1、5G 環(huán)境下供應(yīng)鏈金融解決方案北京金融科技產(chǎn)業(yè)聯(lián)盟2023 年 3 月1版權(quán)聲明本報(bào)告版權(quán)屬于北京金融科技產(chǎn)業(yè)聯(lián)盟，并受法律保護(hù)。轉(zhuǎn)載、編摘或利用其他方式使用本白皮書文字或觀點(diǎn)的，應(yīng)注明來源。違反上述聲明者，將被追究相關(guān)法律責(zé)任。2編制委員會(huì)主任聶麗琴編委會(huì)成員方如利宋可為路驍虎編寫組成員袁穎朱雨晴楊瀟左麟陳蔚許玥戴佳杰陳釔程赟張振山陸俊張瑾瑜昌文婷彭晉張曉蒙施好健鄭廣斌姚冕翟陽陳陽張國(guó)超楊欣捷丁洪澗徐旭董罡劉潔安蔚姜勇編審黃本濤姚文韜袁穎陳蔚統(tǒng)稿朱雨晴戴佳杰昌文婷鄭廣斌3牽頭單位：中國(guó)移動(dòng)通信集團(tuán)有限公司參編單位：中國(guó)工商銀行金融科技研究院建信金融科技有限責(zé)任公司中國(guó)郵政儲(chǔ)蓄銀行股份有限公司

2、上海浦東發(fā)展銀行股份有限公司華為技術(shù)有限公司螞蟻科技集團(tuán)股份有限公司杭州云鏈趣鏈數(shù)字科技有限公司中企云鏈（北京）金融信息服務(wù)有限公司4目錄一、概述.1（一）移動(dòng)技術(shù)發(fā)展概述.1（二）供應(yīng)鏈金融發(fā)展概述.5（三）移動(dòng)通信技術(shù)與供應(yīng)鏈金融融合發(fā)展進(jìn)程.10二、發(fā)展現(xiàn)狀.13（一）供應(yīng)鏈金融應(yīng)用場(chǎng)景及解決方案.13（二）5G 技術(shù)對(duì)于供應(yīng)鏈金融的影響.17三、5G 對(duì)供應(yīng)鏈金融各參與方的價(jià)值.22（一）政府.22（二）金融機(jī)構(gòu).22（三）核心企業(yè).23（四）中小企業(yè).24四、優(yōu)秀實(shí)踐案例.25（一）中國(guó)工商銀行 5G 環(huán)境下供應(yīng)鏈金融案例.25（二）中國(guó)建設(shè)銀行“BCTrade2.0 區(qū)塊鏈貿(mào)易金融

3、平臺(tái)”項(xiàng)目.30（三）浦發(fā)銀行“浦慧云倉(cāng)”項(xiàng)目.34（四）華夏銀行“基于 5G 物聯(lián)網(wǎng)技術(shù)的企業(yè)信貸風(fēng)險(xiǎn)感知應(yīng)用”項(xiàng)目.37（五）中國(guó)移動(dòng)、云趣數(shù)科“和鏈”供應(yīng)鏈金融平臺(tái)案例.40五、面臨的挑戰(zhàn).45（一）信用風(fēng)險(xiǎn)阻礙供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)開展.45（二）數(shù)據(jù)真實(shí)性問題阻礙供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)開展.48（三）數(shù)據(jù)資產(chǎn)流通對(duì)網(wǎng)絡(luò)質(zhì)量提出新的要求.49（四）信息孤島制約數(shù)字資產(chǎn)有序流轉(zhuǎn).51（五）企業(yè)數(shù)字身份割裂無法有效利用.51六、發(fā)展趨勢(shì).52（一）面向不同供應(yīng)鏈場(chǎng)景提供差異化服務(wù).52（二）數(shù)據(jù)+技術(shù)成為數(shù)字化轉(zhuǎn)型重要驅(qū)動(dòng).53（三）一體化協(xié)同監(jiān)管將是未來主要方向.54（四）多維度風(fēng)控體系成為解決困局之道

4、.55（五）多技術(shù)融合帶來更高服務(wù)效率.561一、概述一、概述（一）移動(dòng)技術(shù)發(fā)展概述（一）移動(dòng)技術(shù)發(fā)展概述1.1G1.1G 時(shí)代：模擬信號(hào)時(shí)代時(shí)代：模擬信號(hào)時(shí)代第一代移動(dòng)通信技術(shù)主要采用的是模擬技術(shù)和頻分多址（FDMA）技術(shù)，是通過對(duì)模擬信號(hào)進(jìn)行調(diào)制解調(diào)然后使用分配的無線頻率資源進(jìn)行傳送。第一代移動(dòng)通信有多種制式，有全球第一個(gè)移動(dòng)蜂窩電話系統(tǒng) AMPS，還有應(yīng)用于東歐以及俄羅斯等國(guó)家的 Nordic移動(dòng)電話（NMT）標(biāo)準(zhǔn)，其他還包括英國(guó)的總訪問通信系統(tǒng)TACS 以及日本的 JTAGS、西德的 C-Netz 等。我國(guó)采用的是英國(guó) TACS 制式，于 1987 年 11 月 18 日開通并正式商用

5、。由于采用的是模擬技術(shù)，1G 系統(tǒng)的容量很有限，安全性和抗干擾性也存在較大的問題。與此同時(shí)，由于 1G 沒有統(tǒng)一的國(guó)際標(biāo)準(zhǔn)，使國(guó)際漫游成為一個(gè)突出問題，一般只能作為區(qū)域性的移動(dòng)通信系統(tǒng)。2.2.2G2G 時(shí)代：數(shù)字信號(hào)時(shí)代時(shí)代：數(shù)字信號(hào)時(shí)代第二代移動(dòng)通信技術(shù)，其核心技術(shù)是數(shù)字語音傳輸技術(shù)。區(qū)別于 1G 的模擬信號(hào)調(diào)制，2G 是數(shù)字信號(hào)調(diào)制，并解決了1G 各國(guó)技術(shù)標(biāo)準(zhǔn)不同、無法國(guó)際漫游的問題，帶來了通訊質(zhì)量的提升。現(xiàn)有的 2G 移動(dòng)通信網(wǎng)絡(luò)主要有 GSM 和 CDMA 復(fù)用兩種技術(shù)，數(shù)據(jù)提供能力可達(dá) 115.2kbit/s。常用技術(shù)規(guī)格標(biāo)準(zhǔn) GSM2是基于時(shí)分多址（TDMA）技術(shù)所發(fā)展，是把時(shí)間

6、分割成周期性的幀，每一個(gè)幀再分割成若干個(gè)時(shí)隙向基站發(fā)送信號(hào)，在滿足定時(shí)和同步的條件下，基站可以分別在各時(shí)隙中接收到各移動(dòng)終端的信號(hào)而不混擾，具有標(biāo)準(zhǔn)化程度、接口開放的特點(diǎn)。GSM 是移動(dòng)通信系統(tǒng)的里程碑，巔峰時(shí)期占據(jù)了全世界 85%的市場(chǎng)份額。IS-95 CDMA 是北美的數(shù)字蜂窩通信標(biāo)準(zhǔn)，基于碼分多址（CDMA）技術(shù)所發(fā)展，具有容量大、語音質(zhì)量好等優(yōu)點(diǎn)，但由于標(biāo)準(zhǔn)化程度低，市場(chǎng)規(guī)模遠(yuǎn)不如 GSM 系統(tǒng)。國(guó)內(nèi)從 1996 年引進(jìn) GSM 商用，中國(guó)主要使用 GSM-800，GSM-900，GSM-1800 頻段。3.3.3G3G 時(shí)代：移動(dòng)多媒體時(shí)代時(shí)代：移動(dòng)多媒體時(shí)代第三代移動(dòng)通信技術(shù)，是指

7、支持高速數(shù)據(jù)傳輸?shù)姆涓C移動(dòng)通信技術(shù)，是將無線通信與國(guó)際互聯(lián)網(wǎng)等多媒體通信結(jié)合的一代移動(dòng)通信系統(tǒng)。可以支持音視頻等多媒體文件的高速傳輸，使移動(dòng)高速上網(wǎng)成為現(xiàn)實(shí)。國(guó)際電信聯(lián)盟（ITU）發(fā)布了官方第 3 代移動(dòng)通信標(biāo)準(zhǔn)IMT-2000（國(guó)際移動(dòng)通信標(biāo)準(zhǔn) 2000)，3G 存在 3 種標(biāo)準(zhǔn)分別是WCDMA、CDMA2000和TD-SCDMA。WCDMA全稱為Wideband CDMA，是由GSM發(fā)展而來，可以實(shí)現(xiàn)在現(xiàn)有 GSM網(wǎng)絡(luò)上的平滑升級(jí)，是全球中應(yīng)用最廣泛的 3G 標(biāo)準(zhǔn)。CDMA2000 是由美國(guó)高通北美公司提出的，具有建設(shè)成本低廉的優(yōu)點(diǎn)，但在全球的應(yīng)用并不廣泛。TD-SCDMA 是由我國(guó)提出的

8、 3G 標(biāo)準(zhǔn)，在頻譜利用3率和頻率靈活性及成本等方面具有優(yōu)勢(shì)。我國(guó)在 2009 年 1 月 7 日頒發(fā)了 3 張 3G 牌照：中國(guó)電信采用CDMA2000，中國(guó)聯(lián)通采用WCDMA，中國(guó)移動(dòng)采用TD-SCDMA。4.4.4G4G 時(shí)代：改變生活時(shí)代：改變生活第四代移動(dòng)通信技術(shù)，全 IP 數(shù)據(jù)網(wǎng)絡(luò)時(shí)代，是目前正在被廣泛使用的一代，將 3G 通信技術(shù)和 WLAN 技術(shù)進(jìn)行了融合，能夠快速傳輸數(shù)據(jù)，高質(zhì)量、音頻、視頻和圖像等。4G網(wǎng)絡(luò)是目前世界范圍內(nèi)覆蓋范圍最廣的網(wǎng)絡(luò)，終端數(shù)量規(guī)模也十分龐大。國(guó)際電信聯(lián)盟（ITU）承認(rèn)的4G標(biāo)準(zhǔn)有LTE-Advanced 和Wireless MAN-Advanced

9、兩個(gè)。其中被廣泛使用的標(biāo)準(zhǔn)是由3GPP 組織制定的全球通用標(biāo)準(zhǔn) LTE，LTE 基于 OFDMA 技術(shù)，主要分為 TDD（時(shí)分雙工）和 FDD（頻分雙工）兩種網(wǎng)絡(luò)制式，二者差異較小，相似度達(dá) 90%。但因?yàn)闊o線技術(shù)的差異、使用頻段的不同以及各個(gè)廠家的利益等原因，F(xiàn)DD-LTE 的標(biāo)準(zhǔn)化與產(chǎn)業(yè)發(fā)展都領(lǐng)先于 TD-LTE，成為當(dāng)前世界上應(yīng)用最廣泛的，終端種類最豐富的一種 4G 標(biāo)準(zhǔn)。2013 年 12 月 4 日，工信部向中國(guó)移動(dòng)、中國(guó)電信、中國(guó)聯(lián)通正式發(fā)放了第四代移動(dòng)通信業(yè)務(wù) TD-LTE 牌照，中國(guó)聯(lián)通與中國(guó)電信還各獲得一張 FDD-LTE 牌照。5.5.5G5G 時(shí)代：時(shí)代：改變社會(huì)改變社會(huì)

10、第五代通信技術(shù)，主要特點(diǎn)高速率，低延時(shí)和大連接。45G 網(wǎng)絡(luò)是在 OFDMA 和 MIMO 基礎(chǔ)技術(shù)上進(jìn)行設(shè)計(jì)，同時(shí)支持中低頻和高頻頻段。FR1:Sub-6G 頻段，是 5G 的主用頻段，也是我們說的低頻段，F(xiàn)R2:毫米波，為 5G 擴(kuò)展頻段，也是我們說的超高頻。同時(shí) 5G 采用全新的服務(wù)化架構(gòu)，支持靈活部署和差異化業(yè)務(wù)場(chǎng)景。全球主要國(guó)家積極推進(jìn) 5G 網(wǎng)絡(luò)建設(shè)，特別是我國(guó)的較早參與，極大促進(jìn)全球 5G 發(fā)展，無論是網(wǎng)絡(luò)覆蓋還是用戶發(fā)展，在同樣時(shí)段內(nèi) 5G 均快于 4G。2019 年 6 月 6 日，工信部向中國(guó)電信、中國(guó)移動(dòng)、中國(guó)聯(lián)通、中國(guó)廣電發(fā)放 5G 商用牌照，中國(guó)正式進(jìn)入 5G 商用元

11、年。截至 2022 年 11 月，5G 基站總數(shù)達(dá)兩百多萬個(gè)，約占移動(dòng)基站總數(shù)的 21%，預(yù)計(jì)到 2022 年底，5G 網(wǎng)絡(luò)將覆蓋全球三分之一的人口，5G 商用網(wǎng)絡(luò)速度下行可達(dá)到約 350Mbps，上行可達(dá)到約 70Mbps。5G 在逐步滿足行業(yè)應(yīng)用的業(yè)務(wù)承載需求，超低時(shí)延、超高可靠、上行增強(qiáng)、高精度定位等技術(shù)進(jìn)一步提升網(wǎng)絡(luò)的業(yè)務(wù)承載能力，發(fā)展?jié)摿薮蟆?.6.小結(jié)小結(jié)2G 實(shí)現(xiàn)從 1G 的模擬時(shí)代走向數(shù)字時(shí)代，3G 實(shí)現(xiàn)從 2G語音時(shí)代走向數(shù)據(jù)時(shí)代，4G 實(shí)現(xiàn) IP 化，數(shù)據(jù)速率大幅提升，5G 實(shí)現(xiàn)從人與人之間的通信走向人與物、物與物之間的通信，實(shí)現(xiàn)萬物互聯(lián)，推動(dòng)社會(huì)發(fā)展。5表表 1 各階段

12、通信技術(shù)關(guān)鍵能力各階段通信技術(shù)關(guān)鍵能力通信技術(shù)通信技術(shù)典型頻段典型頻段傳輸速率傳輸速率關(guān)鍵技術(shù)關(guān)鍵技術(shù)技術(shù)標(biāo)準(zhǔn)技術(shù)標(biāo)準(zhǔn)提供服務(wù)提供服務(wù)1G800/900MHz約 2.4kb/sFDMA、模擬語音調(diào)制、蜂窩結(jié)構(gòu)組網(wǎng)NMT.AMPS等模擬語音業(yè)務(wù)2G900MHz 與1800MHzGSM900890-900MHz約 64kb/sGSM900 上行/下行速率2.7/9.6kb/sCDMA、TDMAGSM、CDMA數(shù)字語音傳輸(2.5G)115kb/s(GPRS)384kb/s(EDGE)GPRS、HSCSD、EDGE3GWCDMA 上行/下行1940-1955MHz/2130-2145MHz一般在幾百

13、kbps 以上125kb/s2MB/s多址技術(shù)、Rake接收技術(shù)、Turbo 編碼及RS 卷積聯(lián)碼等CDMA2000（電信）、TD-CDMA（移動(dòng)）、WCDMA（聯(lián)通）同時(shí)傳送聲音及數(shù)據(jù)信息4GTD-LTE 上行/下行555-2575MHz;2300-2320MHzFDD-LTE 上行/下行1755-1765MHz;1850-1860MHz2Mbps1GbpsOFDM、SC-FDMA、MIMOLTE、LTE-A、WiMax 等快速傳輸數(shù)據(jù)、音頻、視頻、圖像5G3300-3600MHz 與4800-5000MHz（我國(guó)）理論 10Gbps 即1.25GB/s毫米波、大規(guī)模MIMO、NOMA、OF

14、DMA、SC-FDMA、FBMC、全雙工技術(shù)等快速傳輸高清視頻、智能家居等（二）供應(yīng)鏈金融發(fā)展概述（二）供應(yīng)鏈金融發(fā)展概述供應(yīng)鏈金融是指對(duì)供應(yīng)鏈中的現(xiàn)金流和財(cái)務(wù)流程加以管理和優(yōu)化，整合各類融資模式和工具，提升供應(yīng)鏈中的資6金流效率。供應(yīng)鏈金融與產(chǎn)業(yè)的融合，通過整合各類融資模式，提高資金流效率，優(yōu)化產(chǎn)業(yè)鏈資金流動(dòng)效率。通過使用各類金融工具和技術(shù)來優(yōu)化供應(yīng)鏈中各業(yè)務(wù)主體對(duì)于企業(yè)運(yùn)營(yíng)資金、流動(dòng)性和風(fēng)險(xiǎn)的管理。供應(yīng)鏈金融從引入至今，其發(fā)展階段及運(yùn)行模式可以分為 1.0、2.0、3.0 和 4.0 階段。1.供應(yīng)鏈金融供應(yīng)鏈金融 1.0供應(yīng)鏈金融 1.0 主要由銀行主導(dǎo)開展線下融資貸款服務(wù)，企業(yè)通過向銀

15、行提出申請(qǐng)并提供相關(guān)證明材料以獲取經(jīng)營(yíng)性融資服務(wù)，銀行僅作為資金方和風(fēng)控方參與業(yè)務(wù)，并不真正參與供應(yīng)鏈運(yùn)營(yíng)。在 1.0 階段，商業(yè)銀行作為供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)主導(dǎo)方，主導(dǎo)供應(yīng)鏈各相關(guān)企業(yè)的資金借貸服務(wù)，相較于傳統(tǒng)點(diǎn)對(duì)點(diǎn)借貸，供應(yīng)鏈金融 1.0 改變了交易結(jié)構(gòu)，商業(yè)銀行一點(diǎn)對(duì)供應(yīng)鏈多參與方，能夠依托供應(yīng)鏈中核心企業(yè)主體信用，向產(chǎn)業(yè)鏈上下游企業(yè)提供金融服務(wù)支持，延伸借貸業(yè)務(wù)鏈條。但銀行作為金融服務(wù)的主體機(jī)構(gòu)，并沒有真正參與供應(yīng)鏈運(yùn)營(yíng)的全過程。一方面，1.0 階段的供應(yīng)鏈金融依然基于企業(yè)信用評(píng)級(jí)；另一方面，供應(yīng)鏈金融 1.0 為線下模式，很少有互聯(lián)網(wǎng)或者通信技術(shù)作為支撐，整體的業(yè)務(wù)觸達(dá)能力和業(yè)務(wù)效率都受到

16、一定限制。72.供應(yīng)鏈金融供應(yīng)鏈金融 2.0相較于供應(yīng)鏈金融 1.0，供應(yīng)鏈金融 2.0 主要由核心企業(yè)主導(dǎo)，核心企業(yè)利用采銷系統(tǒng)、企業(yè) ERP 等有效掌握和整合供應(yīng)鏈中的業(yè)務(wù)流、應(yīng)收賬款、倉(cāng)單等信息數(shù)據(jù)并提供給銀行等金融機(jī)構(gòu)，銀行依據(jù)主體信息與業(yè)務(wù)信息為供應(yīng)鏈相關(guān)主體提供金融服務(wù)，大大提高金融服務(wù)的效率和效益。2.0 階段，相關(guān)金融服務(wù)的提供方發(fā)生了一定的變化，逐漸從單一的商業(yè)銀行轉(zhuǎn)變?yōu)?3PL（第三方物流）、4PL（第四方物流）、生產(chǎn)/流通企業(yè)、金融/類金融機(jī)構(gòu)等供應(yīng)鏈業(yè)務(wù)參與方，也因此出現(xiàn)了供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)中不同生態(tài)主體的分工合作。一方面，供應(yīng)鏈業(yè)務(wù)相關(guān)方提供供應(yīng)鏈金融的運(yùn)營(yíng)和信息技術(shù)服務(wù)

17、；另一方面，物流公司、擔(dān)保公司等機(jī)構(gòu)擔(dān)任業(yè)務(wù)中的綜合風(fēng)險(xiǎn)管理者角色，提供整體的業(yè)務(wù)流程設(shè)計(jì)和風(fēng)險(xiǎn)把控服務(wù)；而傳統(tǒng)的商業(yè)銀行逐漸從融資服務(wù)主導(dǎo)方轉(zhuǎn)向流動(dòng)性提供者。供應(yīng)鏈金融整合了金融服務(wù)提供商、產(chǎn)業(yè)鏈上下游企業(yè)、核心企業(yè)、物流服務(wù)提供商、商業(yè)銀行等相關(guān)方，供應(yīng)鏈金融服務(wù)提供商需要提供商流、物流、資金流“三流合一”的整體服務(wù)設(shè)計(jì)與運(yùn)營(yíng)，整合數(shù)據(jù)與信息資源，在相關(guān)參與主體之間形成序列依存關(guān)系。在 2.0 階段，供應(yīng)鏈金融已經(jīng)在一定程度上實(shí)現(xiàn)了系統(tǒng)化和平臺(tái)化，互聯(lián)網(wǎng)的發(fā)展帶動(dòng)了金融服務(wù)變革，有線網(wǎng)絡(luò)的出現(xiàn)在一定程度上為企業(yè)與銀行之間的數(shù)據(jù)和信息互通提供了條件。83.供應(yīng)鏈金融供應(yīng)鏈金融 3.0供應(yīng)鏈金

18、融 3.0 即依托互聯(lián)網(wǎng)等技術(shù)手段開展的平臺(tái)化供應(yīng)鏈金融服務(wù)模式，通過建設(shè)供應(yīng)鏈金融平臺(tái)，有效對(duì)接資金方與產(chǎn)業(yè)鏈相關(guān)方，打通資產(chǎn)端與資金端的業(yè)務(wù)互聯(lián)與數(shù)據(jù)互通通道，基于平臺(tái)服務(wù)實(shí)現(xiàn)多方資源的合理撮合與配置，進(jìn)一步提升業(yè)務(wù)效率。進(jìn)入 3.0 階段，供應(yīng)鏈金融服務(wù)提供商的功能和定位發(fā)生了更大拓展。此時(shí)服務(wù)提供商不僅僅是供應(yīng)鏈的組織與運(yùn)營(yíng)者，更是供應(yīng)鏈平臺(tái)的搭建方，在 2.0 階段，供應(yīng)鏈金融服務(wù)商還在發(fā)揮供應(yīng)鏈業(yè)務(wù)協(xié)調(diào)者和流程管理者的作用，進(jìn)入 3.0 階段，供應(yīng)鏈金融服務(wù)商還要兼顧在線化平臺(tái)的建設(shè)、運(yùn)營(yíng)和管理，以供應(yīng)鏈金融平臺(tái)的形式連接更多的業(yè)務(wù)主體相關(guān)方，形成數(shù)據(jù)互通、業(yè)務(wù)協(xié)同的供應(yīng)鏈金融服務(wù)

19、生態(tài)。3G 與 4G 技術(shù)的發(fā)展，在一定程度上擴(kuò)充了供應(yīng)鏈金融3.0 的服務(wù)模式，有效銜接交易、支付、還款、查詢等業(yè)務(wù)流程，成為業(yè)務(wù)開展的必要基礎(chǔ)設(shè)施。但隨著平臺(tái)用戶的增加，以及平臺(tái)業(yè)務(wù)量、數(shù)據(jù)量的幾何式增長(zhǎng)，供應(yīng)鏈金融服務(wù)對(duì)數(shù)據(jù)的傳輸和處理速度，業(yè)務(wù)系統(tǒng)的穩(wěn)定性提出了更高的要求。4.供應(yīng)鏈金融供應(yīng)鏈金融 4.0供應(yīng)鏈金融 4.0 模式即融合大數(shù)據(jù)、物聯(lián)網(wǎng)、人工智能、區(qū)塊鏈等新一代信息技術(shù)的應(yīng)用，為產(chǎn)業(yè)鏈供應(yīng)鏈各相關(guān)主體提供的基于交易與行為數(shù)據(jù)的數(shù)字金融服務(wù)模式。借助于9信息科技和場(chǎng)景的融合創(chuàng)新，有效打通供應(yīng)鏈與產(chǎn)業(yè)鏈生態(tài)服務(wù)聯(lián)盟，實(shí)現(xiàn)交易透明可信、資金流動(dòng)可追溯、業(yè)務(wù)與企業(yè)信息全程留痕，供應(yīng)

20、鏈金融 4.0 階段逐步邁入數(shù)字化、智能化階段，極大提高了融資便利性與風(fēng)控水平。在 4.0 階段，供應(yīng)鏈金融各業(yè)務(wù)主體之間融合發(fā)展又相互制約，形成多中心化的生態(tài)聯(lián)盟。平臺(tái)上各相關(guān)主體充分掌握自有數(shù)據(jù)，并依托區(qū)塊鏈、密碼學(xué)等技術(shù)將數(shù)據(jù)的所有權(quán)、查詢權(quán)、使用權(quán)等相關(guān)權(quán)限進(jìn)行切分并寫入執(zhí)行邏輯，助力企業(yè)數(shù)字資產(chǎn)的充分沉淀，加速資產(chǎn)數(shù)字化與數(shù)據(jù)資產(chǎn)化進(jìn)程。數(shù)字經(jīng)濟(jì)時(shí)代，數(shù)據(jù)作為重要的生產(chǎn)要素，助推數(shù)字經(jīng)濟(jì)下各產(chǎn)業(yè)的數(shù)字化轉(zhuǎn)型與數(shù)字資產(chǎn)的合理、有效應(yīng)用。隨著社會(huì)化生產(chǎn)方式的不斷創(chuàng)新，市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)已經(jīng)從單一客戶之間的競(jìng)爭(zhēng)轉(zhuǎn)變?yōu)楣?yīng)鏈與供應(yīng)鏈之間的競(jìng)爭(zhēng)，如何利用信息技術(shù)手段，解決產(chǎn)業(yè)鏈供應(yīng)鏈間的數(shù)據(jù)孤島與業(yè)務(wù)高

21、效協(xié)同問題，成為當(dāng)先需要解決的重點(diǎn)課題。同時(shí)，由于賒銷成為當(dāng)今社會(huì)的主流交易方式，處于供應(yīng)鏈上下游的供應(yīng)商和經(jīng)銷商由于現(xiàn)金周轉(zhuǎn)能力和話語權(quán)不足，很難通過傳統(tǒng)的信貸方式獲得銀行的資金支持，進(jìn)一步制約其所在產(chǎn)業(yè)鏈環(huán)節(jié)和流程的推進(jìn)。為進(jìn)一步提高產(chǎn)業(yè)鏈競(jìng)爭(zhēng)力，加速產(chǎn)業(yè)資金鏈的流轉(zhuǎn)和運(yùn)作，提高整體供應(yīng)鏈管理水平，提升產(chǎn)業(yè)鏈集成整合程度，供應(yīng)鏈金融系列產(chǎn)品應(yīng)運(yùn)而生，將傳統(tǒng)圍繞借款人的信貸模式轉(zhuǎn)變?yōu)榛诤诵钠髽I(yè)信用穿透的模式，對(duì)產(chǎn)業(yè)鏈上下游中小企業(yè)的資金流和物流實(shí)行有效管理，將單個(gè)企業(yè)的不可控10風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)變?yōu)楣?yīng)鏈整體的可控風(fēng)險(xiǎn)，通過立體化獲取各類信息，將產(chǎn)業(yè)風(fēng)險(xiǎn)控制在最低水平。5.小結(jié)小結(jié)當(dāng)前，隨著產(chǎn)業(yè)協(xié)同

22、的逐步深入，市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)已經(jīng)從個(gè)體企業(yè)之間轉(zhuǎn)到產(chǎn)業(yè)鏈與產(chǎn)業(yè)鏈、供應(yīng)鏈與供應(yīng)鏈之間。在產(chǎn)業(yè)協(xié)同發(fā)展創(chuàng)新的背景下，核心企業(yè)打造產(chǎn)業(yè)生態(tài)服務(wù)，有助于強(qiáng)化其市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力和抗風(fēng)險(xiǎn)能力。為打造一個(gè)完善的、可持續(xù)發(fā)展的產(chǎn)業(yè)生態(tài)圈，需要整合供應(yīng)鏈上下游企業(yè)的物流、信息流和資金流信息，實(shí)現(xiàn)上下游的協(xié)同效應(yīng)，以降低“數(shù)據(jù)孤島”帶來的信息不對(duì)稱問題、進(jìn)一步提升業(yè)務(wù)效率和平臺(tái)性能。隨著新一代信息技術(shù)的快速發(fā)展和廣泛應(yīng)用，產(chǎn)業(yè)上下游交易與物流、商流相關(guān)信息的共享和協(xié)調(diào)已經(jīng)取得了長(zhǎng)足進(jìn)步，然而受到融資產(chǎn)品、模式、工具創(chuàng)新的滯后，供應(yīng)鏈部分關(guān)鍵節(jié)點(diǎn)，容易造成資金體量、成本分布不均等問題，進(jìn)一步影響供應(yīng)鏈效率的提升。（三）移動(dòng)通信

23、技術(shù)與供應(yīng)鏈金融融合發(fā)展進(jìn)程（三）移動(dòng)通信技術(shù)與供應(yīng)鏈金融融合發(fā)展進(jìn)程受地方經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平、政策、地理位置、金融服務(wù)成本等因素的影響，傳統(tǒng)金融服務(wù)一直存在覆蓋不均衡、大眾參與低、安全成本高等難題。隨著移動(dòng)通信技術(shù)的興起和發(fā)展，以及新一代信息技術(shù)的創(chuàng)新，金融成為與信息技術(shù)結(jié)合最緊密的行業(yè)之一，金融業(yè)務(wù)與移動(dòng)通信技術(shù)加速融合，推動(dòng)場(chǎng)景金融質(zhì)變與技術(shù)迭代升級(jí)。在移動(dòng)通信技術(shù)不同發(fā)展階段11與金融的結(jié)合模式均有所不同。20 世紀(jì) 80 年代末，我國(guó)進(jìn)入 1G 時(shí)代，此時(shí)國(guó)內(nèi)金融電子化工作剛剛起步，通信技術(shù)與金融服務(wù)均在各自探索發(fā)展路徑，并未啟動(dòng)融合。90 年代中期，2G 時(shí)代正式開啟，以互聯(lián)網(wǎng)為代表的技

24、術(shù)創(chuàng)新帶動(dòng)了金融服務(wù)的變革，國(guó)內(nèi)金融機(jī)構(gòu)開始在互聯(lián)網(wǎng)發(fā)布信息，然而這一時(shí)期的金融服務(wù)主要為線下模式，通過部署在線下實(shí)體網(wǎng)點(diǎn)提供服務(wù)支撐，僅有少部分金融線上服務(wù)依托有線網(wǎng)絡(luò)。21 世紀(jì)初，供應(yīng)鏈金融服務(wù)開始在中國(guó)嶄露頭角，同期，2009 年，中國(guó)正式進(jìn)入 3G 時(shí)代，手機(jī)銀行開始進(jìn)入大眾視野，金融服務(wù)的移動(dòng)化拉開序幕。3G 手機(jī)銀行在一定程度上變革和覆蓋了銀行的查詢、轉(zhuǎn)賬、繳費(fèi)、理財(cái)?shù)瘸Ｓ脴I(yè)務(wù)。同時(shí)，國(guó)內(nèi)三大運(yùn)營(yíng)商均和多家銀行簽署戰(zhàn)略合作協(xié)議，幫助銀行開拓更多金融增值業(yè)務(wù)，此外，通過對(duì)號(hào)碼資源、銀行轉(zhuǎn)賬等業(yè)務(wù)數(shù)據(jù)進(jìn)行整合分析，結(jié)合移動(dòng)搜索和移動(dòng)定位進(jìn)一步提升金融業(yè)務(wù)效率與服務(wù)水平。進(jìn)入 4G 時(shí)

25、代，隨著網(wǎng)速的提高、時(shí)延的降低，以及網(wǎng)絡(luò)容量的擴(kuò)容，為金融服務(wù)效率提升與場(chǎng)景拓展提供了更豐富可靠的基礎(chǔ)設(shè)施支持，供應(yīng)鏈金融服務(wù)商可以通過開發(fā)手機(jī) APP，以 APP 形式觸達(dá)各類用戶，并提供場(chǎng)景化、生態(tài)化的綜合服務(wù)。在 4G 時(shí)代，各類互聯(lián)網(wǎng)金融服務(wù)鱗次櫛比，移動(dòng)通信技術(shù)、互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)開始與金融服務(wù)快速融合發(fā)展，具體來說可以分為互聯(lián)網(wǎng)金融與金融科技兩個(gè)階段：12在互聯(lián)網(wǎng)金融階段，金融業(yè)基于互聯(lián)網(wǎng)與信息通信技術(shù)對(duì)外提供服務(wù)，誕生了移動(dòng)支付、互聯(lián)網(wǎng)基金、P2P、互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)等金融業(yè)態(tài)。通過搭建在線平臺(tái)，利用互聯(lián)網(wǎng)和移動(dòng)技術(shù)觸達(dá)海量用戶，實(shí)現(xiàn)金融業(yè)務(wù)中資產(chǎn)端、交易端、支付端、資金端的互聯(lián)互通，為傳統(tǒng)金融

26、服務(wù)提供新的服務(wù)通道，達(dá)到信息共享和業(yè)務(wù)撮合的目的。供應(yīng)鏈金融平臺(tái)服務(wù)在這個(gè)階段開始出現(xiàn)，以產(chǎn)業(yè)鏈核心企業(yè)與金融機(jī)構(gòu)為主導(dǎo)建設(shè)供應(yīng)鏈金融服務(wù)平臺(tái)，基于互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)有效連接核心企業(yè)、中小微企業(yè)與銀行機(jī)構(gòu)，通過線上操作進(jìn)一步簡(jiǎn)化業(yè)務(wù)流程。在金融科技階段，隨著移動(dòng)網(wǎng)絡(luò)速度、穩(wěn)定性等各方面性能的提升，消費(fèi)者與用戶對(duì)于金融服務(wù)的實(shí)時(shí)性、精準(zhǔn)性和智能性提出了新的需求，區(qū)塊鏈、云計(jì)算、大數(shù)據(jù)、人工智能等新一代信息技術(shù)的應(yīng)用開始落地，大數(shù)據(jù)征信、智能投顧等金融業(yè)務(wù)紛紛落地開花。高速的移動(dòng)通信技術(shù)為相關(guān)服務(wù)提供網(wǎng)絡(luò)環(huán)境保障，移動(dòng)通信技術(shù)結(jié)合新一代信息技術(shù)，廣泛應(yīng)用至各類金融場(chǎng)景，進(jìn)一步改變傳統(tǒng)金融服務(wù)的信息采集、

27、風(fēng)險(xiǎn)定價(jià)、投資決策、風(fēng)險(xiǎn)管理等服務(wù)，大幅提升傳統(tǒng)金融的服務(wù)效率，解決供應(yīng)鏈金融服務(wù)中信息不透明、信用難穿透等痛點(diǎn)問題。5G 時(shí)代，5G 網(wǎng)絡(luò)主要通過提供人人通信、人機(jī)通信和機(jī)器之間通信等多種方式，支持與移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)、物聯(lián)網(wǎng)等技術(shù)場(chǎng)景應(yīng)用結(jié)合，拓展在智能制造、車聯(lián)網(wǎng)、產(chǎn)業(yè)金融等產(chǎn)業(yè)數(shù)字化、智能化轉(zhuǎn)型與深度應(yīng)用。近年來，在經(jīng)濟(jì)發(fā)展新常態(tài)背景下，金融業(yè)高度關(guān)注 5G13技術(shù)的應(yīng)用，通過 5G 技術(shù)革新，積極探索金融服務(wù)的新業(yè)態(tài)和新模式。傳統(tǒng)供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)發(fā)展過程中，存在主體確權(quán)難、抵質(zhì)押物保管難、監(jiān)管難度大、抵押物價(jià)格波動(dòng)等問題，數(shù)據(jù)的不對(duì)稱也為跨組織機(jī)構(gòu)的信息共享與協(xié)同帶來的新的問題。在 5G 網(wǎng)絡(luò)

28、的支持下，5G 的大帶寬、低時(shí)延、廣連接特性進(jìn)一步優(yōu)化了網(wǎng)絡(luò)實(shí)時(shí)傳輸效果，提升整體信息同步、監(jiān)控管理的流暢度和實(shí)時(shí)性，結(jié)合物聯(lián)網(wǎng)、大數(shù)據(jù)、區(qū)塊鏈等金融科技，為金融機(jī)構(gòu)打造精準(zhǔn)、可靠的控貨能力，把控業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，為產(chǎn)業(yè)鏈中小微企業(yè)提供更快、更好的融資支持服務(wù)。5G 服務(wù)提供的更可靠、高效的移動(dòng)互聯(lián)基礎(chǔ)設(shè)施，助力拓展金融服務(wù)邊界，為云計(jì)算、大數(shù)據(jù)、人工智能、區(qū)塊鏈等新一代信息技術(shù)向金融領(lǐng)域的拓展與滲透提供網(wǎng)絡(luò)環(huán)境保障。在供應(yīng)鏈金融領(lǐng)域，5G 可用于背景審核、風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估、數(shù)據(jù)與文檔傳遞等場(chǎng)景，基于高速可靠的技術(shù)通道服務(wù)，緩解由于信息不對(duì)稱等因素帶來的系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)，為創(chuàng)新金融產(chǎn)品、革新經(jīng)營(yíng)模式、改造業(yè)務(wù)流程、

29、重構(gòu)行業(yè)生態(tài)提供新的技術(shù)實(shí)現(xiàn)通路，進(jìn)一步提升金融服務(wù)的可得性、便捷性、安全性與服務(wù)水平，有效提升金融服務(wù)效能。二、發(fā)展現(xiàn)狀二、發(fā)展現(xiàn)狀（一）供應(yīng)鏈金融應(yīng)用場(chǎng)景及解決方案（一）供應(yīng)鏈金融應(yīng)用場(chǎng)景及解決方案供應(yīng)鏈金融作為產(chǎn)業(yè)模式升級(jí)的自然演化，“從產(chǎn)業(yè)中來，到金融中去”，具有深厚的行業(yè)根基，顛覆了傳統(tǒng)金融14“基于金融而金融”的范式，打開另一扇窗，兼具金融的爆發(fā)力和產(chǎn)業(yè)的持久性。1.1.核心型核心型 1+N1+N 模式模式供應(yīng)鏈金融是對(duì)一個(gè)產(chǎn)業(yè)供應(yīng)鏈中上下游多個(gè)企業(yè)提供全面的金融服務(wù)，它改變了過去銀行對(duì)單一企業(yè)主體的授信模式，而是圍繞某“1”家核心企業(yè)，從原材料采購(gòu)，到制成中間及最終產(chǎn)品，最后由銷

30、售網(wǎng)絡(luò)把產(chǎn)品送到消費(fèi)者手中這一供應(yīng)鏈鏈條，將供應(yīng)商、制造商、分銷商、零售商、直到最終客戶連成一個(gè)整體，全方位地為鏈條上的“N”個(gè)企業(yè)提供融資服務(wù)，通過相關(guān)企業(yè)的職能分工與合作，實(shí)現(xiàn)整個(gè)供應(yīng)鏈的不斷增值。因此，它被稱為“1+N”模式。“1+N”供應(yīng)鏈融資模式顯著地改善了貿(mào)易融資風(fēng)險(xiǎn)狀況。與核心企業(yè)建立直接授信關(guān)系或緊密合作關(guān)系，有利于消除核心企業(yè)的信息不對(duì)稱造成的風(fēng)險(xiǎn)，達(dá)到業(yè)務(wù)操作過程中物流、資金流和信息流的高度統(tǒng)一，解決對(duì)配套中小企業(yè)融資授信中風(fēng)險(xiǎn)判斷和風(fēng)險(xiǎn)控制的難題。2.2.動(dòng)產(chǎn)質(zhì)押融資模式動(dòng)產(chǎn)質(zhì)押融資模式動(dòng)產(chǎn)質(zhì)押是銀行以借款人的自有貨物作為質(zhì)押物，向借款人發(fā)放信用貸款的業(yè)務(wù)。由于原材料、產(chǎn)

31、成品等動(dòng)產(chǎn)的強(qiáng)流動(dòng)性以及我國(guó)法律對(duì)抵質(zhì)押生效條件的規(guī)定，金融機(jī)構(gòu)在對(duì)動(dòng)產(chǎn)的物流跟蹤、倉(cāng)儲(chǔ)監(jiān)管、抵質(zhì)押手續(xù)辦理、價(jià)格監(jiān)控乃至變現(xiàn)清償?shù)确矫婷媾R著很大的挑戰(zhàn)，這給金融機(jī)構(gòu)貸款15帶來巨大風(fēng)險(xiǎn)。供應(yīng)鏈下的動(dòng)產(chǎn)質(zhì)押融資模式是指銀行等金融機(jī)構(gòu)接受動(dòng)產(chǎn)作質(zhì)押，并借助核心企業(yè)的擔(dān)保和物流企業(yè)的監(jiān)管，向中小企業(yè)發(fā)放貸款的融資業(yè)務(wù)模式。供應(yīng)鏈下的動(dòng)產(chǎn)質(zhì)押融資模式是將物流服務(wù)、金融服務(wù)、倉(cāng)儲(chǔ)服務(wù)三者予以集成的一種創(chuàng)新式綜合服務(wù)，它有效地將物流、信息流和資金流進(jìn)行組合、互動(dòng)與綜合管理。以達(dá)到拓展服務(wù)、優(yōu)化資源、提高經(jīng)營(yíng)效率和提升供應(yīng)鏈整體績(jī)效以及增加整個(gè)供應(yīng)鏈競(jìng)爭(zhēng)力為目的的綜合服務(wù)。3.3.應(yīng)收賬款融資模式應(yīng)收賬款

32、融資模式應(yīng)收賬款融資模式指的是賣方將賒銷項(xiàng)下的未到期應(yīng)收賬款轉(zhuǎn)讓給金融機(jī)構(gòu)，由金融機(jī)構(gòu)為賣方提供融資的業(yè)務(wù)模式。基于供應(yīng)鏈的應(yīng)收賬款融資，一般是為供應(yīng)鏈上游的中小企業(yè)融資。中小企業(yè)（上游債權(quán)企業(yè)）、核心企業(yè)（下游債務(wù)企業(yè)）和金融機(jī)構(gòu)都參與此融資過程，核心企業(yè)在整個(gè)運(yùn)作中起著反擔(dān)保作用，一旦融資企業(yè)（中小企業(yè)）出現(xiàn)問題，核心企業(yè)將承擔(dān)彌補(bǔ)金融機(jī)構(gòu)損失的責(zé)任；金融機(jī)構(gòu)在同意向融資企業(yè)提供貸款前，仍然要對(duì)企業(yè)進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估，只是把關(guān)注重點(diǎn)放在下游企業(yè)的還款能力、交易風(fēng)險(xiǎn)以及整個(gè)供應(yīng)鏈的運(yùn)作狀況上，而不僅僅是對(duì)中小企業(yè)的本身資信進(jìn)行評(píng)估。一般來說，傳統(tǒng)的銀行信貸更關(guān)注融資企業(yè)的資產(chǎn)規(guī)模、全部資產(chǎn)負(fù)債情況

33、和企業(yè)整體資信水平。而應(yīng)收賬款融資模16式是以企業(yè)之間的貿(mào)易合同為基礎(chǔ)，依據(jù)的是融資企業(yè)產(chǎn)品在市場(chǎng)上的被接受程度和產(chǎn)品盈利情況。此時(shí)銀行更多關(guān)注的是下游企業(yè)的還款能力、交易風(fēng)險(xiǎn)以及整個(gè)供應(yīng)鏈的運(yùn)作狀況，而并非只針對(duì)中小企業(yè)本身進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估。4.4.預(yù)付賬款融資模式預(yù)付賬款融資模式在采購(gòu)階段，采用基于預(yù)付賬款融資的供應(yīng)鏈融資業(yè)務(wù)模式，以使“支付現(xiàn)金”的時(shí)點(diǎn)盡量向后延遲，從而減少現(xiàn)金流缺口；在日常運(yùn)營(yíng)階段，采用基于動(dòng)產(chǎn)質(zhì)押的供應(yīng)鏈融資業(yè)務(wù)模式，以彌補(bǔ)“支付現(xiàn)金”至“賣出存貨”期間的現(xiàn)金流缺口；在銷售階段，采用基于應(yīng)收賬款融資的供應(yīng)鏈融資業(yè)務(wù)模式，以彌補(bǔ)“賣出存貨”與“收到現(xiàn)金”期間的現(xiàn)金流缺口。預(yù)

34、付賬款融資模式實(shí)現(xiàn)了中小企業(yè)的杠桿采購(gòu)和核心大企業(yè)的批量銷售。中小企業(yè)通過預(yù)付賬款融資業(yè)務(wù)獲得的是分批支付貨款并分批提貨的權(quán)利，其不必一次性支付全額貨款，從而為供應(yīng)鏈節(jié)點(diǎn)上的中小企業(yè)提供了融資便利，有效緩解了全額購(gòu)貨帶來的短期資金壓力。另外，對(duì)金融機(jī)構(gòu)來說，預(yù)付賬款融資模式以供應(yīng)鏈上游核心大企業(yè)承諾回購(gòu)為前提條件，由核心企業(yè)為中小企業(yè)融資承擔(dān)連帶擔(dān)保責(zé)任，并以金融機(jī)構(gòu)指定倉(cāng)庫(kù)的既定倉(cāng)單為質(zhì)押，從而大大降低了金融機(jī)構(gòu)的信貸風(fēng)險(xiǎn)，同時(shí)也給金融機(jī)構(gòu)帶來了收益，實(shí)現(xiàn)了多贏的目的。17（二）（二）5G 技術(shù)對(duì)于供應(yīng)鏈金融的影響技術(shù)對(duì)于供應(yīng)鏈金融的影響1.1.高速率高速率5G 在傳輸速率上較 4G 有顯著

35、的提高，其下行峰值速率可達(dá) 20Gbps，上行峰值速率可超過 10Gbps。高速率可以大幅降低用戶的等待時(shí)間，提升用戶體驗(yàn)，使數(shù)據(jù)的傳輸更加高效。2.2.低功耗低功耗隨著技術(shù)的不斷發(fā)展，網(wǎng)絡(luò)速率不斷提高，設(shè)備的能耗也越來越高。5G 要實(shí)現(xiàn)萬物互聯(lián)的目標(biāo)，必須要考慮的就是降低功耗，所以 LPWA（低功耗廣域網(wǎng)絡(luò)）技術(shù)在 5G 時(shí)代至關(guān)重要。目前 LPWA 技術(shù)正在廣泛部署，比如 LTE-M、NB-IoT、Lora 等，低成本、低功耗、覆蓋范圍廣和連接數(shù)量大，可以支持物聯(lián)網(wǎng)的快速發(fā)展。3.3.泛在網(wǎng)泛在網(wǎng)泛在網(wǎng)有兩個(gè)層面：一是廣泛覆蓋，一是縱深覆蓋。廣泛覆蓋是指人類足跡延伸到的地方，都需網(wǎng)絡(luò)存在。

36、縱深覆蓋是指人們的生活中已經(jīng)有網(wǎng)絡(luò)部署，但需要進(jìn)入高品質(zhì)的深度覆蓋。5G 時(shí)代，以前網(wǎng)絡(luò)品質(zhì)不好的衛(wèi)生間，沒信號(hào)的地下車庫(kù)等特殊場(chǎng)所，都能而且需要被高質(zhì)量的網(wǎng)絡(luò)覆蓋。4.4.低延時(shí)低延時(shí)5G 技術(shù)支持單向空口時(shí)延最低 1ms，可以滿足實(shí)時(shí)高18效互動(dòng)的場(chǎng)景需求。低延時(shí)這一特征可以更好地支持比如無人駕駛、智慧醫(yī)療、工業(yè)控制等對(duì)靈敏度和精確度要求更高的應(yīng)用場(chǎng)景。5.5.廣連接廣連接5G 擁有每平方千米百萬級(jí)數(shù)量的連接能力且支持多種連接方式，實(shí)現(xiàn)了人與物、物與物之間的廣泛鏈接。這將大大提高我們擁有的數(shù)據(jù)量，助力人工智能，將虛擬向現(xiàn)實(shí)延伸。6.6.5G5G 與其他技術(shù)融合與其他技術(shù)融合伴隨著 5G 的

37、商用，大數(shù)據(jù)、人工智能、云計(jì)算、物聯(lián)網(wǎng)、區(qū)塊鏈等技術(shù)應(yīng)用逐漸迎來一系列技術(shù)突破，這些新技術(shù)不斷重構(gòu)整個(gè)供應(yīng)鏈金融生態(tài)。5G 技術(shù)對(duì)供應(yīng)鏈金融的直接建設(shè)體需要5G與其他技術(shù)的融合。5G輔助新興技術(shù)應(yīng)用落地，實(shí)現(xiàn)金融場(chǎng)景再造，原有供應(yīng)鏈金融服務(wù)更加數(shù)智化。5G+云計(jì)算的融合使得資源配置更加靈活多樣。5G 解決了云計(jì)算在基礎(chǔ)數(shù)據(jù)收集和底層硬件規(guī)模連接兩方面的瓶頸，帶動(dòng)云計(jì)算技術(shù)升級(jí)和效能提升。金融業(yè)務(wù)上云具備諸多優(yōu)勢(shì)，云計(jì)算通過企業(yè)云、行業(yè)云等渠道，打通金融機(jī)構(gòu)與中小企業(yè)的對(duì)接的橋梁。5G+AI 的融合讓金融服務(wù)更加智能化。5G 的低時(shí)延、大帶寬特性為 AI 應(yīng)用提高了數(shù)據(jù)傳輸帶寬和速度，為實(shí)現(xiàn) A

38、I19技術(shù)大規(guī)模、普適性應(yīng)用奠定基礎(chǔ)。5G 和 AI 的融合應(yīng)用將觸達(dá)金融服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)千行百業(yè)，賦能金融機(jī)構(gòu)智能化轉(zhuǎn)型。在交互服務(wù)中使用 AI 代替人工可顯著降低成本，而人臉識(shí)別技術(shù)和智能風(fēng)控的運(yùn)用，縮短了資產(chǎn)對(duì)接的流程時(shí)間，大大提高了審貸、放貸的效率。“傳統(tǒng)供應(yīng)鏈金融中質(zhì)押融資業(yè)務(wù)主要依賴人對(duì)貨物的監(jiān)管，輔助一些攝像頭等設(shè)備實(shí)現(xiàn)金融業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)管理。”這種做法一方面使得金融機(jī)構(gòu)在業(yè)務(wù)上投入的成本變大，另一方面重復(fù)質(zhì)押的風(fēng)險(xiǎn)事件依然屢有發(fā)生。這就導(dǎo)致很多金融機(jī)構(gòu)在明知道存貨融資場(chǎng)景市場(chǎng)發(fā)展前景較大的情況下，仍然不敢輕易涉足。5G+物聯(lián)網(wǎng)、大數(shù)據(jù)的融合可以使得通過終端設(shè)備在數(shù)據(jù)采集渠道上變得更為豐

39、富，數(shù)據(jù)數(shù)量上也變得更加海量，同時(shí)在數(shù)據(jù)傳輸和處理效率有了質(zhì)的提升。借助 5G 技術(shù)，金融機(jī)構(gòu)可以實(shí)現(xiàn)海量、多態(tài)、相互關(guān)聯(lián)的數(shù)據(jù)信息更全面的定義企業(yè)、個(gè)人和實(shí)物資產(chǎn)的屬性，分析行為特征，解決數(shù)據(jù)客觀性和稀缺性的問題，形成維度更廣、可信度更高的供應(yīng)鏈金融評(píng)價(jià)體系。傳統(tǒng)供應(yīng)鏈融資中另一個(gè)問題就是金融機(jī)構(gòu)需要有效識(shí)別應(yīng)收賬款的造假行為，保障應(yīng)收賬款的真實(shí)性，這就牽涉到核心企業(yè)配合確權(quán)的問題。而在現(xiàn)行規(guī)則下，若應(yīng)收賬款出現(xiàn)轉(zhuǎn)讓，債務(wù)人并沒有配合確權(quán)的義務(wù)，且核心企業(yè)往往占據(jù)強(qiáng)勢(shì)主導(dǎo)地位，這些企業(yè)要確權(quán)往往要經(jīng)歷復(fù)雜的審20批流程，效率反而更低。利用 5G+區(qū)塊鏈的融合可以做到去中心化、公開透明、智能合

40、約和不可篡改的特性，對(duì)相關(guān)的交易數(shù)據(jù)整合上鏈，形成線上化的基礎(chǔ)合同、單證、支付等結(jié)構(gòu)嚴(yán)密、完整的記錄，以佐證應(yīng)收賬款的真實(shí)性。同時(shí)，有底層資產(chǎn)、約定回款路徑，實(shí)現(xiàn)商流、信息流、物流和信息流的四流合一和相對(duì)封閉運(yùn)作等，進(jìn)一步緩釋風(fēng)險(xiǎn)。從供應(yīng)鏈金融的定義“圍繞核心企業(yè)，管理上下游中小企業(yè)的資金流、物流和信息流，并把單個(gè)企業(yè)的不可控風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)變?yōu)楣?yīng)鏈企業(yè)整體的可控風(fēng)險(xiǎn)，通過立體獲取各類信息，將風(fēng)險(xiǎn)控制在最低的金融服務(wù)。”可以發(fā)現(xiàn)供應(yīng)鏈金融服務(wù)的核心難點(diǎn)在于核心企業(yè)信用的傳遞和產(chǎn)品交易的真實(shí)性。如何通過技術(shù)手段，在提升供應(yīng)鏈金融服務(wù)效率的同時(shí)有效防范供應(yīng)鏈金融風(fēng)險(xiǎn)，成為各大金融機(jī)構(gòu)亟待解決的問題。5G

41、技術(shù)依托大帶寬、低時(shí)延、廣連接的特性，首先使得金融機(jī)構(gòu)可以有效緩解產(chǎn)融信息不對(duì)稱，進(jìn)一步釋放核心企業(yè)信用、驗(yàn)證貿(mào)易真?zhèn)危黾咏鹑跈C(jī)構(gòu)對(duì)千行百業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈的了解和認(rèn)知。隨著 5G 時(shí)代的到來，大數(shù)據(jù)、物聯(lián)網(wǎng)、人工智能等技術(shù)的逐漸落地，讓“萬物互聯(lián)”從一個(gè)想象，真切地照進(jìn)現(xiàn)實(shí)。在這個(gè)階段的供應(yīng)鏈金融將更智能化、數(shù)字化、效率化、可控化。一是一是推動(dòng)供應(yīng)鏈金融數(shù)字化推動(dòng)供應(yīng)鏈金融數(shù)字化。供應(yīng)鏈上包含的信息類別多樣，傳統(tǒng)技術(shù)下這些數(shù)量龐大的交易信息難以全面、如實(shí)的轉(zhuǎn)化為數(shù)據(jù)。在當(dāng)前 5G 的趨勢(shì)下，供應(yīng)鏈智能化、數(shù)字21化已成為未來的發(fā)展趨勢(shì)。通過大數(shù)據(jù)、AI 等數(shù)字化的工具，可以實(shí)現(xiàn)對(duì)供應(yīng)鏈進(jìn)行可視化的管

42、理。而 5G 技術(shù)的應(yīng)用，將構(gòu)筑一個(gè)更加真實(shí)的供應(yīng)鏈金融生態(tài)圈，將供應(yīng)鏈的上下游交易方、金融機(jī)構(gòu)、核心企業(yè)、第三方平臺(tái)等相互打通，讓交易完全透明，大大提高供應(yīng)鏈交易中的風(fēng)控水平。二是二是提提升供應(yīng)鏈金融服務(wù)效率升供應(yīng)鏈金融服務(wù)效率。由于缺乏小微企業(yè)經(jīng)營(yíng)的有效數(shù)據(jù)，小微企業(yè)融資難、融資貴一直是亟待破解的問題。具有高速率、廣連接、高可靠、低延時(shí)特點(diǎn)的 5G 的全面運(yùn)用，將幫助小微企業(yè)獲得更加便捷快速的融資服務(wù)，激發(fā)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的活力。在萬物互聯(lián)的背景之下，優(yōu)化供應(yīng)鏈內(nèi)部的資源配置，小微企業(yè)將獲得更具便利性的融資。小微企業(yè)的生產(chǎn)、銷售、運(yùn)輸?shù)冉?jīng)營(yíng)數(shù)據(jù)都將通過 5G 網(wǎng)絡(luò)實(shí)時(shí)傳送，金融機(jī)構(gòu)可以對(duì)小微企業(yè)貸

43、款進(jìn)行實(shí)時(shí)分析和風(fēng)險(xiǎn)判斷，從而提升供應(yīng)鏈金融服務(wù)效率。三是三是建立更加可靠的風(fēng)控系統(tǒng)建立更加可靠的風(fēng)控系統(tǒng)。供應(yīng)鏈金融的本質(zhì)是依托供應(yīng)鏈的資金供需，但是因?yàn)楣?yīng)鏈金融的信息孤島現(xiàn)象的存在，風(fēng)控一直是供應(yīng)鏈金融的關(guān)鍵問題，近年來供應(yīng)鏈金融也出現(xiàn)過一部分真實(shí)性貿(mào)易缺失導(dǎo)致的暴雷事件。而 5G技術(shù)的應(yīng)用，將幫助供應(yīng)鏈有效進(jìn)行溯源，對(duì)供應(yīng)鏈中交易方式和參與方的行為進(jìn)行約束。對(duì)相關(guān)的交易數(shù)據(jù)進(jìn)行整合，采購(gòu)、生產(chǎn)、物流、銷售和監(jiān)管各個(gè)環(huán)節(jié)都將形成線上的完整記錄，建立更加可靠的風(fēng)控系統(tǒng)，提升供應(yīng)鏈金融風(fēng)控效22率。三、三、5G5G 對(duì)供應(yīng)鏈金融各參與方的價(jià)值對(duì)供應(yīng)鏈金融各參與方的價(jià)值（一）政府（一）政府一是

44、引領(lǐng)監(jiān)管新思維。5G 技術(shù)在供應(yīng)鏈金融領(lǐng)域的應(yīng)用解決了監(jiān)管機(jī)構(gòu)監(jiān)管手段滯后的問題。金融監(jiān)管部門通過 5G的應(yīng)用，能夠及時(shí)準(zhǔn)確察覺各類金融機(jī)構(gòu)的風(fēng)險(xiǎn)，對(duì)部分金融機(jī)構(gòu)違規(guī)經(jīng)營(yíng)行為等不良行為，增加了金融風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管的前瞻性、及時(shí)性和有效性。5G 高速率、低時(shí)延和大連接特點(diǎn)帶動(dòng)應(yīng)急監(jiān)管機(jī)制更加高效有力。同時(shí)結(jié)合 5G 技術(shù)在金融監(jiān)管領(lǐng)域的應(yīng)用，也必將衍生出更多符合金融行業(yè)創(chuàng)新發(fā)展適配的監(jiān)管思路和手勢(shì)。二是減少監(jiān)管盲區(qū)。供應(yīng)鏈金融往往涉及較為復(fù)雜的融資交易結(jié)構(gòu)與較多的業(yè)務(wù)參與方，這對(duì)監(jiān)管機(jī)構(gòu)來說造成了監(jiān)管上的復(fù)雜性和多樣性。運(yùn)用 5G 技術(shù)能有效幫助監(jiān)管機(jī)構(gòu)實(shí)現(xiàn)穿透式監(jiān)管，監(jiān)管范圍無論是廣度還是深度上都有了

45、前所未有的突破。有助于實(shí)現(xiàn)信息的全通暢或?qū)⒁恍┛赡馨l(fā)生的金融風(fēng)險(xiǎn)消滅在萌芽狀態(tài)。同時(shí)在節(jié)約監(jiān)管資源，降低監(jiān)管成本等方面也有了較大提升。（二）金融機(jī)構(gòu)（二）金融機(jī)構(gòu)5G 供應(yīng)鏈金融有利于協(xié)助金融機(jī)構(gòu)優(yōu)化自身服務(wù)。在5G 低時(shí)延、高可靠性的保證下，一些遠(yuǎn)程化、虛擬化的技術(shù)逐漸被廣泛用于金融領(lǐng)域，同時(shí)也對(duì)金融機(jī)構(gòu)參與供應(yīng)鏈金23融服務(wù)提供了更加高效的解決方案。比如，融資企業(yè)的開戶、關(guān)鍵參與人實(shí)名身份認(rèn)證等環(huán)節(jié)，通過遠(yuǎn)程移動(dòng)端或者 PC端人像識(shí)別系統(tǒng)對(duì)身份證與本人生物體征對(duì)比，再加上人工輔助判斷，就可以完成公司與個(gè)人的實(shí)名認(rèn)證與開戶動(dòng)作。5G 技術(shù)帶來的高效與安全，極大提升了金融機(jī)構(gòu)的服務(wù)能力與服務(wù)效

46、率。同時(shí)協(xié)助金融機(jī)構(gòu)提升業(yè)務(wù)安全。基于 5G 技術(shù)高速率、低時(shí)延和大連接特點(diǎn)，通過與物聯(lián)網(wǎng)、大數(shù)據(jù)等技術(shù)的緊密融合，為供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)模式的創(chuàng)新和安全帶來了更多的可能。比如存貨融資業(yè)務(wù)在通過對(duì)供應(yīng)鏈中涉及的人、財(cái)、物等要素進(jìn)行感知、定位、監(jiān)測(cè)、分析等數(shù)據(jù)化后，使供應(yīng)鏈上相關(guān)環(huán)節(jié)的信息可以無縫對(duì)接。銀行之前開展動(dòng)產(chǎn)質(zhì)押業(yè)務(wù)存在的“一貨多押”、“虛假倉(cāng)單”等風(fēng)險(xiǎn)問題，在 5G技術(shù)對(duì)物聯(lián)網(wǎng)的加持下，將物理空間與信息空間的數(shù)據(jù)融合，消除信用風(fēng)險(xiǎn)，提升動(dòng)產(chǎn)融資的信用水平。5G 技術(shù)在優(yōu)化金融機(jī)構(gòu)服務(wù)效率與質(zhì)量的同時(shí)對(duì)機(jī)構(gòu)在資產(chǎn)管理、企業(yè)信用評(píng)估提供了更多的抓手，也為供應(yīng)鏈金融服務(wù)的創(chuàng)新提供了有利條件。（三

47、）核心企業(yè)（三）核心企業(yè)5G 供應(yīng)鏈金融有助于增強(qiáng)供應(yīng)鏈管理水平。5G 技術(shù)與大數(shù)據(jù)、物聯(lián)網(wǎng)等技術(shù)的融合使得核心企業(yè)對(duì)整個(gè)供應(yīng)鏈從采購(gòu)、生產(chǎn)、分銷、物流等過程中的信息有了更清晰的掌控，供應(yīng)鏈上的數(shù)據(jù)真實(shí)流動(dòng)，提高各方的信任度，提升供應(yīng)鏈24的效率、降低整體成本，提高了決策的靈敏性。降低核心企業(yè)在供應(yīng)鏈金融中的主體作用。傳統(tǒng)供應(yīng)鏈金融強(qiáng)調(diào)核心企業(yè)對(duì)整個(gè)供應(yīng)鏈的擔(dān)保責(zé)任。近年來，隨著金融科技技術(shù)的發(fā)展，原先的由核心企業(yè)強(qiáng)擔(dān)保的模式轉(zhuǎn)向了由核心企業(yè)信用的延伸去提升上下游企業(yè)的信用等級(jí)的模式，這也使得越來越多的核心企業(yè)愿意參與到供應(yīng)鏈金融的業(yè)務(wù)中來。相信隨著 5G 技術(shù)與 ABCDE 技術(shù)的融合，會(huì)給

48、供應(yīng)鏈金融的創(chuàng)新提供有利條件。核心企業(yè)的信用傳遞也將更加簡(jiǎn)便與有效，核心企業(yè)參與供應(yīng)鏈金融的顧慮進(jìn)一步消除。（四）中小企業(yè)（四）中小企業(yè)中小企業(yè)長(zhǎng)期面臨融資難融資貴的問題，一部分是因?yàn)檫@類企業(yè)缺乏經(jīng)營(yíng)的有效數(shù)據(jù)、缺少擔(dān)保抵押物等原因，另一部分是因?yàn)榻鹑跈C(jī)構(gòu)的利潤(rùn)和資產(chǎn)規(guī)模成正比，所以對(duì)中小企業(yè)的金融服務(wù)意愿不強(qiáng)。5G 技術(shù)加速了各行各業(yè)的數(shù)字化升級(jí)，為供應(yīng)鏈上的中小企提供差異化、個(gè)性化的金融服務(wù)所消耗的成本逐步降低。5G 高速率、低延時(shí)、廣連接、高可靠等特點(diǎn)，也使得金融機(jī)構(gòu)可以對(duì)小微企業(yè)的生產(chǎn)、銷售、運(yùn)輸?shù)冉?jīng)營(yíng)數(shù)據(jù)進(jìn)行實(shí)時(shí)監(jiān)控與風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警。受益政策的推動(dòng)與 5G 技術(shù)的應(yīng)用，原本由信息不對(duì)稱導(dǎo)致

49、的中小企業(yè)融資艱難的局面得以逐漸扭轉(zhuǎn)。25四、優(yōu)秀實(shí)踐案例四、優(yōu)秀實(shí)踐案例（一）中國(guó)工商銀行（一）中國(guó)工商銀行 5G5G 環(huán)境下供應(yīng)鏈金融案例環(huán)境下供應(yīng)鏈金融案例1.1.案例簡(jiǎn)介案例簡(jiǎn)介5G 環(huán)境下，中國(guó)工商銀行依托同業(yè)領(lǐng)先的企業(yè)級(jí)物聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)，輔以多方安全計(jì)算為代表的數(shù)據(jù)要素流通基礎(chǔ)設(shè)施，有機(jī)運(yùn)用大數(shù)據(jù)、云計(jì)算、人工智能等新興信息技術(shù)，在工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)的基礎(chǔ)上打通各行業(yè)間、產(chǎn)業(yè)間、內(nèi)外部連接，破除數(shù)據(jù)流通壁壘，打造覆蓋范圍更廣、觸達(dá)層級(jí)更深、服務(wù)能力更強(qiáng)的產(chǎn)業(yè)互聯(lián)網(wǎng)，積極開展以供應(yīng)鏈融資為重點(diǎn)的基于產(chǎn)業(yè)互聯(lián)網(wǎng)的金融領(lǐng)域創(chuàng)新應(yīng)用探索。在 5G 通信技術(shù)的賦能下，通過將金融服務(wù)融入核心生產(chǎn)商的生產(chǎn)側(cè)，

50、構(gòu)建新型數(shù)字金融體系，實(shí)現(xiàn)了以創(chuàng)新金融鏈助力優(yōu)化產(chǎn)業(yè)供應(yīng)鏈，形成了金融科技與業(yè)務(wù)融合創(chuàng)新從而更好地服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的最佳實(shí)踐。以汽車行業(yè)為例，隨著產(chǎn)業(yè)與互聯(lián)網(wǎng)、人工智能等新興產(chǎn)業(yè)融合，汽車行業(yè)出現(xiàn)了購(gòu)買模式、購(gòu)買款式、供應(yīng)鏈、生產(chǎn)周期等方面的變化。消費(fèi)者由 4S 店選購(gòu)向直營(yíng)店體驗(yàn)，APP 線上選購(gòu)過渡；新能源車的銷量占比逐漸增大，消費(fèi)者更注重汽車的參數(shù)配置，品質(zhì)外形以及廠商對(duì)用戶需求的及時(shí)響應(yīng)；供應(yīng)鏈方面，車企由收購(gòu)、控股供應(yīng)商從而控制核心供應(yīng)鏈，轉(zhuǎn)變?yōu)橄蚝诵牧悴考髽I(yè)采購(gòu)；由于芯片等核心零部件供不應(yīng)求，新能源車配置更加個(gè)性化，導(dǎo)致生產(chǎn)周期明顯變長(zhǎng)。車企方面，核心廠商積極運(yùn)用 5G 等新興技術(shù)對(duì)

51、26生產(chǎn)環(huán)境、生產(chǎn)流程、管理系統(tǒng)等進(jìn)行改造升級(jí)，數(shù)字化程度顯著提升。一方面提升了自身的生產(chǎn)運(yùn)營(yíng)效率，另一方面采集了豐富的物料、生產(chǎn)、流轉(zhuǎn)、庫(kù)存等環(huán)節(jié)相關(guān)數(shù)據(jù)，為與金融機(jī)構(gòu)進(jìn)行數(shù)據(jù)安全共享奠定了良好基礎(chǔ)。針對(duì)這些新趨勢(shì)新特點(diǎn)，工商銀行積極與某新能源汽車廠商開展深度合作，共同打造了基于 5G、物聯(lián)網(wǎng)等新技術(shù)的以銷定產(chǎn)、智能授信的普惠供應(yīng)鏈融資解決方案。2.2.實(shí)現(xiàn)方案實(shí)現(xiàn)方案依托 5G、物聯(lián)網(wǎng)等基礎(chǔ)設(shè)施，實(shí)現(xiàn)消費(fèi)端、新能源汽車生產(chǎn)商、供應(yīng)鏈上游零部件供應(yīng)商、工行的數(shù)據(jù)要素流通、共享與協(xié)作。整個(gè)環(huán)節(jié)由消費(fèi)者訂單驅(qū)動(dòng)，利用 5G、物聯(lián)網(wǎng)技術(shù)實(shí)現(xiàn)訂單零部件整車的映射與追蹤。在生產(chǎn)過程中，通過主機(jī)廠現(xiàn)有數(shù)

52、字化系統(tǒng)對(duì)零部件進(jìn)行溯源；在整車生產(chǎn)下線時(shí)，利用 5G、物聯(lián)網(wǎng)技術(shù)確認(rèn)賬實(shí)相符后，系統(tǒng)自動(dòng)向上游零部件供應(yīng)商按物料清單比例智能授信，從而將傳統(tǒng)的依賴報(bào)表、人工審核、周期較長(zhǎng)的大額授信模式更替為實(shí)時(shí)、小微信貸模式，實(shí)現(xiàn)金融服務(wù)快速響應(yīng)與風(fēng)險(xiǎn)防控二者兼顧的良性循環(huán)。27圖二：工商銀行供應(yīng)鏈金融平臺(tái)架構(gòu)（1）業(yè)務(wù)流程依循端到端解決方案，主要業(yè)務(wù)流程如下：消費(fèi)者下單。消費(fèi)者在線上平臺(tái)（例如工行融 e 購(gòu)平臺(tái)，或者汽車廠商自有平臺(tái)）進(jìn)行汽車選型、選配、支付定金、下單等操作。訂單信息（包括車輛 VIN 碼）通過汽車廠商工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)與工行物聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)對(duì)接。銀行可向消費(fèi)者提供分期付款購(gòu)車等消費(fèi)金融服務(wù)。生產(chǎn)商

53、向零部件供應(yīng)商訂貨。生產(chǎn)商根據(jù)訂單信息向上游零部件供應(yīng)商（涉及多個(gè)供應(yīng)商 A、B、C 等）訂貨。訂貨信息與工行對(duì)接。零部件供應(yīng)商向生產(chǎn)商發(fā)貨。零部件供應(yīng)商根據(jù)訂單信息向生產(chǎn)商發(fā)貨，生產(chǎn)商利用 MES 系統(tǒng)對(duì)零部件庫(kù)存管理。生產(chǎn)商通過自有工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)與工行物聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)對(duì)接28的數(shù)據(jù)包括零部件入庫(kù)批次及序列號(hào)。生產(chǎn)商組裝下線，汽車入庫(kù)。生產(chǎn)商利用零部件組織生產(chǎn)，組裝下線，產(chǎn)品入庫(kù)。生產(chǎn)環(huán)節(jié)中，利用生產(chǎn)商現(xiàn)有制造執(zhí)行系統(tǒng) MES，對(duì)零部件進(jìn)行追蹤溯源，獲取 BOM 清單及擬融資比例，訂單整車相關(guān)零部件的映射關(guān)系數(shù)據(jù)，生產(chǎn)計(jì)劃與零部件相關(guān)數(shù)據(jù)和實(shí)裝數(shù)據(jù)，上述信息與工行對(duì)接。組裝下線后，采用人工方式利用

54、 PDA 對(duì)汽車 VIN 碼進(jìn)行掃描、識(shí)別、上傳系統(tǒng)，并對(duì)車輛進(jìn)行拍照存檔。基于 5G、物聯(lián)網(wǎng)技術(shù)構(gòu)建智慧倉(cāng)儲(chǔ)，實(shí)時(shí)獲取組裝下線車輛入庫(kù)、在庫(kù)、出庫(kù)信息，實(shí)現(xiàn)消費(fèi)者訂單-VIN 碼-庫(kù)存信息的關(guān)聯(lián)。銀行向生產(chǎn)商授信。工行物聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)對(duì)汽車廠商工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)提供的信息進(jìn)行處理后，交由信貸業(yè)務(wù)系統(tǒng)生成授信審批單。根據(jù)業(yè)務(wù)流程完成審批后，向生產(chǎn)商授信。拆分授信額度并按比例分發(fā)。根據(jù) BOM 清單中零部件成本拆分總授信額度，通過工銀 e 信向零部件供應(yīng)商 A、B、C 等發(fā)放相應(yīng)比例的數(shù)字信用憑證（商票）。零部件供應(yīng)商可對(duì)數(shù)字信用憑證進(jìn)行提現(xiàn)、質(zhì)押、流轉(zhuǎn)、持有等操作。生產(chǎn)商向消費(fèi)者交付汽車產(chǎn)品。生產(chǎn)商通過

55、直營(yíng)店、4S 店等渠道向消費(fèi)者交付汽車產(chǎn)品。生產(chǎn)商通過云控平臺(tái)，利用 5G、衛(wèi)星定位等技術(shù)，遠(yuǎn)程監(jiān)控車輛行駛狀態(tài)、實(shí)時(shí)位置等信息，與銀行對(duì)接的數(shù)據(jù)包括物流信息、車輛在途信息、交付結(jié)果等。消費(fèi)者支付尾款。消費(fèi)者驗(yàn)收汽車產(chǎn)品后，使用工行渠道支付尾款，銀行將車輛合格證交給消費(fèi)者。29 自動(dòng)歸還零部件廠商提款部分貸款。消費(fèi)者支付尾款后，生產(chǎn)商自動(dòng)歸還零部件廠商提款部分貸款，數(shù)字信用憑證一次性清分。（2）技術(shù)實(shí)現(xiàn)路徑平臺(tái)搭建方面，需實(shí)現(xiàn)工行物聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)與新能源汽車生產(chǎn)商 MES 車間管理、BOM 物料管理、倉(cāng)儲(chǔ)及車輛定位等系統(tǒng)的對(duì)接。其中，5G 技術(shù)是車企上述系統(tǒng)的重要基礎(chǔ)設(shè)施，提供了海量接入、低時(shí)延、大

56、帶寬的優(yōu)質(zhì)通信服務(wù)。為更好實(shí)現(xiàn)數(shù)據(jù)的安全流通與合作共享，還可使用工行多方安全計(jì)算平臺(tái)作為數(shù)據(jù)要素流通基礎(chǔ)設(shè)施，銜接生產(chǎn)企業(yè)與工行數(shù)字化系統(tǒng)。工行和新能源汽車生產(chǎn)商的數(shù)據(jù)對(duì)彼此和多方安全計(jì)算平臺(tái)保密，不暴露明文數(shù)據(jù)，查詢方只得到核驗(yàn)信息、統(tǒng)計(jì)信息，無涉商密明細(xì)信息。根據(jù)信貸業(yè)務(wù)要求收集有關(guān)信息，并部署計(jì)算規(guī)則在多方安全計(jì)算平臺(tái)。汽車組裝下線并入庫(kù)，是生產(chǎn)商需向工行提供的關(guān)鍵信息，工行需根據(jù)風(fēng)控要求按需引入整車-零部件映射關(guān)系等數(shù)據(jù)，對(duì)其交叉核驗(yàn)確保生產(chǎn)入庫(kù)信息的真實(shí)性。從技術(shù)實(shí)現(xiàn)的角度，需基于 5G、物聯(lián)網(wǎng)技術(shù)構(gòu)建智慧倉(cāng)儲(chǔ)，識(shí)別車架號(hào)、車輛合格證等作為車輛唯一標(biāo)識(shí)。初期對(duì)入庫(kù)汽車 VIN碼進(jìn)行人

57、工掃描、識(shí)別、并加載物聯(lián)網(wǎng)二級(jí)解析標(biāo)識(shí)后上傳系統(tǒng)；后期可在庫(kù)房加裝物聯(lián)網(wǎng)傳感設(shè)備，利用 5G 傳輸視頻流，通過智能分析手段實(shí)時(shí)獲取組裝下線車輛入庫(kù)、在庫(kù)、出庫(kù)信息，實(shí)現(xiàn)消費(fèi)者訂單與實(shí)際生產(chǎn)汽車庫(kù)存情況的綁定。303.3.案例成果案例成果該供應(yīng)鏈金融創(chuàng)新模式有以下優(yōu)勢(shì)：一是核心企業(yè)使用零成本，可實(shí)現(xiàn)真正零庫(kù)存管理，全流程數(shù)字金融化，有助于降低資金占用下穩(wěn)鏈固鏈，搶占市場(chǎng)高地。二是零部件實(shí)現(xiàn)使用狀態(tài)、信息流、資金流一體化，做到供應(yīng)商實(shí)際無賬期，有助于產(chǎn)業(yè)鏈“清緩存”，做強(qiáng)生態(tài)。三是促進(jìn)產(chǎn)業(yè)鏈優(yōu)化，提高生產(chǎn)效率。四是可擴(kuò)展消費(fèi)端金融服務(wù)，做到全流程商業(yè)閉環(huán)。五是實(shí)時(shí)洞悉從生產(chǎn)到交付地端到端全流程數(shù)據(jù)

58、，動(dòng)態(tài)掌握車企經(jīng)營(yíng)狀況，有效降低融資成本，提升金融服務(wù)質(zhì)效，增強(qiáng)風(fēng)控能力。該方案能以最小化數(shù)字化改造，最大化利用現(xiàn)有模式資源，最優(yōu)化實(shí)現(xiàn)產(chǎn)業(yè)鏈協(xié)作，促進(jìn)產(chǎn)業(yè)融合發(fā)展。該供應(yīng)鏈金融模式于新能源汽車試點(diǎn)成功后，可快速移植、復(fù)制于工業(yè)制造產(chǎn)品如盾構(gòu)機(jī)，中大型機(jī)械設(shè)備等。（二）中國(guó)建設(shè)銀行（二）中國(guó)建設(shè)銀行“BCTrade2.0BCTrade2.0 區(qū)塊鏈貿(mào)易金融平區(qū)塊鏈貿(mào)易金融平臺(tái)臺(tái)”項(xiàng)目項(xiàng)目1.1.案例簡(jiǎn)介案例簡(jiǎn)介隨著互聯(lián)網(wǎng)金融滲透到生活的各個(gè)角落，作為金融科技創(chuàng)新的先行者，建行積極探索創(chuàng)新聯(lián)接技術(shù)，引入了 5G 技術(shù)。依托金融云、5G、區(qū)塊鏈、AI 等創(chuàng)新技術(shù)，銀行業(yè)有了更加廣域的網(wǎng)絡(luò)發(fā)展方向，

59、而且快速延伸了建行金融服務(wù)的觸角。312.2.實(shí)現(xiàn)方案實(shí)現(xiàn)方案中國(guó)建設(shè)銀行區(qū)塊鏈貿(mào)易融資平臺(tái)，借助 5G 與云計(jì)算融合靈活配置資源，解決了云計(jì)算在基礎(chǔ)數(shù)據(jù)收集的瓶頸。運(yùn)用了區(qū)塊鏈的特色技術(shù)：全程可追溯、業(yè)務(wù)數(shù)據(jù)加密、支持跨鏈交易，實(shí)現(xiàn)了四大服務(wù)：一是平臺(tái)服務(wù)：包括統(tǒng)一登錄功能、物理加盟功能、代理加盟；二是用戶管理服務(wù)：包括渠道管理功能、授權(quán)管理功能、證書管理功能；三是業(yè)務(wù)支持服務(wù)：包括福費(fèi)廷、國(guó)內(nèi)信用證、國(guó)際保理；四是交易管理：包括：靈活報(bào)價(jià)、狀態(tài)流轉(zhuǎn)、合約管理。利用可追溯和防篡改的特性，實(shí)現(xiàn)供應(yīng)鏈金融信息流和資金流的全生命周期管理；將應(yīng)收賬款和鏈上的數(shù)字資產(chǎn)進(jìn)行映射，支持對(duì)大額應(yīng)收賬款的拆分

60、，將核心企業(yè)的信用傳遞給下游企業(yè)，助力中小型企業(yè)更加便捷地開展應(yīng)收賬款融資業(yè)務(wù)，為中小企業(yè)融資難問題提供新的解決方式。圖三:中國(guó)建設(shè)銀行區(qū)塊鏈貿(mào)易融資平臺(tái)架構(gòu)32（1）關(guān)鍵技術(shù)5G+區(qū)塊鏈實(shí)現(xiàn)可追溯防篡改5G 技術(shù)提供的超大帶寬、低時(shí)延、大連接可以支撐區(qū)塊鏈的大并發(fā)量，通過與各入盟機(jī)構(gòu)協(xié)作，完成金融信息、資金流全生命周期上鏈。縮減客戶與金融機(jī)構(gòu)的服務(wù)平臺(tái)中間的層級(jí)，讓客戶更及時(shí)了解金融信息、更直接關(guān)注賬戶動(dòng)態(tài)、更快捷辦理相關(guān)業(yè)務(wù)。以及提供實(shí)現(xiàn)可追溯和防篡改的特性，供應(yīng)鏈金融信息流和資金流的全生命周期管理，并且維護(hù)加盟機(jī)構(gòu)節(jié)點(diǎn)組成對(duì)等網(wǎng)絡(luò)，分布式賬本維護(hù)，解決交易多方之間的信任問題，消除集中式系

61、統(tǒng)的中心化風(fēng)險(xiǎn)。5G+AI 實(shí)現(xiàn)加速服務(wù)保障5G 的低時(shí)延、高帶寬特性為 AI 應(yīng)用提高了數(shù)據(jù)傳輸帶寬和速度，為實(shí)現(xiàn) AI 技術(shù)大規(guī)模、普適性應(yīng)用奠定基礎(chǔ)。5G 和 AI 的融合應(yīng)用觸達(dá)各業(yè)務(wù)場(chǎng)景，并且提供對(duì)區(qū)塊鏈底層數(shù)據(jù)的訪問提供加速服務(wù)，實(shí)現(xiàn)數(shù)據(jù)鏈外存儲(chǔ)，快速訪問，多維度查詢檢索，支持?jǐn)?shù)據(jù)加工和分析需求。5G+安全為交易保駕護(hù)航通過 5G 總體安全架構(gòu)、鑒權(quán)方法、用戶隱私保護(hù)機(jī)制，采用異步 API 調(diào)用方式，保障應(yīng)用與區(qū)塊鏈底層之間的松耦合和高并發(fā)。通過雙保險(xiǎn)落鏈保障機(jī)制，保證應(yīng)用與區(qū)塊鏈數(shù)據(jù)的一致性與多級(jí)安全加密機(jī)制、多種加解密方式，金融33級(jí)安全保障保證交易數(shù)據(jù)性安全。安全可靠的信息傳

62、遞和身份認(rèn)證框架，通過 PKI 體系，提供安全可靠的管理聯(lián)盟內(nèi)用戶的密鑰和證書。交易隱私保護(hù)與靈活的客戶化配置基于名片的客戶保護(hù)機(jī)制，支持 PKI 公私鑰體系，以及基于別名表的隱私保護(hù)設(shè)計(jì)，多維度、多方式保護(hù)交易客戶及交易數(shù)據(jù)的私密性。平臺(tái)提供標(biāo)準(zhǔn)的業(yè)務(wù)接口和數(shù)據(jù)模型，為入盟機(jī)構(gòu)提供對(duì)接適配服務(wù)，最大程度減小對(duì)客戶核心業(yè)務(wù)系統(tǒng)的影響和改造。圖四：中國(guó)建設(shè)銀行區(qū)塊鏈貿(mào)易融資平臺(tái)技術(shù)架構(gòu)3.3.案例成果案例成果基于 5G 網(wǎng)絡(luò)，通過區(qū)塊鏈技術(shù)應(yīng)用實(shí)現(xiàn)國(guó)內(nèi)信用證、34福費(fèi)廷、國(guó)際保理等貿(mào)易金融業(yè)務(wù)交易信息的傳遞、債權(quán)的確認(rèn)及單據(jù)的轉(zhuǎn)讓全電子化流程，彌補(bǔ)相關(guān)系統(tǒng)平臺(tái)缺失，規(guī)避非加密傳輸可能造成的風(fēng)險(xiǎn)，

63、提高業(yè)務(wù)處理效率。（三）浦發(fā)銀行（三）浦發(fā)銀行“浦慧云倉(cāng)浦慧云倉(cāng)”項(xiàng)目項(xiàng)目1.1.案例簡(jiǎn)介案例簡(jiǎn)介從業(yè)務(wù)發(fā)展角度看，動(dòng)產(chǎn)融資是現(xiàn)代市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的一種重要融資方式。據(jù)世界銀行集團(tuán)估算，我國(guó)目前存貨融資市場(chǎng)規(guī)模 5 萬億，相對(duì) 100 萬億的存貨規(guī)模，還有巨大的可開發(fā)空間。但受“上海鋼貿(mào)事件”和“青島港事件”相關(guān)因素影響，各類銀行對(duì)于存貨融資業(yè)務(wù)仍持謹(jǐn)慎態(tài)度。從市場(chǎng)需求角度看，中國(guó)各類型存貨融資市場(chǎng)缺口巨大，急需發(fā)展存貨（倉(cāng)單）融資業(yè)務(wù)，解決企業(yè)融資難、融資貴的問題。存貨（倉(cāng)單）融資的發(fā)展需要技術(shù)控貨的賦能，包括重塑倉(cāng)單數(shù)字信用、強(qiáng)化倉(cāng)單智能風(fēng)控，以及需要加速全國(guó)可流轉(zhuǎn)倉(cāng)單體系的建設(shè)。從國(guó)家政策方向上

64、看，2020 年 3 月 10 日，國(guó)務(wù)院常務(wù)會(huì)議提出的推動(dòng)制造業(yè)和流通業(yè)有序復(fù)工復(fù)產(chǎn)的措施中，專門提出“支持企業(yè)以應(yīng)收賬款、倉(cāng)單和存貨質(zhì)押等進(jìn)行融資”；3 月 31 日，國(guó)務(wù)院常務(wù)會(huì)議中再次提出，要“鼓勵(lì)發(fā)展訂單、倉(cāng)單、應(yīng)收賬款融資等供應(yīng)鏈金融產(chǎn)品”。此后，國(guó)家多部委陸續(xù)就存貨（倉(cāng)單）融資等提出明確工作要求。基于國(guó)家政策導(dǎo)向與市場(chǎng)強(qiáng)烈需求，浦發(fā)銀行基于 5G、物聯(lián)網(wǎng)等技術(shù)研發(fā)出支持存貨融資的智慧金融倉(cāng)解決方案“浦慧云倉(cāng)”項(xiàng)目。35“浦慧云倉(cāng)”是一個(gè)賦予倉(cāng)庫(kù)金融能力的數(shù)字化產(chǎn)品，利用物聯(lián)網(wǎng)、人工智能、區(qū)塊鏈等技術(shù)對(duì)倉(cāng)庫(kù)進(jìn)行數(shù)字化監(jiān)管，對(duì)倉(cāng)庫(kù)作業(yè)流程進(jìn)行管控，采集貨物出入庫(kù)第一手信息，實(shí)時(shí)反映貨

65、物在庫(kù)狀態(tài)。通過 RFID、重量傳感、藍(lán)牙定位、機(jī)器視覺等多維數(shù)據(jù)交叉校驗(yàn)，保證數(shù)據(jù)來源的真實(shí)性。通過邊端協(xié)同、端側(cè)上鏈保證高效處理及一手?jǐn)?shù)據(jù)無法篡改。結(jié)合上下游供應(yīng)鏈的貿(mào)易、物流、市場(chǎng)、海關(guān)等信息，確保動(dòng)產(chǎn)的權(quán)屬清晰、估值精準(zhǔn)、質(zhì)量達(dá)標(biāo)。有效解決了目前現(xiàn)行動(dòng)產(chǎn)融資業(yè)務(wù)中存在的虛開憑據(jù)、重復(fù)開單、質(zhì)押品不足值等問題，使得傳統(tǒng)的實(shí)物監(jiān)管融資將變成更加規(guī)范、便捷、高效和安全的單證化融資，為流通中的商品賦予更多金融屬性，進(jìn)而可以大幅度降低融資成本，實(shí)現(xiàn)中小微企業(yè)動(dòng)產(chǎn)融資方式的根本轉(zhuǎn)變，更好地服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)。2.2.實(shí)現(xiàn)方案實(shí)現(xiàn)方案由于中小企業(yè)的存貨倉(cāng)庫(kù)遍布全國(guó)，并且倉(cāng)庫(kù)的種類、大小、規(guī)模、數(shù)字化程度、

66、所處地域的信息化水平差異非常大，往往不具備穩(wěn)定、可靠的網(wǎng)絡(luò)回傳條件。銀行監(jiān)管倉(cāng)庫(kù)為了實(shí)時(shí)控制風(fēng)險(xiǎn)，需要在倉(cāng)庫(kù)前端部署智能化設(shè)備，包括攝像機(jī)、RFID、溫濕度等等各類傳感器，密集甚至不間斷的采集物聯(lián)網(wǎng)數(shù)據(jù)，并且在邊側(cè)進(jìn)行分析處理，因此邊側(cè)需要部署 AI 智能服務(wù)器，用于實(shí)時(shí)分析大量的數(shù)據(jù)，加工成風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警信號(hào)，提示給銀行的信貸人員和風(fēng)險(xiǎn)人員實(shí)時(shí)人工干預(yù)，避免異常事件發(fā)生導(dǎo)致的損失擴(kuò)大。在這種架構(gòu)下，需36要倉(cāng)庫(kù)部署的邊側(cè)設(shè)備和云端之間部署高速、可靠、穩(wěn)定的通訊網(wǎng)絡(luò)，實(shí)現(xiàn)對(duì) AI 模型的更新下發(fā)、AI 分析的邊云協(xié)同、實(shí)時(shí)風(fēng)險(xiǎn)告警信號(hào)的實(shí)時(shí)可靠上報(bào)。因此需要采用 5G 技術(shù)提供實(shí)時(shí)、可靠、穩(wěn)定的數(shù)據(jù)

67、回傳到云端。為了避免終端數(shù)據(jù)造假，保障數(shù)據(jù)傳輸過程中的信息安全，銀行會(huì)采用專用的 APN 卡，將監(jiān)管倉(cāng)庫(kù)的智能設(shè)備直接連接到銀行的數(shù)據(jù)中心，因此需要 5G APN 網(wǎng)絡(luò)保障安全通訊。5G 技術(shù)面向企業(yè)用戶提供了豐富的接口功能，讓企業(yè)用戶可以方便地集成到現(xiàn)有的 IT 系統(tǒng)中，實(shí)現(xiàn)自動(dòng)化運(yùn)維和監(jiān)控。例如提供查詢流量、網(wǎng)絡(luò)帶寬限制等 API 接口尚未對(duì)接實(shí)現(xiàn)。3.3.案例成果案例成果目前浦慧云倉(cāng)項(xiàng)目已完成項(xiàng)目研發(fā)及試點(diǎn)，2021 年 12月已完成首個(gè)倉(cāng)庫(kù)配套改造及首筆業(yè)務(wù)落地。項(xiàng)目試點(diǎn)是以某食品貿(mào)易商作為核心可信企業(yè)，將某合作倉(cāng)庫(kù)進(jìn)行智慧化改造，向該核心企業(yè)項(xiàng)下的下游經(jīng)銷商提供融資服務(wù)。浦慧云倉(cāng)通過

68、 5G、區(qū)塊鏈、IOT 設(shè)備的引入，破解了傳統(tǒng)金融服務(wù)中“信息不對(duì)稱”和“交易與風(fēng)險(xiǎn)成本高”兩大痛點(diǎn)。加入客觀信息，有效減少一女二嫁、以次充好動(dòng)產(chǎn)融資“痼疾”，配合動(dòng)產(chǎn)的實(shí)時(shí)估值，提高動(dòng)產(chǎn)處置的效率，將有效激活動(dòng)產(chǎn)融資業(yè)務(wù)，將動(dòng)產(chǎn)融資的“死海”變“藍(lán)海”。浦慧云倉(cāng)項(xiàng)目在 2021 年 9 月發(fā)布后，市場(chǎng)反響較好，今年預(yù)期覆蓋37不低于 100 個(gè)倉(cāng)庫(kù)，實(shí)現(xiàn)不低于百億的融資規(guī)模。（四）華夏銀行（四）華夏銀行“基于基于 5G5G 物聯(lián)網(wǎng)技術(shù)的企業(yè)信貸風(fēng)險(xiǎn)物聯(lián)網(wǎng)技術(shù)的企業(yè)信貸風(fēng)險(xiǎn)感知應(yīng)用感知應(yīng)用”項(xiàng)目項(xiàng)目1.1.業(yè)務(wù)背景業(yè)務(wù)背景融資難、融資貴，一直是困擾實(shí)體經(jīng)濟(jì)發(fā)展的重要難題。隨著我國(guó)經(jīng)濟(jì)加速轉(zhuǎn)型升

69、級(jí)和經(jīng)濟(jì)進(jìn)入“新常態(tài)”，融資的需求持續(xù)困擾著中、小、微企業(yè)。銀行以實(shí)現(xiàn)自身經(jīng)營(yíng)轉(zhuǎn)型和業(yè)務(wù)可持續(xù)發(fā)展為重要方向，積極推進(jìn)客戶下沉戰(zhàn)略，支持實(shí)體經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型升級(jí)，但業(yè)務(wù)發(fā)展仍然沿用一般大型公司類客戶的常規(guī)模式，大量貸前、貸中、貸后線下風(fēng)控管理工作無法較好響應(yīng)該戰(zhàn)略調(diào)整，業(yè)務(wù)發(fā)展受到了嚴(yán)重限制。在此背景下，華夏銀行濟(jì)南分行聯(lián)合中國(guó)移動(dòng)通過基于5G 物聯(lián)網(wǎng)的企業(yè)信貸風(fēng)險(xiǎn)感知項(xiàng)目實(shí)現(xiàn)企業(yè)信貸風(fēng)險(xiǎn)的跟蹤、識(shí)別和防范。通過物聯(lián)網(wǎng)多維感知技術(shù)，掌握真實(shí)、準(zhǔn)確、實(shí)時(shí)的企業(yè)經(jīng)營(yíng)狀況，實(shí)現(xiàn)客觀信用實(shí)時(shí)采集和可追溯；通過基于行業(yè)屬性的智能風(fēng)控模型進(jìn)行大數(shù)據(jù)分析，預(yù)警防范信貸違約風(fēng)險(xiǎn)。2.2.實(shí)現(xiàn)方案實(shí)現(xiàn)方案通過在授信企業(yè)

70、生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)關(guān)鍵場(chǎng)所部署生物活體檢測(cè)設(shè)備、AI 智能攝像頭、云拍設(shè)備、智能水電表、煙感報(bào)警等設(shè)備，采集企業(yè)的員工到崗人數(shù)，企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)用電、用水狀況以及煙霧報(bào)警數(shù)據(jù)。多維感知數(shù)據(jù)通過 5G 通信網(wǎng)絡(luò)匯38聚至智慧物聯(lián)網(wǎng)服務(wù)平臺(tái)，平臺(tái)將數(shù)據(jù)進(jìn)行解析和結(jié)構(gòu)化處理，并基于物聯(lián)網(wǎng)終端設(shè)備采集的基礎(chǔ)數(shù)據(jù)，繪制企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)畫像，制定風(fēng)險(xiǎn)規(guī)則模型。其中企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)畫像展示企業(yè)的經(jīng)營(yíng)運(yùn)轉(zhuǎn)情況，風(fēng)險(xiǎn)規(guī)則模型通過對(duì)員工數(shù)量、企業(yè)用水用電的智能分析，及時(shí)對(duì)企業(yè)的經(jīng)營(yíng)和運(yùn)轉(zhuǎn)情況進(jìn)行預(yù)警，實(shí)現(xiàn)企業(yè)經(jīng)營(yíng)狀態(tài)的線上可見和信貸風(fēng)險(xiǎn)的實(shí)時(shí)預(yù)警、及時(shí)干預(yù)。圖一：展示當(dāng)前感知設(shè)備監(jiān)測(cè)的數(shù)據(jù)走勢(shì)3.3.關(guān)鍵技術(shù)關(guān)鍵技術(shù)（1）5G 技術(shù)應(yīng)用5G

71、連接技術(shù)的應(yīng)用滿足抵質(zhì)押物感知信息的傳遞、路由，支撐感知設(shè)備、邊緣系統(tǒng)和平臺(tái)之間的安全可靠通信，同時(shí)可以支持主動(dòng)訪問端側(cè)以進(jìn)行運(yùn)維管理；其次根據(jù)業(yè)務(wù)類型和抵質(zhì)押物特征匹配不同的連接方式，也能夠根據(jù)業(yè)務(wù)要求，靈活配置網(wǎng)絡(luò)服務(wù)質(zhì)量。5G 技術(shù)的應(yīng)用在提升數(shù)據(jù)傳輸速度與效率上面效果顯著。抵質(zhì)押物感知端對(duì)效率的最低要求是實(shí)際采樣的數(shù)據(jù)由39于本地處理和傳輸導(dǎo)致的丟失的數(shù)據(jù)量可以控制在0.01%-0.1%以內(nèi)。另外在通過公眾無線網(wǎng)絡(luò)接入的抵質(zhì)押物場(chǎng)景中推薦使用 5G 網(wǎng)絡(luò)回傳，可使回傳網(wǎng)絡(luò)帶寬速率上行做到大于 50Mbps，并且 5G 技術(shù)的廣連接使得每平方公里抵質(zhì)押物感知節(jié)點(diǎn)數(shù)量超過 5 萬個(gè)成為可能

72、。（2）5G+邊緣計(jì)算實(shí)現(xiàn)“云邊”協(xié)同基于中國(guó)移動(dòng)提供的 5G 技術(shù)引入邊緣計(jì)算層，設(shè)計(jì)了專用的高可靠網(wǎng)關(guān)，對(duì)下實(shí)現(xiàn)設(shè)備的數(shù)據(jù)加密、確權(quán)上鏈，對(duì)上支持云端部分處理任務(wù)和規(guī)則下發(fā)，將區(qū)塊鏈處理和規(guī)則引擎服務(wù)的部分下放，強(qiáng)化邊緣側(cè)與云端的服務(wù)協(xié)同，在保證動(dòng)產(chǎn)融資模型處理效率的同時(shí)，提升監(jiān)控告警的實(shí)時(shí)性。實(shí)現(xiàn)數(shù)據(jù)分析和安全保障的前提，在網(wǎng)關(guān)端實(shí)現(xiàn)動(dòng)產(chǎn)狀態(tài)異常檢測(cè)、設(shè)備狀態(tài)監(jiān)測(cè)、異常交易監(jiān)測(cè)、異常流轉(zhuǎn)監(jiān)測(cè)等基于原始物理數(shù)據(jù)的預(yù)分析處理。（3）5G+可信溯源物聯(lián)網(wǎng)服務(wù)平臺(tái)基于客戶需求，中國(guó)移動(dòng)為華夏銀行打造了基于一套標(biāo)準(zhǔn)的 5G+IoT 動(dòng)態(tài)風(fēng)控規(guī)范，采集企業(yè)生產(chǎn)、運(yùn)營(yíng)、管理等360 度客觀數(shù)據(jù)。平臺(tái)支

73、持物聯(lián)網(wǎng)行業(yè)常用的 MQTT、CoAP、LwM2M、HTTP 等接入?yún)f(xié)議，并提供支持多種開發(fā)語言的 SDK，設(shè)備可通過軟件開發(fā)適配平臺(tái)內(nèi)置協(xié)議完成設(shè)備接入；對(duì)于無法適配平臺(tái)內(nèi)置協(xié)議的設(shè)備，平臺(tái)支持通過中間層的協(xié)議適配服務(wù)在云端實(shí)現(xiàn)私有協(xié)議到標(biāo)準(zhǔn)協(xié)議的轉(zhuǎn)換，實(shí)現(xiàn)行業(yè)40標(biāo)準(zhǔn)協(xié)議以及設(shè)備私有協(xié)議接入。同時(shí)，平臺(tái)通過賦予動(dòng)產(chǎn)“唯一身份”標(biāo)識(shí)體系和可信溯源的區(qū)塊鏈技術(shù)，在空間上和時(shí)間上對(duì)動(dòng)產(chǎn)進(jìn)行實(shí)時(shí)監(jiān)管和溯源，使得動(dòng)產(chǎn)信息具有唯一性和排他性，通過統(tǒng)一的平臺(tái)對(duì)真實(shí)有效的客觀信息進(jìn)行建模、分析和應(yīng)用，實(shí)現(xiàn)基于流式處理的企業(yè)資產(chǎn)畫像、企業(yè)及行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估告警、個(gè)性化服務(wù)推薦等深度數(shù)據(jù)挖掘處理。4.4.業(yè)務(wù)推廣

74、情況或意義業(yè)務(wù)推廣情況或意義構(gòu)建新型信貸風(fēng)控體系。通過融合應(yīng)用物聯(lián)網(wǎng)、5G、大數(shù)據(jù)等技術(shù)，使物的數(shù)據(jù)提升為重要的生產(chǎn)力要素，使資產(chǎn)數(shù)據(jù)化，數(shù)據(jù)資產(chǎn)化，一方面，為緩解中小企業(yè)融資難、融資貴的問題開拓了全新的路徑，助力實(shí)體經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型升級(jí)；另一方面，銀行可以更加及時(shí)、準(zhǔn)確地了解企業(yè)真實(shí)的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)狀況，能夠低成本、大規(guī)模地提升企業(yè)信貸的貸前/貸中/貸后風(fēng)控能力，拓寬銀行的服務(wù)范圍，促進(jìn)業(yè)務(wù)發(fā)展。（五（五）中國(guó)移動(dòng)中國(guó)移動(dòng)、云趣數(shù)科云趣數(shù)科“和鏈和鏈”供應(yīng)鏈金融平臺(tái)案供應(yīng)鏈金融平臺(tái)案例例1.1.應(yīng)用背景與痛點(diǎn)應(yīng)用背景與痛點(diǎn)國(guó)際宏觀經(jīng)濟(jì)和貿(mào)易環(huán)境受到國(guó)際貿(mào)易爭(zhēng)端和新冠肺炎疫情的雙重影響，一方面，國(guó)際貿(mào)易的需

75、求呈現(xiàn)不穩(wěn)定的波動(dòng)狀態(tài)，受國(guó)家政策等客觀環(huán)境的影響較大；另一方面，產(chǎn)業(yè)鏈的供給端也受到產(chǎn)能不足和中斷的影響，極大干擾了41產(chǎn)品的生產(chǎn)和流通。許多產(chǎn)業(yè)和公司都遇到了賬期延長(zhǎng)、回款減少、乃至資金鏈斷裂的困難，產(chǎn)業(yè)鏈中企業(yè)的融資需求激增，尤其是上下游的中小微企業(yè)，由于其信用評(píng)級(jí)低，持有資產(chǎn)無法獲得金融機(jī)構(gòu)的認(rèn)可，“融資難、融資貴”的困境進(jìn)一步深化，全面鋪設(shè)和發(fā)展普惠金融勢(shì)在必行。在經(jīng)濟(jì)發(fā)展新常態(tài)的背景下，將經(jīng)濟(jì)發(fā)展重心從外循環(huán)調(diào)整至國(guó)內(nèi)國(guó)際雙循環(huán)，積極深化供給側(cè)改革，鼓勵(lì)國(guó)內(nèi)產(chǎn)業(yè)發(fā)展和升級(jí)是當(dāng)前國(guó)際貿(mào)易背景下的必然選擇，因此，國(guó)內(nèi)大力推動(dòng)新型基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)的發(fā)展。對(duì)中國(guó)移動(dòng)的產(chǎn)業(yè)鏈來說，受到經(jīng)濟(jì)新常態(tài)

76、的影響，供應(yīng)鏈整體的資金流動(dòng)性需求激增，對(duì)于產(chǎn)業(yè)鏈上游的中小供應(yīng)商，其資金來源主要來自銀行信貸，融資渠道單一，此外由于企業(yè)存在資信狀況較差、抵押品不達(dá)標(biāo)、財(cái)務(wù)信息不透明、抗風(fēng)險(xiǎn)能力弱等問題，從銀行獲得融資的難度較大。對(duì)于核心企業(yè)自身來說，如何通過金融業(yè)務(wù)創(chuàng)新將企業(yè)信用優(yōu)勢(shì)變現(xiàn)，在為產(chǎn)業(yè)鏈中小微企業(yè)時(shí)間融資支持的同時(shí)提升供應(yīng)鏈的穩(wěn)定程度是企業(yè)當(dāng)前的關(guān)注要點(diǎn)。2.2.供應(yīng)鏈金融主要產(chǎn)品供應(yīng)鏈金融主要產(chǎn)品（1）應(yīng)用模式與流程“和鏈”平臺(tái)通過鏈接核心企業(yè) ERP 系統(tǒng)和多家銀行，為上游供應(yīng)商企業(yè)搭建線上高效低成本的融資平臺(tái)，足不出戶便可實(shí)現(xiàn)融資到賬，有效緩解中小企業(yè)融資難的情況。在“和鏈”平臺(tái)中，買方

77、企業(yè)通過“和鏈”平臺(tái)的電子確認(rèn)函“和證”確42認(rèn)貿(mào)易關(guān)系的真實(shí)性和回款路徑，資金方基于真實(shí)的貿(mào)易背景，選擇訂單項(xiàng)目下的預(yù)期銷貨或服務(wù)款作為主要還款來源，向融資申請(qǐng)方（賣方/供應(yīng)商）提供資金。（2）應(yīng)用成效自上線至今，“和鏈”平臺(tái)已接入數(shù)家中國(guó)移動(dòng)省公司ERP，平臺(tái)注冊(cè)供應(yīng)商百余家，是中國(guó)移動(dòng)在深度普惠上游供應(yīng)商、履行社會(huì)責(zé)任、維護(hù)產(chǎn)業(yè)鏈穩(wěn)定良序發(fā)展的直觀體現(xiàn)。當(dāng)前平臺(tái)供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)主要包括應(yīng)收賬款類融資和訂單類融資，由于中國(guó)移動(dòng)一級(jí)供應(yīng)商的整體信用情況良好，再加上核心企業(yè)信用背書，供應(yīng)商能獲得資方批準(zhǔn)的較高的授信額度和較低的融資利率，降低整體業(yè)務(wù)過程中的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)。截至當(dāng)前，平臺(tái)共普惠多家上游

78、供應(yīng)商，整體交易規(guī)模近 5 億，融資放款近億元，在業(yè)務(wù)開展過程中注重環(huán)節(jié)鏈上企業(yè)的流動(dòng)性需求，為上游供應(yīng)商提供了便利、低成本的融資渠道。平臺(tái)高效打造了核心企業(yè)、供應(yīng)商、金融機(jī)構(gòu)間的產(chǎn)融生態(tài)，將核心企業(yè)信用轉(zhuǎn)化為價(jià)值，實(shí)現(xiàn)上游供應(yīng)商融資利率低至年化 3.85%，遠(yuǎn)低于傳統(tǒng)業(yè)務(wù)模式 6%-12%的融資成本；在“和鏈”平臺(tái)的支持下，供應(yīng)商首次融資全流程 30 分鐘內(nèi)完成放款，后續(xù)融資 5 分鐘內(nèi)即可完成放款，遠(yuǎn)遠(yuǎn)高效于傳統(tǒng)供應(yīng)鏈金融的 60 天周期。433.3.創(chuàng)新點(diǎn)創(chuàng)新點(diǎn)案例從技術(shù)、流程、模式等方面重新定義了供應(yīng)鏈金融。（1）技術(shù)創(chuàng)新采用了區(qū)塊鏈技術(shù)賦能業(yè)務(wù)場(chǎng)景，區(qū)塊鏈技術(shù)在本案例場(chǎng)景中擁有以下創(chuàng)

79、新和優(yōu)勢(shì)：確保貿(mào)易真實(shí)性，傳遞核心企業(yè)信用：首先，區(qū)塊鏈技術(shù)能夠很好地防止虛構(gòu)資產(chǎn)上鏈。通過直接對(duì)接到核心企業(yè)ERP 數(shù)據(jù)，資金方可以迅速獲取真實(shí)的貿(mào)易背景信息。其次，企業(yè)融資數(shù)據(jù)也會(huì)上鏈存儲(chǔ)，為后續(xù)核心企業(yè)供應(yīng)鏈關(guān)系管理、金融機(jī)構(gòu)企業(yè)征信管理提供持續(xù)的可信數(shù)據(jù)支撐。平衡多方利益，實(shí)現(xiàn)產(chǎn)業(yè)鏈降本增效：供應(yīng)鏈金融本身就是一個(gè)多方協(xié)同的業(yè)務(wù)，各參與方都有各自的需求，對(duì)中小企業(yè)來說是流動(dòng)性需求，對(duì)核心企業(yè)來說是履行社會(huì)責(zé)任、穩(wěn)定產(chǎn)業(yè)鏈條的需求，對(duì)金融機(jī)構(gòu)來說是拓展長(zhǎng)尾市場(chǎng)、有效獲客的需求。金融科技結(jié)合供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)場(chǎng)景，促進(jìn)各資源要素的有效整合，營(yíng)造供應(yīng)鏈金融生態(tài)環(huán)境，實(shí)現(xiàn)產(chǎn)業(yè)鏈的整體效益最大化，云

80、趣數(shù)科、中國(guó)移動(dòng)、上研院通過這樣的技術(shù)創(chuàng)新，深度撮合各方利益，并合理分配相關(guān)利益。（2）模式創(chuàng)新采用全流程線上化模式，從授信到放款的全流程都可以在平臺(tái)操作完成。“和鏈”平臺(tái)為業(yè)務(wù)各參與方設(shè)置了不同的權(quán)限，核心企業(yè)在平臺(tái)上可以實(shí)現(xiàn)確權(quán)、驗(yàn)證等操作，供應(yīng)44商的融資申請(qǐng)，以及資金方的授信、放款都能集成在“和鏈”平臺(tái)上完成，整合多方業(yè)務(wù)場(chǎng)景，簡(jiǎn)化整體業(yè)務(wù)模式，提升供應(yīng)鏈金融協(xié)同水平和效率。（3）流程創(chuàng)新進(jìn)一步簡(jiǎn)化供應(yīng)鏈金融流程，中國(guó)移動(dòng)與省移動(dòng)對(duì)“和鏈”平臺(tái)開放部分 ERP 數(shù)據(jù)，當(dāng)供應(yīng)鏈企業(yè)在平臺(tái)上進(jìn)行融資申請(qǐng)時(shí)，系統(tǒng)自動(dòng)讀取 ERP 中相關(guān)數(shù)據(jù)生成單據(jù)，通過核心企業(yè)蓋章確認(rèn)提供給資金方進(jìn)行放款。

81、申請(qǐng)企業(yè)無需上傳相關(guān)資料，一步完成融資。相較于銀行之前對(duì)于質(zhì)押的相關(guān)規(guī)定，平臺(tái)能顯著簡(jiǎn)化申請(qǐng)流程，為融資方、資金方提供便利。（4）其他在業(yè)務(wù)層面，“和鏈”供應(yīng)鏈金融平臺(tái)能夠充分發(fā)揮核心企業(yè)的信用優(yōu)勢(shì)，將核心企業(yè)長(zhǎng)期積累的信用優(yōu)勢(shì)轉(zhuǎn)化為和資金方的談判優(yōu)勢(shì)，為供應(yīng)鏈企業(yè)爭(zhēng)取利益，降低利率。平臺(tái)采用全流程線上化模式，從授信到放款的全流程都可以在平臺(tái)操作完成。“和鏈”平臺(tái)為業(yè)務(wù)各參與方設(shè)置了不同的權(quán)限，核心企業(yè)在平臺(tái)上可以實(shí)現(xiàn)確權(quán)、驗(yàn)證等操作，供應(yīng)商的融資申請(qǐng)，以及資金方的授信、放款都能集成在“和鏈”平臺(tái)上完成，整合多方業(yè)務(wù)場(chǎng)景，簡(jiǎn)化整體業(yè)務(wù)模式，提升供應(yīng)鏈金融協(xié)同水平和效率。454.4.總結(jié)總結(jié)“和

82、鏈”供應(yīng)鏈金融平臺(tái)以 BSN 區(qū)塊鏈技術(shù)為底層支撐，搭建了符合行業(yè)法規(guī)和標(biāo)準(zhǔn)的通信行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈金融業(yè)務(wù)平臺(tái)，將中國(guó)移動(dòng)省公司長(zhǎng)期積累的信用優(yōu)勢(shì)轉(zhuǎn)化為上游企業(yè)的融資憑證，有效緩解供應(yīng)商的資金周轉(zhuǎn)壓力，提升行業(yè)資源配置和風(fēng)險(xiǎn)管理水平。此外，為滿足中國(guó)移動(dòng)對(duì)于數(shù)據(jù)安全的需求，平臺(tái)采用全流程線上文件 CFCA 簽署加密，達(dá)到銀行級(jí)安全技術(shù)等級(jí)，確保產(chǎn)融數(shù)據(jù)的安全存儲(chǔ)和傳輸。立足于服務(wù)安徽移動(dòng)上游供應(yīng)商，促進(jìn)供應(yīng)鏈健康穩(wěn)定發(fā)展，為相關(guān)供應(yīng)商提供合法、合規(guī)、安全、共享、共贏的供應(yīng)鏈金融技術(shù)支撐服務(wù)。深耕技術(shù)創(chuàng)新的同時(shí)，積極發(fā)展產(chǎn)業(yè)化、場(chǎng)景化的供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)，搭建完善的金融科技賦能的供應(yīng)鏈金融產(chǎn)業(yè)生態(tài)。五、面

83、臨的挑戰(zhàn)五、面臨的挑戰(zhàn)（一）信用風(fēng)險(xiǎn)阻礙供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)開展（一）信用風(fēng)險(xiǎn)阻礙供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)開展在供應(yīng)鏈金融中，核心企業(yè)的經(jīng)營(yíng)狀況、財(cái)務(wù)表現(xiàn)和信用評(píng)級(jí)是開展業(yè)務(wù)的重要前提，核心企業(yè)的經(jīng)營(yíng)狀況和未來發(fā)展前景很大程度上決定了上下游企業(yè)的生存狀況和交易質(zhì)量，核心企業(yè)的失信或其他行為，其影響將隨著供應(yīng)鏈迅速傳導(dǎo)至上下游，從而對(duì)整個(gè)供應(yīng)鏈的安全造成影響。核心企業(yè)負(fù)債占比過高會(huì)影響其對(duì)整個(gè)供應(yīng)鏈的擔(dān)保作用，或者當(dāng)核心企業(yè)與產(chǎn)業(yè)鏈上下游串通造假，將導(dǎo)致金融機(jī)構(gòu)面臨46巨大的信貸風(fēng)險(xiǎn)。對(duì)比之下，供應(yīng)鏈上下游中小微企業(yè)的信用評(píng)級(jí)低、資信狀況差，存在較高的信用風(fēng)險(xiǎn)。通過供應(yīng)鏈金融手段，依托產(chǎn)業(yè)鏈核心企業(yè)優(yōu)質(zhì)信用的高

84、效、可信傳導(dǎo)，能在很大程度上降低了銀企間的信息不對(duì)稱及信貸風(fēng)險(xiǎn)，但直接承貸的中小企業(yè)，因其資產(chǎn)規(guī)模小、經(jīng)營(yíng)不穩(wěn)定、公司治理不健全、抗風(fēng)險(xiǎn)能力低等問題，仍然存在融資難、融資貴的信貸難題。在供應(yīng)鏈金融中，銀行等金融機(jī)構(gòu)的授信和借款行為要以真實(shí)貿(mào)易背景為依托，以交易過程中產(chǎn)生的應(yīng)收賬款、預(yù)付款、存貨等資產(chǎn)作為抵質(zhì)押品，一旦出現(xiàn)偽造貿(mào)易合同、貿(mào)易背景不真實(shí)、抵質(zhì)押資產(chǎn)造假、虛構(gòu)交易等情況，金融機(jī)構(gòu)將面臨巨大的風(fēng)險(xiǎn)敞口。如何保證貿(mào)易背景和產(chǎn)融數(shù)據(jù)的真實(shí)性成為提升供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)效率，確保流動(dòng)資金精準(zhǔn)滴灌產(chǎn)業(yè)需求的重中之重。此外，在真實(shí)的業(yè)務(wù)過程中，銀行等金融機(jī)構(gòu)往往會(huì)將質(zhì)物監(jiān)管外包給第三方物流企業(yè)，以降低

85、成本和操作風(fēng)險(xiǎn)，且由于缺少對(duì)抵質(zhì)押物相關(guān)信息的動(dòng)態(tài)監(jiān)管，很容易造成信息不對(duì)稱的情況，無法確保三方物流監(jiān)管機(jī)構(gòu)有按規(guī)定履行相關(guān)義務(wù)，從而造成風(fēng)險(xiǎn)問題。同時(shí)，當(dāng)?shù)仲|(zhì)押資產(chǎn)作為供應(yīng)鏈金融中貸款的第一還款來源時(shí)，由于抵質(zhì)押物的價(jià)值受到市場(chǎng)供需和真實(shí)交易環(huán)境的影響，具有一定的波動(dòng)性，也會(huì)為金融機(jī)構(gòu)造成一定的風(fēng)險(xiǎn)。首先對(duì)于應(yīng)收賬款類融資，其借款方主要是核心企業(yè)上游的供應(yīng)商，供應(yīng)商將應(yīng)收賬款作為質(zhì)押物向銀行提出貸款，47對(duì)于借款方而言，核心企業(yè)的資信、借款方的經(jīng)營(yíng)情況、應(yīng)收賬款的資產(chǎn)質(zhì)量以及供應(yīng)鏈的整體情況是其面對(duì)的主要風(fēng)險(xiǎn)。具體來說，在應(yīng)收賬款模式下，核心企業(yè)是債務(wù)人，故商業(yè)銀行將進(jìn)一步考察核心企業(yè)的資信

86、情況、行業(yè)地位、市場(chǎng)占有率、企業(yè)規(guī)模、主營(yíng)業(yè)務(wù)資產(chǎn)負(fù)債情況等信息，確保核心企業(yè)資信信息的可靠和穩(wěn)定。除核心企業(yè)信用擔(dān)保外，產(chǎn)業(yè)鏈上下游融資方的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)狀況依然是金融機(jī)構(gòu)順利回收貸款的重要保障，因此在授信審核環(huán)節(jié)，銀行等機(jī)構(gòu)也會(huì)著重考核融資企業(yè)的發(fā)展?fàn)顩r、經(jīng)營(yíng)績(jī)效、技術(shù)情況、與核心企業(yè)的交易關(guān)系等信息。同時(shí)，應(yīng)收賬款模式下，應(yīng)收賬款是唯一質(zhì)押物，對(duì)于應(yīng)收賬款。同時(shí)，供應(yīng)鏈結(jié)構(gòu)與運(yùn)行情況可以反映相關(guān)業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)程度，銀行可從供應(yīng)鏈所在行業(yè)的發(fā)展情況、供應(yīng)鏈鏈條的長(zhǎng)度和資金流狀況、供應(yīng)鏈上企業(yè)之間業(yè)務(wù)關(guān)聯(lián)程度和信息共享程度等方面入手，進(jìn)行授信審核。其次對(duì)于預(yù)付賬款類融資，其借款方主要是核心企業(yè)下游的經(jīng)

87、銷商，抵押物為實(shí)物，故除核心企業(yè)資信、借款方經(jīng)營(yíng)狀況等風(fēng)險(xiǎn)外，預(yù)付賬款融資模式下還有與質(zhì)押物和質(zhì)押權(quán)相關(guān)的風(fēng)險(xiǎn)。一方面由于質(zhì)押物是實(shí)物，其穩(wěn)定性、流動(dòng)性、保值性是確保在借款方失信情況下依然保證質(zhì)物快速變現(xiàn)、減少風(fēng)險(xiǎn)的關(guān)鍵。另一方面，預(yù)付賬款融資業(yè)務(wù)參與主體相對(duì)較多，導(dǎo)致操作風(fēng)險(xiǎn)相應(yīng)加大，供貨延遲、物流監(jiān)管出現(xiàn)紕漏等問題，都將造成銀行質(zhì)押權(quán)的延遲或者落空。最后對(duì)于動(dòng)產(chǎn)質(zhì)押類融資，風(fēng)險(xiǎn)控制的關(guān)鍵點(diǎn)在于對(duì)第48三方物流企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)把控，了解其資信狀況和監(jiān)管能力是控制動(dòng)產(chǎn)質(zhì)押融資模式風(fēng)險(xiǎn)的關(guān)鍵。在動(dòng)產(chǎn)質(zhì)押融資模式中，第三方物流企業(yè)負(fù)責(zé)對(duì)質(zhì)押物進(jìn)行管理和評(píng)估，部分企業(yè)還能直接參與貸款授信和風(fēng)險(xiǎn)管理，因此，

88、銀行機(jī)構(gòu)也需要對(duì)第三方物流企業(yè)資質(zhì)進(jìn)行嚴(yán)格的監(jiān)控，其資信狀況和監(jiān)管能力直接決定了動(dòng)產(chǎn)質(zhì)押融資的風(fēng)險(xiǎn)。商業(yè)銀行等金融機(jī)構(gòu)在開展相關(guān)業(yè)務(wù)時(shí)，需要審核第三方物流企業(yè)的管理運(yùn)營(yíng)能力、經(jīng)營(yíng)規(guī)模、倉(cāng)儲(chǔ)、運(yùn)輸和監(jiān)管的條件、信用記錄，與核心企業(yè)及銀行的業(yè)務(wù)聯(lián)系及信息共享程度等，以嚴(yán)控由于資質(zhì)不到位產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)問題。（二）數(shù)據(jù)真實(shí)性問題阻礙供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)開展（二）數(shù)據(jù)真實(shí)性問題阻礙供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)開展隨著數(shù)字經(jīng)濟(jì)的高速發(fā)展，現(xiàn)代社會(huì)也逐步進(jìn)入數(shù)字時(shí)代，整體數(shù)據(jù)量增長(zhǎng)迅速，總的來說，電子數(shù)據(jù)主要呈現(xiàn)出4 個(gè)趨勢(shì)：數(shù)量多、增長(zhǎng)多、占比高、種類廣。如何發(fā)展大數(shù)據(jù)技術(shù)和產(chǎn)業(yè)大數(shù)據(jù)應(yīng)用，以數(shù)據(jù)作為支撐推動(dòng)產(chǎn)業(yè)數(shù)字化轉(zhuǎn)型成為數(shù)

89、字經(jīng)濟(jì)發(fā)展新常態(tài)下面臨的重要問題。傳統(tǒng)的互聯(lián)網(wǎng)模式中數(shù)據(jù)的存儲(chǔ)存在如下問題：一是各參與方各自記賬，最終形成多種賬本，一方面，各主體之間數(shù)據(jù)不互通，無法實(shí)現(xiàn)業(yè)務(wù)數(shù)據(jù)的實(shí)時(shí)穿透和更新，多方協(xié)作進(jìn)程受阻；另一方面，由于數(shù)據(jù)中心化存儲(chǔ)，運(yùn)營(yíng)方理論上可以對(duì)數(shù)據(jù)進(jìn)行修改和修飾，數(shù)據(jù)可信性存疑。二是中心化數(shù)據(jù)存儲(chǔ)可能會(huì)帶來一系列技術(shù)和系統(tǒng)效率的問題，由于數(shù)據(jù)單點(diǎn)存儲(chǔ)，在地理分布上具有局限性，影響響應(yīng)速度，49同時(shí)中心化存儲(chǔ)可能出現(xiàn)資源閑置或者資源不足的情況，無法基于市場(chǎng)需求的變化有效對(duì)算力算能等系統(tǒng)問題進(jìn)行拓展。三是在中心化存儲(chǔ)的模式下，用戶數(shù)據(jù)的主權(quán)在服務(wù)提供方，用戶和消費(fèi)者的數(shù)據(jù)隱私權(quán)益無法得到保障。傳

90、統(tǒng)中心化的存證方式下，數(shù)據(jù)集中存儲(chǔ)，數(shù)據(jù)的使用方難以分辨相關(guān)數(shù)據(jù)是否被篡改了；在使用數(shù)據(jù)時(shí)，需要保證數(shù)據(jù)在采集、存證、傳輸、使用過程中的透明性，傳統(tǒng)中心化存證模式無法保證數(shù)據(jù)的真實(shí)可信、未經(jīng)篡改。（三）網(wǎng)絡(luò)質(zhì)量難以滿足數(shù)據(jù)資產(chǎn)流通要求（三）網(wǎng)絡(luò)質(zhì)量難以滿足數(shù)據(jù)資產(chǎn)流通要求高密度組網(wǎng)帶來的挑戰(zhàn)。5G 供應(yīng)鏈金融屬于熱點(diǎn)高、容量密的金融場(chǎng)景，通過基站的高密度組網(wǎng)可以提高頻譜效率與無線資源利用率。但是在熱點(diǎn)高、容量密集的供應(yīng)鏈金融場(chǎng)景下，基站的高密度組網(wǎng)也面臨了一些挑戰(zhàn)。首先是減低系統(tǒng)干擾。面對(duì)相對(duì)復(fù)雜、密集的供應(yīng)鏈金融場(chǎng)景，高密度的無線接入站點(diǎn)共存可能會(huì)形成一定的系統(tǒng)干擾風(fēng)險(xiǎn)，或使系統(tǒng)頻譜效率變低

91、。其次是緩解移動(dòng)信令的負(fù)荷。隨著各無線接入站點(diǎn)之間的距離縮減，供應(yīng)鏈各環(huán)節(jié)之間的切換變得更加高頻和復(fù)雜，這會(huì)讓信令的消耗量隨之增加，移動(dòng)性能就無法很好保證。第三是降低系統(tǒng)成本與能耗。為了充分滿足供應(yīng)鏈各環(huán)節(jié)以及金融機(jī)構(gòu)的系統(tǒng)吞吐量和用戶體驗(yàn)速率需求，需要匹配密集無線接入節(jié)點(diǎn)、頻率資源及新型接入技術(shù)，同時(shí)出于優(yōu)化供應(yīng)鏈效率的目的，整體的系統(tǒng)部署運(yùn)營(yíng)成本和能源消耗不能過高。最后是即插即用的低功率基站50的應(yīng)用。為了實(shí)現(xiàn)高密度組網(wǎng)的快速靈活部署，要求小基站必須具備即插即用能力，比如自主回傳、自動(dòng)配置和管理等功能。邊緣計(jì)算機(jī)技術(shù)帶來的挑戰(zhàn)。從供應(yīng)鏈金融場(chǎng)景來看，供應(yīng)鏈的大部分環(huán)節(jié)都屬于邊緣計(jì)算應(yīng)用場(chǎng)景

92、。供應(yīng)鏈從采購(gòu)到生產(chǎn)再到銷售以及配套的物流、倉(cāng)儲(chǔ)等過程中的運(yùn)算和計(jì)算無法全部上升到云端。同時(shí)依托于邊緣計(jì)算產(chǎn)生的海量數(shù)據(jù)，對(duì)供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)的創(chuàng)新、運(yùn)營(yíng)、管理帶來了更多的可能。但是邊緣計(jì)算的部署節(jié)點(diǎn)會(huì)越來越多，技術(shù)復(fù)雜度也會(huì)隨之增加，技術(shù)體系的成熟度、生態(tài)建設(shè)的廣度和深度將成為邊緣計(jì)算機(jī)技術(shù)的挑戰(zhàn)。網(wǎng)絡(luò)切片帶來的挑戰(zhàn)。網(wǎng)絡(luò)切片隔離的主要作用是從服務(wù)質(zhì)量的角度，需要控制和避免某個(gè)切片中的供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)突發(fā)或異常流量影響到同一網(wǎng)絡(luò)中的其他切片，做到不同網(wǎng)絡(luò)切片內(nèi)的業(yè)務(wù)之間互不影響。這對(duì)于供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)開展尤其重要，供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)對(duì)于信息的完整性、數(shù)據(jù)的時(shí)延等方面的要求較高。另外從安全性角度出發(fā)，供應(yīng)

93、鏈金融業(yè)務(wù)中涉及的用戶信息、物流信息、價(jià)格信息等數(shù)據(jù)往往具備較高的隱私性，各主體都不希望被其他網(wǎng)絡(luò)切片的用戶訪問或者獲取，就需要為不同切片之間提供有效的安全隔離措施。無論是供應(yīng)鏈金融中的用戶服務(wù)還是業(yè)務(wù)安全都對(duì)網(wǎng)絡(luò)切片技術(shù)有著越來越高的需求。51（四）信息孤島制約數(shù)字資產(chǎn)有序流轉(zhuǎn)（四）信息孤島制約數(shù)字資產(chǎn)有序流轉(zhuǎn)供應(yīng)鏈金融的目標(biāo)是對(duì)中小企業(yè)融資的全面覆蓋，但目前大量的二級(jí)、三級(jí)等供應(yīng)商/經(jīng)銷商的融資需求仍然難以得到滿足。由于信息定義與采集過程彼此獨(dú)立，企業(yè)的同一數(shù)據(jù)可能在不同的應(yīng)用中不一致。各企業(yè)所使用的數(shù)據(jù)資源大都各自為政，使數(shù)據(jù)資源在行業(yè)的生產(chǎn)與管理領(lǐng)域發(fā)揮的功能非常有限。企業(yè)基礎(chǔ)數(shù)據(jù)、歷

94、史數(shù)據(jù)的準(zhǔn)確采集與保存，對(duì)于信息化的實(shí)施也很重要，我國(guó)許多企業(yè)實(shí)施 ERP 系統(tǒng)不能成功的原因就在于生產(chǎn)、流通過程中的許多數(shù)據(jù)不準(zhǔn)確或沒有，不能滿足 ERP 系統(tǒng)對(duì)基礎(chǔ)數(shù)據(jù)的要求。此外，當(dāng)前企業(yè)間信息閉塞現(xiàn)象嚴(yán)重，企業(yè)間不愿意出讓自己的數(shù)據(jù)權(quán)限，信息孤島現(xiàn)象明顯，導(dǎo)致銀行在對(duì)申請(qǐng)貸款企業(yè)核驗(yàn)時(shí)，得到交易相關(guān)企業(yè)的數(shù)據(jù)交叉核驗(yàn)過程困難。造成以上現(xiàn)象發(fā)生的主要原因包含：業(yè)務(wù)主體擔(dān)心公司機(jī)密數(shù)據(jù)泄露；不同公司數(shù)據(jù)庫(kù)架構(gòu)不同，不同系統(tǒng)間難以適配。（五）企業(yè)數(shù)字身份割裂無法有效利用（五）企業(yè)數(shù)字身份割裂無法有效利用數(shù)字身份是實(shí)體的數(shù)字表示，身份所有人應(yīng)具有身份數(shù)據(jù)的所有權(quán)和控制權(quán)。然而當(dāng)前身份數(shù)據(jù)主要集

95、中儲(chǔ)存在平臺(tái)和系統(tǒng)服務(wù)提供商手中，一方面面臨信息泄露和丟失風(fēng)險(xiǎn)，另一方面在信息出現(xiàn)變動(dòng)時(shí)，平臺(tái)更新可能存在延時(shí)。賬戶體系割裂，各中心自建。現(xiàn)有數(shù)字身份主要由中心機(jī)構(gòu)建設(shè)，但由于機(jī)構(gòu)間存在信任及利益糾葛、數(shù)據(jù)難以互通、用戶數(shù)據(jù)割裂等問題，導(dǎo)致用戶需要用同樣的信息反復(fù)在不同的應(yīng)52用中重復(fù)認(rèn)證，對(duì)已有信息不能復(fù)用。此外，用戶的認(rèn)證信息是碎片化的，無法完整地反映用戶的身份特質(zhì)，用戶同樣無法有效地管理自己的身份信息。用戶隱私泄露嚴(yán)重，授權(quán)形同虛設(shè)。中心化系統(tǒng)多以黑盒的形式對(duì)外展示，用戶難以了解到自身哪些身份信息被讀取，個(gè)人隱私問題難以公開透明，中心化數(shù)字身份系統(tǒng)“一家獨(dú)大”的問題嚴(yán)重，系統(tǒng)隨意讀取用戶

96、個(gè)人隱私信息，用戶隱私保障問題難以解決，用戶真實(shí)意愿難以有效傳遞。六、發(fā)展趨勢(shì)六、發(fā)展趨勢(shì)（一）面向不同供應(yīng)鏈場(chǎng)景提供差異化服務(wù)（一）面向不同供應(yīng)鏈場(chǎng)景提供差異化服務(wù)目前供應(yīng)鏈金融服務(wù)普遍以核心企業(yè)和資方作為核心要素，面向服務(wù)端的能力深耕略顯不足，尤其是針對(duì)不同行業(yè)內(nèi)供應(yīng)鏈本身的差異及其在進(jìn)行供應(yīng)鏈金融服務(wù)時(shí)所面對(duì)的流程差異、需求差異、風(fēng)險(xiǎn)差異等個(gè)性化場(chǎng)景，服務(wù)通常未具備應(yīng)對(duì)差異化場(chǎng)景的技術(shù)支撐。例如服務(wù)類企業(yè)與設(shè)備類企業(yè)，其在到貨驗(yàn)收環(huán)節(jié)的驗(yàn)收方式、驗(yàn)收標(biāo)準(zhǔn)及驗(yàn)收比例都存在著巨大的差異，如果解決方案采用共性的服務(wù)策略，那么或者提高了設(shè)備類企業(yè)的風(fēng)控要求，或者降低了服務(wù)類企業(yè)的授信上限，均不利

97、于供應(yīng)鏈金融需求最大程度挖掘。隨著 5G 技術(shù)與其他技術(shù)的融合發(fā)展，部分服務(wù)商已經(jīng)逐步形成一些解決方案。5G 技術(shù)適用于熱點(diǎn)高容量場(chǎng)景、低功耗大連接場(chǎng)景、低時(shí)延高可靠場(chǎng)景可以使供應(yīng)鏈金融服務(wù)53開始針對(duì)不同性質(zhì)行業(yè)的企業(yè)進(jìn)行區(qū)隔化提供，雖然目前對(duì)行業(yè)的劃分還較為寬泛，但未來在 5G 技術(shù)的加持下為千行百業(yè)提供整套細(xì)分服務(wù)流程，差異化地嵌入特定行業(yè)專屬流程從而進(jìn)行風(fēng)控、授信會(huì)是必然的趨勢(shì)。（二）數(shù)據(jù)（二）數(shù)據(jù)+技術(shù)成為數(shù)字化轉(zhuǎn)型重要驅(qū)動(dòng)技術(shù)成為數(shù)字化轉(zhuǎn)型重要驅(qū)動(dòng)毫無疑問核心企業(yè)是供應(yīng)鏈金融最為重要的一環(huán)，目前的供應(yīng)鏈金融解決方案也多是以核心企業(yè)為主要發(fā)起者牽頭完成的，但從整個(gè)市場(chǎng)來看，以核心企業(yè)

98、為發(fā)起者的服務(wù)模式同樣存在諸如數(shù)據(jù)割裂、融資企業(yè)交叉、平臺(tái)重復(fù)建設(shè)、系統(tǒng)重復(fù)對(duì)接等等問題，形成了割據(jù)態(tài)勢(shì)，大大降低了整個(gè)市場(chǎng)的運(yùn)行效率。因此基于金融科技數(shù)字化能力的第三方平臺(tái)應(yīng)運(yùn)而生，其作為核心企業(yè)與資方的中間橋梁，通過 5G+ABCDEI 新一代技術(shù)的運(yùn)用，改變傳統(tǒng)供應(yīng)鏈金融中的四流的驗(yàn)證方式，起到了搭建生態(tài)、制定標(biāo)準(zhǔn)、統(tǒng)一接入的作用。可以實(shí)現(xiàn)資方一次對(duì)接、核心企業(yè)快速接入、融資企業(yè)一次注冊(cè)的業(yè)務(wù)模式，極大地提高了整體的建設(shè)運(yùn)營(yíng)效率，也為生態(tài)的良性發(fā)展提供了土壤。隨著各個(gè)產(chǎn)業(yè)數(shù)字化、金融行業(yè)數(shù)字化的不斷推進(jìn)，如何高效、安全的打通不同體系間的數(shù)據(jù)壁壘，會(huì)是未來供應(yīng)鏈金融數(shù)字化發(fā)展的主要命題。5

99、4（三）一體化協(xié)同監(jiān)管將是未來主要方向（三）一體化協(xié)同監(jiān)管將是未來主要方向在國(guó)內(nèi)各級(jí)政府的大力支持供應(yīng)鏈金融的前提下，市場(chǎng)逐步呈現(xiàn)出泡沫化發(fā)展的趨勢(shì)，類似自融、過度杠桿、超限經(jīng)營(yíng)等問題不斷暴露，合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)、經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)不斷增大，如何做好合規(guī)、如何利用監(jiān)管也是各方必須面對(duì)的問題。銀保監(jiān)會(huì)發(fā)布的關(guān)于推動(dòng)供應(yīng)鏈金融服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的指導(dǎo)意見指出，供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)應(yīng)堅(jiān)持以下基本原則：一是堅(jiān)持精準(zhǔn)金融服務(wù)，以市場(chǎng)需求為導(dǎo)向，聚焦于符合國(guó)家導(dǎo)向、實(shí)體化、技術(shù)先進(jìn)、競(jìng)爭(zhēng)力強(qiáng)的產(chǎn)業(yè)鏈鏈條企業(yè)。二是堅(jiān)持交易背景真實(shí)，嚴(yán)防機(jī)構(gòu)虛構(gòu)融資從而非法獲利的目的。三是堅(jiān)持交易數(shù)據(jù)可溯源，確保資方能夠追溯到原始交易信息和數(shù)據(jù)。四是堅(jiān)持風(fēng)

100、險(xiǎn)控制，既要關(guān)注核心企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)變化，也要監(jiān)測(cè)上下游鏈條企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)。而在對(duì)于規(guī)范供應(yīng)鏈金融創(chuàng)新方面，意見倡導(dǎo)各類金融機(jī)構(gòu)在充分保障客戶信息安全的前提下，將金融服務(wù)向上游產(chǎn)業(yè)鏈和下游終端消費(fèi)做延伸，鼓勵(lì)金融機(jī)構(gòu)設(shè)立供應(yīng)鏈金融相關(guān)部門，加強(qiáng)對(duì)于供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)的集中統(tǒng)管理，并鼓勵(lì)金融機(jī)構(gòu)加強(qiáng)與產(chǎn)業(yè)鏈上核心企業(yè)開展深度合作。依托 5G 與 ABCDEI 等技術(shù)的融合，構(gòu)建服務(wù)產(chǎn)業(yè)鏈上下游的供應(yīng)鏈金融服務(wù)平臺(tái)，推動(dòng)核心企業(yè)為上下游中小微企業(yè)增信或向銀行提供有效信息，實(shí)現(xiàn)全產(chǎn)業(yè)鏈協(xié)同健康發(fā)展。此外，意見還鼓勵(lì)增加銀行與保險(xiǎn)之間的協(xié)作、保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)為業(yè)務(wù)增信、優(yōu)化結(jié)算業(yè)務(wù)、加強(qiáng)對(duì)中小微企業(yè)的金融扶持力度，通過差別

101、化信貸管理、激勵(lì)約束機(jī)制、合理配55置融資額度等舉措，規(guī)范創(chuàng)新供應(yīng)鏈金融服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的能力。（四）多維度風(fēng)控體系成為解決困局之道（四）多維度風(fēng)控體系成為解決困局之道供應(yīng)鏈金融實(shí)際上最終服務(wù)于供應(yīng)鏈系統(tǒng)中上下游的采購(gòu)、經(jīng)銷企業(yè)，通常這些企業(yè)規(guī)模都不大，多具有以下特點(diǎn)：一是企業(yè)經(jīng)營(yíng)變動(dòng)較為頻繁，抗擊風(fēng)險(xiǎn)的能力比較薄弱，各類風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生率也比較高；二是對(duì)外披露的信息較少，且準(zhǔn)確度不高，對(duì)于風(fēng)控方來說收集信息非常困難，風(fēng)險(xiǎn)管控難度大；三是銀行對(duì)這類企業(yè)進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)管理往往成本明顯高于中大型企業(yè)。也正因?yàn)檫@些原因，小微企業(yè)也確實(shí)地面臨著融資難、融資貴的金融困局。而作為解決之道的供應(yīng)鏈金融服務(wù)，一直致力于對(duì)傳統(tǒng)

102、金融風(fēng)控的優(yōu)化迭代，以破解小微企業(yè)融資困局。近年來在5G、人工智能、物聯(lián)網(wǎng)、大數(shù)據(jù)等技術(shù)引領(lǐng)下傳統(tǒng)金融風(fēng)控體系中核心企業(yè)“主體信用”、交易標(biāo)的“物的信用”、交易信息產(chǎn)生的“數(shù)據(jù)信用”三者之間的側(cè)重也不斷發(fā)生改變：一是風(fēng)控思路向重用信、輕授信轉(zhuǎn)變。傳統(tǒng)的授信業(yè)務(wù)往往具有較長(zhǎng)的授信流程，全面調(diào)查企業(yè)狀況后才會(huì)予以授信，但是在用信階段卻缺少實(shí)質(zhì)性的風(fēng)險(xiǎn)審查。由于供應(yīng)鏈金融基于合同關(guān)系的特點(diǎn)，銀行可以弱化授信，而對(duì)每一次用信的融資材料進(jìn)行細(xì)致審核。這樣做一可以讓融資企業(yè)快速進(jìn)入實(shí)質(zhì)融資階段，以適應(yīng)供應(yīng)鏈高周轉(zhuǎn)的需求，二可以使風(fēng)控有的放矢，弱化小微企業(yè)自身資質(zhì)不足帶來的影響。56二是風(fēng)控模型向重?cái)?shù)據(jù)資產(chǎn)

103、，輕主體信用轉(zhuǎn)變。銀行對(duì)企業(yè)一般的評(píng)級(jí)方式是基于企業(yè)三年的財(cái)務(wù)報(bào)表，而成立時(shí)間都不足三年的小微企業(yè)卻不在少數(shù)，顯然基于財(cái)報(bào)的風(fēng)控模型在供應(yīng)鏈金融的場(chǎng)景下亟待改變。關(guān)注企業(yè)的交易本身，而非企業(yè)自身資質(zhì)，基于每一次交易的上下游數(shù)據(jù)、核心企業(yè)背書來獨(dú)立評(píng)估交易本身的風(fēng)險(xiǎn)，才能滿足特定場(chǎng)景下的風(fēng)控需求。三是關(guān)注短期視角。小微企業(yè)通常沒有遙遠(yuǎn)的過去，也不一定有長(zhǎng)遠(yuǎn)的未來，根據(jù)統(tǒng)計(jì)平均壽命僅三年多的小微企業(yè)，更應(yīng)被銀行關(guān)注的是其當(dāng)下，是其現(xiàn)時(shí)的經(jīng)營(yíng)狀況。四是以交易額度代替授信額度。基于實(shí)際交易，給予相應(yīng)額度，額度的基礎(chǔ)就是交易中形成的債權(quán)及物權(quán)，從而切斷于企業(yè)主體的關(guān)系，交易結(jié)束時(shí)額度自然收回。對(duì)于額度小

104、、借款時(shí)間短、頻率高的業(yè)務(wù)情況下，參照企業(yè)的經(jīng)營(yíng)狀況及時(shí)調(diào)整與收回。（五）多技術(shù)融合帶來更高服務(wù)效率（五）多技術(shù)融合帶來更高服務(wù)效率供應(yīng)鏈系統(tǒng)中，通常來說上下游企業(yè)差異比較大、涉及到的企業(yè)數(shù)量也很多，所以一般的核心企業(yè)對(duì)于上游供應(yīng)鏈的管理能力和影響都非常有限，只能輻射到 1 至 2 級(jí)的供應(yīng)商。在分工不斷細(xì)化的趨勢(shì)下，供應(yīng)商的數(shù)量成倍增長(zhǎng)，鏈條不斷擴(kuò)張，核心企業(yè)已經(jīng)難以對(duì)上下游的貨物流通做到實(shí)時(shí)掌控，由此帶來的信息不對(duì)稱會(huì)增大銀行的風(fēng)控成本，乃至?xí)绊懝?yīng)鏈整體生態(tài)的價(jià)值。57可以應(yīng)用 5G+物聯(lián)網(wǎng)技術(shù)，來提高核心企業(yè)在產(chǎn)業(yè)鏈中的信息樞紐能力，打破各家企業(yè)的數(shù)據(jù)孤島，給予核心企業(yè)更多的數(shù)據(jù)源；

105、應(yīng)用 5G+大數(shù)據(jù)技術(shù)，對(duì)海量場(chǎng)景下的數(shù)據(jù)源地交叉分析，提高數(shù)據(jù)的存量和質(zhì)量。同時(shí)，5G+區(qū)塊鏈的應(yīng)用，也為整個(gè)鏈條上的數(shù)據(jù)提供可溯源的能力，使得融資企業(yè)以數(shù)據(jù)征信成為可能。未來隨著 5G、物聯(lián)網(wǎng)、人工智能等技術(shù)在供應(yīng)鏈金融領(lǐng)域的應(yīng)用必將極大地提升金融在服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)中運(yùn)轉(zhuǎn)效率。參考文獻(xiàn)參考文獻(xiàn)1.中國(guó)商界：上半月2013 年作者：李博雅篇名：供應(yīng)鏈金融模式比較研究2.遼寧工程技術(shù)大學(xué)學(xué)報(bào)：社會(huì)科學(xué)版2015 年作者：李暄篇名：中小企業(yè)供應(yīng)鏈金融模式3.中國(guó)外匯2012 年作者：薛錦輝篇名：貿(mào)易融資新演變4.“5G 金融”應(yīng)用發(fā)展白皮書(2019 年)2019 年 作者：信通院5.供應(yīng)鏈金融的實(shí)操https:/ 5G 應(yīng)用場(chǎng)景https:/