1、北京長亮合度信息技術有限公司企業經營價值核算與管理建設項目可行性研究報告深圳市長亮科技股份有限公司二一七年六月一、項目概況公司擬開展企業經營價值核算與管理建設項目，包括經營投資管理模塊、經營價值核算模塊、價值經營管理模塊、全面稅務管理模塊、業務運營系統模塊、公共基礎架構模塊。項目總投資額 1,406.40 萬元，募集資金分 2 年半投入，用于研發投入、固 定資產投入、場地租賃費用、硬件設備投入等。項目實施主體為北京長亮合度 信息技術有限公司，項目實施地點為北京市。項目達產后，將滿足以銀行為主的金融企業及互聯網金融企業進行信息化 改造的需要，預計將實現年均營業收入 3,660.00 萬元，凈利潤

2、 726.98 萬元。二、項目背景（一）國家持續推動新會計準則的深化應用，引導社會資源的有效配置 會計是現代企業單位強化管理、提高治理能力與水平的重要工具和手段，是現代公共管理和公司治理的有機組成部分。會計通過生成、加工、披露有關 單位財務狀況和經營成果的信息，發揮信號作用，引導資本流動和投融資決策， 從而促進市場資源有效配置。隨著經濟全球化趨勢的日益加深，我國經濟與世 界經濟相互聯系、相互依存和相互影響的程度更加緊密。為優化我國投資環境， 全面提高對外開放水平，持續推動會計準則的深化應用是我國現階段財政改革 的重要抓手。新會計準則于 2007 年 1 月 1 日起在上市公司中執行，其他企業鼓

3、勵執行，財政部于 2010 年發布了中國企業會計準則與國際財務報告準則持續趨同路線圖，我國新會計準則體系未來將逐步實現了與國際財務報告準則的趨同。黨的十八屆三中全會提出全面深化改革，就提出推進國家治理體系和國家治理能力現代化。國家領導人習近平總書記也多次提到，“通過法律完善、制度建設、程序規范等方式來提升我國國家治理能力，提高市場經濟調控水平”。2014 年，我國企業會計準則進入了又一重要的變革結點。財政部就企業會計準則的增訂與修訂，相繼發布了“合并財務報表（修訂版）”、“財務報表列報（修訂版）”等七個準則，且要求所有執行企業會計準則的企業于今年 7 月 1 日正式執行。這七個準則集中出臺，是

4、我國“企業會計準則”向“國際財務報告準則”全面趨同的重大舉措，是繼 2006 年以來，我國企業會計準則 又一次重大變革。可以說，持續完善提升會計準則是我國引導、調節國內市場發展方向，服 務于現代化企業管理的重要舉措。（二）新會計準則將直接影響企業經營價值核算與管理的決策2014 年 2 月財政部先后修訂并頒布了合并財務報表、長期股權投資等八項會計準則，修訂后準則自 2014 年 7 月 1 日起在所有執行企業會計準則的 企業范圍內執行，鼓勵在境外上市的企業提前執行，原準則同時廢止。該會計 準則對企業價值管理產生了深遠影響。以“控制”為例，控制是合并財務報表范圍以及長期股權投資采用成本法 核算的

5、確定基礎。新準則將“控制”定義為“投資方擁有被投資方的權力，通 過參與被投資方的相關活動而享有可變回報，并且有能力運用對被投資方的權 力影響其回報金額”，不再強調對被投資方財務和經營政策的決定權，而改為 強調主導被投資方“相關活動”的能力。而股權投資、企業并購是企業快速提 升企業價值的核心手段之一，對企業價值的影響非常重大。由于新修訂準則強 調了控制的定義，嚴格界定了共同控制、合營企業、共同經營、重大影響和聯 營企業之間的區別，不同類型的投資關系對于集團企業的價值管理將產生較大 影響。控制一定是實質上的控制，而非形式上的合并報表，是公司的主業，是 決定公司生死存亡的投資項目，是企業價值的主要貢

6、獻者；共同控制、共同形 成的投資對企業價值起著支持作用，而重大影響對企業價值形成輔助作用。隨 著企業戰略的調整，對這些投資項目的管理也會相應調整。此外，新準則在合并報表、長期股權投資、企業價值分析等方面對集團企 業的投融資管理進行了更多修訂。集團企業更應順應新修訂準則的變化和要求， 考慮新修訂準則對集團企業價值管理的影響，從而有效地實施企業價值管理對 策。（三）金融機構、各集團財務公司面臨嚴重的管理能力不適配難題，資金 精細化管理能力低下近幾年來，我國的各銀行金融機構、集團公司財務公司在蓬勃發展,業務區域及業務范圍越來越廣，但資金管理幅度、監控能力和時效性等方面的管理能 力相對滯后，在實踐中碰

7、到諸多問題。“資金不透明問題”，資金運動不透明，違規操作多。集團資金分散存放 在不同商業銀行幾十個或更多的結算賬戶上，使集團資金在途數量極大、極度 分散，部分資金甚至被違法存放在小金庫中，使資金出現浪費與流失；監管力 度和時效性不足；“監督不力問題”，集團公司的決策者無法實時收集資金信息,不能隨時掌 握集團整體資金狀況,造成決策延誤,控制失效；“資金短缺與閑置并存”問題，在整體資金充足的情況下，部分集團下屬 成員單位由于局部資金短缺仍然借款經營的現象，加大了整體財務費用的支出；“信息不對稱”問題，大型公司的子公司散布世界各地，母公司對子公司 的管理或多或少地存在管理者無法全面真實地掌握經營數據

8、的問題，使決策信 息數據的收集出現高成本和信任風險。（四）構建在新會計準則下的經營價值核算與管理體系對金融機構、各集 團財務公司經營具有重要的現實意義資金是一個經濟組織的血液，關乎企業的存續與發展，而經營價值管理是 企業管理的核心要素之一。隨著中國經濟的高速發展，實體經濟的規模越來越 大，涌現出許多大型集團公司，這些企業分、子公司眾多，資金流動錯綜復雜， 資金管理難度巨大。而資金是企業資金總體中最具有活力的組成部分，沒有營 運資金的良好運轉，企業甚至是難以實現生存與發展。然而在國家持續推動會 計準則的深化改革的背景下，經營價值核算與管理體系需要可以及時適應、反 饋，否則可能會出現企業內部經營核

9、算“兩套帳”，產生巨大的企業經營風險。經營價值管理系統可以實現對機構內資金來源、資金運用、資金結算、資 金綜合分析、資金監督進行專業化管理，可以實現對所轄成員單位集中統一的 經營價值管理，提高結算速度以及資金的使用效率，降低資金使用成本并防范 資金風險，尤其是在應對眾多需要單獨核算的子公司、投資項目等方面具有突 出的管理價值。而隨著企業規模的擴張，兼顧風險和效率的管理訴求逐漸提升， 經營價值管理系統在強化管理，防范潛在風險，提高對資金的調控能力和使用效率的價值日益凸顯，其價值已經不僅僅是工具類軟件，更是服務于企業的效 率、資源配置以及戰略規劃的關鍵信息系統。因此，對于大多數集團企業、金 融機構

10、而言，構建在新會計準則下的經營價值核算與管理體系對企業經營具有 重要的現實意義。（五）各行業用戶迫切需要構建一套可適用新會計準則的經營價值管理系統新修訂的企業會計準則與國際會計準則進一步趨同，引入了投資性主體、 相關活動、實質性權利、保護性權利、委托人、代理人等新概念；在控制的定 義、核算范圍、會計計量、當期損益的確認、財務列報等方面發生了較大的變 化。會計準則的修訂，對企業投資項目的管理帶來了一定的影響，進而對企業 的價值管理也帶來了一定的影響。目前來看，國內各金融機構、集團公司結算中心、財務公司、工業園區、 公用事業管理機構、公共資金管理部門（如社保基金、教育基金、住房經營價 值管理中心等

11、）、電子商務企業等均需要構建現代化的經營價值管理系統。然而 目前來看，大多數行業用戶在這方面的應用相對初級，在資金核算、預算管理、 結算審計等方面仍然依靠手工操作，在應對新準則時容易產生巨大偏差，缺乏 可以適用于新會計準則、并可快速迭代的經營價值管理系統。而在國家新會計 準則應用不斷深化的背景下，將直接帶動上述行業用戶現有系統進行升級改造 應用需求，未來市場空間巨大。（六）經營價值管理系統研發具有較高的進入門檻 而從目前市場實踐來看，經營價值管理系統的研發具有較高的進入門檻。經營價值管理的科學、合理、高效、穩定不僅是企業正常運轉的保障，更是企 業快速發展的有力支持，集團企業的經營價值管理不同于

12、簡單的財務管理，財 務管理領域有成熟的管理體系和完善的會計法則，而經營價值核算與管理具有 更為突出的行業屬性，需要行業廠商對這一業務領域具有豐富的業務實施經驗。 從業者需要具備兼備豐富的財務會計、新準則核算和管理會計系統實施經驗。 這不僅要求具有豐富行業內典型業務實踐和成功實施案例，在實踐中需要理解 客戶的管理會計體系規劃及各部分業務方案，同時還需要兼顧近期需要與未來發展。國內僅包括長亮合度等少數公司具備從事該業務的技術實力，市場依然是一片“藍?！?。（七）銀行等金融機構推動應用安全可控信息技術，國內金融 IT 企業具有重大發展機遇自“棱鏡門”事件曝光以來，美國利用本國 IT 廠商產品對其他國家

13、金融、政府、電信等領域的監聽事件持續發酵，德、法、俄等世界各主要國家對此予以高度警覺，并在本國核心基礎設施領域開始推動 IT 應用“國有化”進程。我國自 2014 年起亦開始推動銀行業信息科技自主可控進程，持續監測，重點推進。2014 年 9 月，銀監會聯合多部分出臺關于應用安全可控信息技術、加強銀行業網絡安全和信息化建設的指導意見，對工作任務、工作措施進行了總體部署， 而目前銀監會正聯合工信部制定詳細的推進指南。在指導意見中指出，“建立 銀行業應用安全可控信息技術的長效機制，制定配套政策，建立推進平臺，大 力推廣使用能夠滿足銀行業信息安全需求，技術風險、外包風險和供應鏈風險 可控的信息技術。

14、到 2019 年，掌握銀行業信息化的核心知識和關鍵技術；實現 銀行業關鍵網絡和信息基礎設施的合理分布，關鍵設施和服務的集中度風險得 到有效緩解；安全可控信息技術在銀行業總體達到 75左右的使用率”。可以 說增強網絡空間安全，在國家層面上，將會采取各種舉措大力推進 IT 軟硬件國 產化，這對中國金融 IT 企業是一個極好的發展機遇。（八）長亮合度在經營價值管理系統業務相關領域積累了豐富經驗，亟需 加強對現有業務產品化步伐，搶占市場發展先機公司創立至今，憑借在銀行管理會計、產品定價等業務領域的良好業務積 累，已在市場品牌、客戶資源、行業經驗、技術和產品、人才團隊以及服務等 方面形成了較強的優勢，在

15、國內具有較高的聲譽。面對國內“新會計準則”改 革帶來的市場發展重大機遇，越來越多的競爭對手開始覬覦經營價值管理系統 市場。因此長亮合度需要進一步擴大業務領域范圍，加快經營價值管理系統產 品化進程，保持公司在全國經營價值管理系統業務領域的技術優勢。公司目前的主要任務是繼續投入，在現有的業務和技術積累上，針對經營 價值管理系統的重點功能進行提升和加強。但僅靠自我滾動發展的資金既限制 了公司對原有產品的研發、產業化及市場化的投入公司對大型金融機構的經營價值管理系統項目的承接，進而影響公司技術積累速度和競爭力提升。因此， 公司提出經營價值管理系統建設項目。三、項目的必要性長亮合度企業經營價值核算與管理

16、建設項目迎合了國家“十二五規劃”深 化金融體制改革，加強金融監管的政策要求，符合國家倡導的企業加強自主創 新的政策導向，并可有效幫助各集團公司提高經營價值管理水平，防范財務風 險。（一）本項目積極響應國家推進會計制度改革、全面與國際接軌的政策要求會計制度改革是我國近年來深化財政體制的重頭戲。為優化我國投資環境， 全面提高對外開放水平，引導市場優化資源配置，我國新會計制度的深化應用 進程不斷加快。2011 年發布的中華人民共和國國民經濟和社會發展第十二個 五年規劃綱要中提到，“加快財稅體制改革”。2011 年當年，財政部發布會 計改革與發展“十二五”規劃綱要，提出“健全適應社會主義市場經濟體制要

17、 求的會計體系”的總體目標，并明確指出“不斷完善和強化實施與國際財務報 告準則、國際審計準則及其他國際標準持續趨同，并與主要市場經濟國家和經 濟體等效的企業會計、審計、內部控制和會計信息化標準體系，構建由企業會 計準則體系和小企業會計準則體系組成的我國統一的企業會計標準體系?！?014 年，銀監會聯合發改委、科技部、工信部印發了關于應用安全可控信息技術、加強銀行業網絡安全和信息化建設的指導意見（39 號文），明確“將安全可控信息技術應用納入戰略規劃，到 2019 年，安全可控信息技術在銀行業總體達到 75%左右使用率”，“從 2015 年起，銀行業金融機構對安全可控信息 技術的應用應以不低于

18、15%的比例逐年增加，直至 2019 年達到不低于 75%的總 體占比。”銀行等機構是經營價值核算與管理的重要應用領域，這更是鼓勵更 多民營企業搶占該領域市場。長亮合度積極響應國家政策，適時投資建設經營價值管理系統，該系統基 于公司多年來對經營價值管理領域業務的技術和業務積累，對新會計準則的深 入理解和客戶對經營價值管理應用需求，迎合了國家對深化金融財會體制改革，加強金融監管的政策要求。（二）項目符合國家提出的要求企業提升自主創新能力的政策導向軟件產品研發和推廣符合國家倡導的企業提升自主創新能力的政策導向。2007 年，國家發改委等 12 部委 2007 年 10 月 23 日聯合發文關于印發

19、關于支 持中小企業技術創新若干政策的通知，從政策、稅收等多個領域鼓勵企業加強 自主創新。2008 年，國務院頒布關于促進自主創新成果產業化的若干政策， 提出“加快推進自主創新成果產業化，提高產業核心競爭力，促進高新技術產 業的發展”。2014 年 11 月，國務院頒布“國務院關于創新重點領域投融資機制 鼓勵社會投資的指導意見”，針對企業自主創新投融資予以了更高的關注點。 長亮合度投資建設經營價值管理系統符合國家所倡導的提升自主創新能力的政 策導向。（三）把握國家“新會計準則”改革的戰略機遇，搶占市場發展先機2014 年是我國財務會計改革的又一重要變革期，財政部先后修訂并頒布了 合并財務報表、長

20、期股權投資等八項會計準則，新修訂的企業會計準則 與國際會計準則進一步趨同，對關于企業投融資管理的諸多方面產生了較大的 變化，這也將直接對企業投資項目的管理產生影響，甚至是對金融機構、大型 集團的價值管理產生深遠影響。而目前來看，過去企業經營價值管理大多依靠 手工、或舊準則進行核算，經營價值管理系統具有巨大的新建或升級需求。因 此，公司亟需把握國家“新會計準則”改革的戰略機遇，推動產品化進程搶占 市場發展先機。（四）迅速填補銀行業“去 IOE”留下來的市場空白我國銀行業早期的 IT 應用大多基于國外廠商產品，產品的自主性和安全性 均具有較大限制。而受近年來“棱鏡門”、信息監聽等事件的接連爆出，國

21、家 信息安全威脅愈演愈烈。金融機構數據信息關乎國家經濟命脈，我國各金融機 構推動自主可控 IT 應用勢在必行。2014 年，銀監會相繼發布了關于應用安全可控信息技術加強銀行業網絡安全和信息化建設的指導意見（銀監發201439 號）和銀行業應用安全可控信息技術推進指南（2014-2015 年度）（銀監辦發2014317 號）等文件，全力推動銀行機構 IT 應用的“國產化”，并明確指出“各銀行業金融機構對安全可控信息技術的應用以不低于 15的比例逐年增加，直至 2019 年達到不低于 75的總體占比”。而這迫使以“IOE”為代表的難以提供深入知識共享的國外廠商逐步淡出國內銀行 IT 應用市場，留下

22、巨大市場空白。本項目將基于公司過往與 Oracle 等國外 IT 廠商的豐富合作經驗，推動經營價值管理系統的替代和升級，迅速填補這一市場空白。（五）將豐富的 IT 業務經驗固化為高質量水平的產品，大幅提升項目實施 效率和盈利能力公司自成立以來一直專注于銀行 IT 應用領域，積累了在管理會計、財務核 算等領域豐富的業務經驗，并獲得了客戶的高度認同。然而受限于產品化程度 不高，現階段公司所實施的諸多項目中面臨著可復用性不高，代碼質量不一、 不同團隊實施成果的差異較大等問題。而通過推動產品化進程將進一步固化公 司豐富的業務經驗，打造標準可復用、高質量水平的經營價值管理系統。據公 司內部技術人員分析，

23、本項目建設完成后將至少提升 50%-70%的實施效率，縮 短至少 50%的實施工期，并可保證更高的項目實施質量，從而大幅提升公司的 盈利能力。（六）打造專業的經營價值管理系統，為公司推進在其他行業的 IT 應用推 廣奠定基礎經營價值管理系統具有極強的專業性，功能完備的經營價值管理系統是未 來開展風險管控、資金優化等智能性應用的基礎。憑借專業的經營價值管理系 統可以快速進入其他行業集團公司的財務會計業務應用領域，也為公司挖掘未 來潛在的業務增長點。經營價值管理系統產品將是公司通向其他行業財會 IT 應用的基石。四、項目業務模式公司擬開展企業經營價值核算與管理系統項目，主要建設內容包括經營投 資管

24、理模塊、經營價值核算模塊、價值經營管理模塊、全面稅務管理、業務運 營系統和公共基礎架構。本系統將以長亮合度基礎應用平臺為技術基礎，以企業經營管理業務過程 為主線，涵蓋了企業內部經營投資管理、經營價值核算、價值經營管理和全面稅務管理等相關的主要業務領域。企業經營價值核算與管理建設架構圖如下：企業經營價值核算與管理系統項目的具體建設規劃如下表所示：模塊子模塊功能現金提高資金流動性、提升財務管理水平和獲取更高的資金收益。經營投資管理股權銀行需要一款專業的股權管理軟件，輔助其進行精細化管理。票據為企業客戶提供優質便捷的票據融資服務，為銀行創造更多的盈利機會。財務提供完整的財務管理解決方案，進一步提高企

25、業對財務的精細化管理水平。總賬對企業集團財務管理事項的賬務核算統一管理，形成財務總賬；支持交易流與核算流一體化。經營價值核算減值通過各種數據計算模型，使減值計量能夠滿足企業管理的需求。實物資產有效管理企業所有實物資產。預算對預算進行量化。價值經營管理管會打通企業各財務管理的環節，真正做到管理落地。會計輔助幫助商業銀行會計結算部或運行管理部提高日常管理水平。經營價值評估對企業發展戰略進行分解、細化和落實。全面稅務管理稅務建立日常稅種稅務統一管理平臺。業務運營系統資產管理核心業圍繞資產管理公司核心業務、核算、分析、管理四務方面需求，提供一體化解決方案。公共基礎架構用于構建企業經營價值核算與管理建設

26、系統各功能模塊的基礎組件平臺。五、項目投資計劃項目總投資概算表如下所示：單位：萬元序號類別第 1 年第 2 年第 2 年半合計一固定資產投入217.250.000.00217.251.1硬件設備投入121.500.000.00121.501.2辦公家具投入27.000.000.0027.001.3場地裝修投入68.750.000.0068.75二無形資產投入71.200.000.0071.20三研發投入327.14340.22170.11837.47四其他費用92.6992.6945.95231.334.1培訓費用9.609.604.8024.004.2宣傳推廣費用9.609.604.8024.004.3場地租賃費用57.4957.4928.35143.334.4網絡帶寬費用16.0016.008.0040.00五流動資金0.000.0049.1649.16合計708.27432.91265.221406.40六、項目經濟效益評價該項目各經濟指標良好，經濟性上可行。具體指標如下表所示：單位：萬元序號類別指標1營業收入（年均值）3,660.002稅后利潤（年均值）726.983稅后財務內部收益率17.03%4稅后靜態投資回收期6.35 年