2年開始，項目物業就會獲得部分銷售及租賃收入。按照財政部的政府與社會資本合作財政承受能力論證指引的要求，所有PPP項目的政府支出責任不應超過一般預算財政支出的10%。該項目的政府支出責任小于財政一般預算支出的10%。以上述預測的未來高新區一般預算支出為基數，僅是根據襄陽高新區科技園建設（一期）PPP項目實施方案對項目年度財政占區本級一般預算支出的單獨初步分析，具體項目實施期間占財政支出比例待項目成熟后再行測算。（三）領域均衡性評估（三）領域均衡性評估根據財政部政府和社會資本合作項目財政承受能力論證指引中的

79、相關闡述，“行業和領域均衡性評估，是根據PPP模式適用的行業和領域范圍，以及經濟社會發展需要和公眾對公共服務的需求，平衡不同行業和領域PPP項目，防止某一行業和領域PPP項目過于集中。”本項目政府支出責任在利用項目運營收入進行彌補后，占一般預算支出預測數的比例在10%之內，且高新區目前暫無其他項目采用PPP模式興建，從項目支出在財政總支出的比例來看符合均衡性要求，不存在行業和領域PPP過于集中。（四）項目財政承受能力論證結果（四）項目財政承受能力論證結果綜上，高新區的經濟社會邁入快速發展階段，經濟社會形勢發展襄陽高新區科技園建設（一期）襄陽高新區科技園建設（一期）PPPPPP 項目財政承受能力論證報告項目財政承受能力論證報告32良好，基礎設施不斷完善，社會經濟持續旺盛，后期持續財力較為可觀，為高新區創新和推進 PPP 項目運作模式奠定了較好的基礎。基于本項目對襄陽高新區本級財政預算支出趨勢和領域平衡的分析，按照財政部的政府與社會資本合作財政承受能力論證指引的要求，襄陽高新區建設 PPP 項目政府支出責任占一般預算支出的比例符合要求，且不存在行業和領域 PPP 過于集中。因此無論從財政實力還是領域平衡的角度出發，本項目可通過財政承受能力論證。